Сравнение SNGSP vs VJGZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VJGZ имеет отрицательный P/E (-10.46), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — SNGSP прибылен с P/E 1.05. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу SNGSP: 0.62 vs 0.73 у VJGZ. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B SNGSP — 0.20, у VJGZ — 0.54. SNGSP торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA SNGSP — 0.84, у VJGZ — 105.42. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE VJGZ отрицательный (-5.17%), что говорит об убыточности. SNGSP генерирует прибыль с ROE 18.66%. По этому критерию преимущество однозначно. VJGZ убыточен — чистая маржа -6.93%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SNGSP — 0.13, у VJGZ — 0.55. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности VJGZ ниже 1 (0.90), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | SNGSP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.05 | -10.46 | |
| P/B | 0.20 | 0.54 | |
| P/S | 0.62 | 0.73 | |
| PEG | 0.08 | — | |
| EV/EBITDA | 0.84 | 105.42 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18.66% | -5.17% | |
| ROA | 16.44% | -3.33% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 23.78% | 2.48% | |
| Чистая маржа | 58.88% | -6.93% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.13 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 4.30 | 0.90 | |
| Быстрая ликв. | 4.00 | 0.78 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 16.19% | — | |
| Коэфф. выплат | 2.79% | — | |
| EPS | $30.44 | $-185.78 | |
| Балансовая стоим. | $163.17 | $3592.03 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VJGZ сильнее: 41/100 против 23/100 у SNGSP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SNGSP составляет 42.6 (нейтральная зона), у VJGZ — 42.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: SNGSP на -5.3%, VJGZ на -20.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. VJGZ выше SMA 200 (+20.0%), SNGSP — ниже (-1.6%). Долгосрочный тренд в пользу VJGZ. ADX: SNGSP — 16.5 (нет тренда), VJGZ — 19.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. VJGZ менее волатилен — бета 0.42 против 0.58 у SNGSP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VJGZ составляет 12.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SNGSP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.59 | 42.62 | |
| Stochastic %K | 42.05 | 41.26 | |
| CCI (20) | -97.79 | -66.19 | |
| MFI | 33.67 | 56.75 | |
| Williams %R | -57.95 | -58.74 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | -25.85 | |
| Momentum (10) | -0.90 | 185.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.50 | 19.74 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.13% | -2.34% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.48% | -8.24% | |
| Цена vs SMA 50 | -5.31% | -20.17% | |
| Цена vs SMA 200 | -1.59% | +20.03% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.16 | 0.03 | |
| Volume Ratio | 85.27 | 82.87 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.58 | 0.42 | |
| ATR % | 2.89% | 12.76% | |
| Sharpe (1г) | -0.47 | 0.84 | |
| RS Rating | 30.00 | 91.00 | |
| 52w от хая | -19.66 | -42.45 | |
| BB ширина | 9.43 | 52.21 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SNGSP — 2,25 млрд ₽, VJGZ — 64,24 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу SNGSP: +27.82% г/г vs -3.72%. VJGZ показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. По чистой прибыли ситуация полярная: SNGSP зарабатывает 1,32 млрд ₽, а VJGZ фиксирует убыток (-4,45 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): SNGSP — 330,14 млн ₽, VJGZ — -5,92 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SNGSP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,25 млрд ₽ | 64,24 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +27.82% | -3.72% | |
| Чистая прибыль | 1,32 млрд ₽ | -4,45 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +21.18% | — | — |
| EPS (TTM) | $30.44 | $-185.78 | |
| Операц. Cash Flow | 595,13 млн ₽ | 4,37 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 330,14 млн ₽ | -5,92 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SNGSP обеспечивает 16.19% годовой доходности, VJGZ реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SNGSP выплачивает дивиденды 19 лет подряд, тогда как VJGZ не имеет дивидендной истории.
| Показатель | SNGSP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 16.19% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.85 | — | |
| Коэфф. выплат | 2.79% | — | |
| Лет выплат | 19.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -33.87% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SNGSP приходится на декабре (+3.97%), а VJGZ — на январе (+26.38%). Наименее удачные месяцы: SNGSP — июль (-9.34%), VJGZ — октябрь (-4.20%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VJGZ: +49.86% против +3.38%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Сургутнефтегаз - привилегированные акции или Варьеганнефтегаз?
У кого выше рентабельность — SNGSP или VJGZ?
Какие дивиденды у Сургутнефтегаз - привилегированные акции и Варьеганнефтегаз?
Какая компания крупнее по выручке — Сургутнефтегаз - привилегированные акции или Варьеганнефтегаз?
Какая акция лучше по технике — SNGSP или VJGZ?
Что лучше купить — SNGSP или VJGZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией