Сравнение SOFL vs VKCO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у VKCO отрицательный (-6.81) — компания генерирует убытки. SOFL прибылен, P/E составляет 1514.29. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) SOFL оценён ниже: 0.33 против 1.08. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA SOFL оценён ниже: 5.90 vs 11.29. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VKCO работает в убыток — ROE -18.79%, тогда как SOFL показывает рентабельность 0.97%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа VKCO (-15.60%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: SOFL — 2.99, VKCO — 1.51. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VKCO ниже 1 (0.63), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | SOFL | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1514.29 | -6.81 | |
| P/B | 1.44 | 1.31 | |
| P/S | 0.33 | 1.08 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 5.90 | 11.29 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 0.97% | -18.79% | |
| ROA | 0.24% | -7.49% | |
| Валовая маржа | 49.15% | — | |
| Операц. маржа | 4.21% | — | |
| Чистая маржа | 0.30% | -15.60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.99 | 1.51 | |
| Текущая ликв. | 1.08 | 0.63 | |
| Быстрая ликв. | 0.93 | 0.63 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $0.05 | $-44.38 | |
| Балансовая стоим. | $55.34 | $231.51 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу VKCO: скоринг 42/100 vs 29/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: SOFL — 17.2, VKCO — 46.6. SOFL в зоне зона перепроданности, а VKCO — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: SOFL на -11.5%, VKCO на -7.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: SOFL — 37.7 (выраженный тренд), VKCO — 40.1 (выраженный тренд). Волатильность: бета SOFL — 0.33, VKCO — 0.74. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VKCO составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SOFL | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 17.20 | 46.58 | |
| Stochastic %K | 2.07 | 89.70 | |
| CCI (20) | -209.73 | -11.76 | |
| MFI | 23.33 | 45.21 | |
| Williams %R | -97.93 | -10.30 | |
| MACD гистограмма | -0.16 | 1.51 | |
| Momentum (10) | -4.48 | 10.10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.68 | 40.15 | |
| Цена vs EMA 9 | -4.12% | +2.13% | |
| Цена vs EMA 20 | -6.42% | +0.11% | |
| Цена vs SMA 50 | -11.49% | -7.19% | |
| Цена vs SMA 200 | -20.58% | -12.79% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.30 | 0.07 | |
| Volume Ratio | 278.02 | 313.39 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.74 | |
| ATR % | 2.15% | 3.22% | |
| Sharpe (1г) | -3.14 | -1.04 | |
| RS Rating | 7.00 | 55.00 | |
| 52w от хая | -46.62 | -32.81 | |
| BB ширина | 8.84 | 15.50 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: SOFL генерирует 95,47 млрд ₽, VKCO — 159,96 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: SOFL — +19.29%, VKCO — +17.83%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. VKCO убыточен (чистая прибыль -24,96 млрд ₽), тогда как SOFL генерирует прибыль (288 млн ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: SOFL генерирует -3,13 млрд ₽, VKCO — -21,93 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | SOFL | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 95,47 млрд ₽ | 159,96 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +19.29% | +17.83% | |
| Чистая прибыль | 288 млн ₽ | -24,96 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -64.59% | — | — |
| EPS (TTM) | $0.05 | $-44.38 | |
| Операц. Cash Flow | -1,53 млрд ₽ | 2,99 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -3,13 млрд ₽ | -21,93 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | SOFL | VKCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет SOFL показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+9.17%), VKCO — в июле (+14.17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для SOFL — октябрь (-16.55%), для VKCO — февраль (-11.20%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, апрель, июнь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Софтлайн или ВК?
У кого выше рентабельность — SOFL или VKCO?
Какие дивиденды у Софтлайн и ВК?
Какая компания крупнее по выручке — Софтлайн или ВК?
Какая акция лучше по технике — SOFL или VKCO?
Что лучше купить — SOFL или VKCO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией