Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение SKYW vs UAL

Тикер 1

Тикер 2

SKYW18

23UAL

SkyWest, Inc. (SKYW) и United Airlines Holdings, Inc. (UAL) представляют одну индустрию — «Авиалинии». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации UAL крупнее в 9,5× (40,68 млрд $ vs 4,27 млрд $). Стоимостная оценка в пользу SKYW — P/E 10,49 vs 11,69 у UAL. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует UAL (22,50% vs 15,02%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SKYW — 9,78%, у UAL — 5,56%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. SKYW набирает 71 из 100 по техническому скорингу, UAL — 60 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 18:23 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

SkyWest, Inc.

SKYWNASDAQ

$107,58-$0,78 (-0,72%)

Промышленность · Авиалинии

Капитализация: 4,27 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

6.0

Качество

5.4

Рост

9.0

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

United Airlines Holdings, Inc.

UALNASDAQ

$125,34-$1,01 (-0,80%)

Промышленность · Авиалинии

Капитализация: 40,68 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

6.0

Качество

5.5

Рост

4.9

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

SKYWUAL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E SKYW оценён рынком дешевле: 10,49 против 11,69 у UAL. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) UAL оценён ниже: 0,65 против 1,02. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B SKYW — 1,55, у UAL — 2,45. EV/EBITDA SKYW — 6,62, у UAL — 7,68. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE UAL — 22,50%, у SKYW — 15,02%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. SKYW удерживает чистую маржу на уровне 9,78%, опережая UAL (5,56%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка UAL значительно выше: D/E 2,02 vs 0,83 у SKYW. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности SKYW ниже 1 (0,57), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

SKYWUAL

Показатель	SKYW	UAL
Мультипликаторы оценки
P/E	10,49	11,69
P/B	1,55	2,45
P/S	1,02	0,65
PEG	7,07	1,94
EV/EBITDA	6,62	7,68
Рентабельность
ROE	15,02%	22,50%
ROA	5,53%	4,14%
Валовая маржа	71,40%	65,06%
Операц. маржа	14,03%	7,75%
Чистая маржа	9,78%	5,56%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,83	2,02
Текущая ликв.	0,57	0,78
Быстрая ликв.	0,46	0,72
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$10,32	$10,71
Балансовая стоим.	$69,54	$51,12

Технический анализ

Техническая картина в пользу SKYW: скоринг 71/100 vs 60/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: SKYW — 53,8, UAL — 51,8. Обе акции находятся в одной зоне. SKYW и UAL находятся выше 50-дневной скользящей средней (+8,0% и +2,4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: SKYW — 23,3 (слабый тренд), UAL — 14,7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета SKYW — 1,26, UAL — 2,16. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) UAL составляет 3,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

SKYWUAL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	SKYW	UAL
Осцилляторы
RSI (14)	53,84	51,75
Stochastic %K	14,93	37,97
CCI (20)	4,22	27,16
MFI	45,28	55,73
Williams %R	-85,07	-62,03
MACD гистограмма	-0,81	-0,16
Momentum (10)	0,61	4,01
Тренд
ADX	23,31	14,74
Цена vs EMA 9	-1,11%	-0,58%
Цена vs EMA 20	+0,49%	+0,26%
Цена vs SMA 50	+8,03%	+2,35%
Цена vs SMA 200	+11,11%	+17,38%
Объём
CMF	0,05	-0,10
Volume Ratio	45,88	93,73
Волатильность и статистика
Beta	1,26	2,16
ATR %	3,28%	3,48%
Sharpe (1г)	-0,17	0,84
RS Rating	27,00	74,00
52w от хая	-13,20	-9,68
BB ширина	22,79	16,40

Финансовая отчётность

По объёму выручки: SKYW генерирует 4,06 млрд $, UAL — 59,07 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: SKYW — +15,00%, UAL — +3,50%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: SKYW — 428,33 млн $, UAL — 3,35 млрд $. UAL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SKYW — 287 млн $, UAL — 2,56 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	SKYW	UAL
Выручка	4,06 млрд $	59,07 млрд $
Рост выручки (г/г)	+15.00%	+3.50%
Чистая прибыль	428,33 млн $	3,35 млрд $
Рост прибыли (г/г)	+32.60%	+6.50%
EPS (TTM)	$10,62	$10,21
Операц. Cash Flow	940,36 млн $	8,43 млрд $
Free Cash Flow	287 млн $	2,56 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: SKYW — 14 лет, UAL — 1 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	SKYW	UAL
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0,14	$2,15
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	14	1
CAGR дивидендов (5л)	-2,64%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет SKYW показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+11,33%), UAL — в ноябре (+10,67%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: SKYW — декабрь (-2,82%), UAL — март (-7,56%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, август, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SKYW: +28,70% против +21,27%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

SKYW

+2,2

+1,0

-2,8

+9,5

+2,0

+2,1

+2,7

+4,1

-2,6

+2,0

+11,3

-2,8

UAL

-0,5

+3,5

-7,6

+1,4

+5,3

+0,7

-0,6

+2,9

+0,7

+4,5

+10,7

+0,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — SkyWest, Inc. или United Airlines Holdings, Inc.?

Мультипликатор P/E у SkyWest, Inc. ниже (10,49 vs 11,69), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — SKYW или UAL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): SKYW — 15,02%, UAL — 22,50%. Преимущество у UAL.

Какие дивиденды у SkyWest, Inc. и United Airlines Holdings, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — SkyWest, Inc. или United Airlines Holdings, Inc.?

Выручка SKYW за TTM — 4,06 млрд $, UAL — 59,07 млрд $. UAL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — SKYW или UAL?

Чистая маржа SKYW — 9,78%, UAL — 5,56%. SKYW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — SKYW или UAL?

Технический скоринг: SKYW — 71/100, UAL — 60/100. SKYW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — SKYW или UAL?

Однозначного ответа нет. Счёт 18:23 в пользу UAL по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией