Сравнение SIBN vs TRNFP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, TRNFP выглядит привлекательнее: 4.42 против 9.46. Премия к оценке SIBN может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Балансовая оценка: P/B TRNFP — 0.34, у SIBN — 0.76. TRNFP торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA TRNFP — 1.68, у SIBN — 3.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TRNFP (8.03% vs 8.14%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TRNFP — 16.74%, у SIBN — 7.10%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SIBN — 1.05, у TRNFP — 0.23. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SIBN ниже 1 (0.48), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | SIBN | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 9.46 | 4.42 | |
| P/B | 0.76 | 0.34 | |
| P/S | 0.64 | 0.69 | |
| PEG | 0.62 | -0.25 | |
| EV/EBITDA | 3.34 | 1.68 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.14% | 8.03% | |
| ROA | 3.97% | 6.51% | |
| Валовая маржа | 79.56% | — | |
| Операц. маржа | 11.90% | 17.34% | |
| Чистая маржа | 7.10% | 16.74% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.05 | 0.23 | |
| Текущая ликв. | 0.48 | 1.85 | |
| Быстрая ликв. | 0.31 | 1.72 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.63% | 13.23% | |
| Коэфф. выплат | 52.48% | 63.57% | |
| EPS | $51.85 | $311.85 | |
| Балансовая стоим. | $646.71 | $4034.73 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу TRNFP: скоринг 62/100 vs 33/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: SIBN — 43.4, TRNFP — 56.1. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: TRNFP выше на 1.2%, SIBN — ниже на -3.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: SIBN — 20.4 (слабый тренд), TRNFP — 19.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение.
| Индикатор | SIBN | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.37 | 56.14 | |
| Stochastic %K | 49.30 | 66.45 | |
| CCI (20) | -32.42 | 119.67 | |
| MFI | 33.14 | 65.63 | |
| Williams %R | -50.70 | -33.55 | |
| MACD гистограмма | 0.69 | 2.84 | |
| Momentum (10) | 4.85 | 15.60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.43 | 19.30 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.67% | +0.35% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.98% | +0.80% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.05% | +1.16% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.62% | +4.53% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | 0.03 | |
| Volume Ratio | 100.07 | 111.40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.57 | — | |
| ATR % | 2.11% | 1.41% | |
| Sharpe (1г) | -0.14 | — | |
| RS Rating | 61.00 | 79.00 | |
| 52w от хая | -13.12 | -4.59 | |
| BB ширина | 4.67 | 3.73 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: SIBN генерирует 3,61 трлн ₽, TRNFP — 1,44 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: TRNFP — +6.13%, SIBN — +1.87%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: SIBN — 256,25 млрд ₽, TRNFP — 241,13 млн ₽. SIBN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SIBN — 21,83 млрд ₽, TRNFP — 82,18 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SIBN | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,61 трлн ₽ | 1,44 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +1.87% | +6.13% | |
| Чистая прибыль | 256,25 млрд ₽ | 241,13 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -29.67% | -1.71% | |
| EPS (TTM) | $51.85 | $311.85 | |
| Операц. Cash Flow | 621,15 млрд ₽ | 438,96 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 21,83 млрд ₽ | 82,18 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: SIBN платит 8.63%, TRNFP — 13.23%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: SIBN — 18 лет, TRNFP — 18 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: SIBN — +12.39%, TRNFP — +11.29%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): SIBN — 52.48%, TRNFP — 63.57%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | SIBN | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.63% | 13.23% | |
| Годовые дивиденды | $44.51 | $198.25 | |
| Коэфф. выплат | 52.48% | 63.57% | |
| Лет выплат | 18.00% | 18.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 12.39% | 11.29% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет SIBN показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.16%), TRNFP — в декабре (+4.33%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: SIBN — февраль (-1.68%), TRNFP — июль (-4.33%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июнь, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Газпром нефть или Транснефть - привилегированные акции?
У кого выше рентабельность — SIBN или TRNFP?
Какие дивиденды у Газпром нефть и Транснефть - привилегированные акции?
Какая компания крупнее по выручке — Газпром нефть или Транснефть - привилегированные акции?
У кого выше маржинальность — SIBN или TRNFP?
Какая акция лучше по технике — SIBN или TRNFP?
Что лучше купить — SIBN или TRNFP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией