Сравнение SHOP vs VRSN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу VRSN — P/E 33.01 vs 102.75 у SHOP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу SHOP: 11.02 vs 16.38 у VRSN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA VRSN оценён ниже: 24.40 vs 84.38. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VRSN работает в убыток — ROE -39.99%, тогда как SHOP показывает рентабельность 10.52%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По чистой рентабельности VRSN впереди: 49.96% против 10.77% у SHOP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: SHOP — 0.01, VRSN — -0.81. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VRSN ниже 1 (0.46), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | SHOP | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 102.75 | 33.01 | |
| P/B | 10.91 | -12.54 | |
| P/S | 11.02 | 16.38 | |
| PEG | -6.07 | 3.11 | |
| EV/EBITDA | 84.38 | 24.40 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.52% | -39.99% | |
| ROA | 9.40% | 64.82% | |
| Валовая маржа | 47.97% | 88.35% | |
| Операц. маржа | 13.32% | 67.93% | |
| Чистая маржа | 10.77% | 49.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.01 | -0.81 | |
| Текущая ликв. | 6.20 | 0.46 | |
| Быстрая ликв. | 6.20 | 0.46 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.04% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 34.42% | |
| EPS | $1.02 | $9.18 | |
| Балансовая стоим. | $9.62 | $-24.16 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VRSN сильнее: 77/100 против 25/100 у SHOP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SHOP составляет 43.1 (нейтральная зона), у VRSN — 72.2 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. VRSN торгуется выше SMA 50 (13.6%), тогда как SHOP ниже этой средней (-10.4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. VRSN выше SMA 200 (+17.4%), SHOP — ниже (-25.5%). Долгосрочный тренд в пользу VRSN. Сила тренда по ADX: SHOP — 22.8 (слабый тренд), VRSN — 29.3 (выраженный тренд). VRSN менее волатилен — бета 0.19 против 2.33 у SHOP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SHOP составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SHOP | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.13 | 72.24 | |
| Stochastic %K | 30.69 | 86.04 | |
| CCI (20) | -45.13 | 123.61 | |
| MFI | 43.43 | 86.77 | |
| Williams %R | -69.31 | -13.96 | |
| MACD гистограмма | -0.29 | 1.76 | |
| Momentum (10) | -6.88 | 27.24 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.80 | 29.34 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.87% | +2.58% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.49% | +5.89% | |
| Цена vs SMA 50 | -10.37% | +13.56% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.52% | +17.39% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.03 | 0.30 | |
| Volume Ratio | 50.36 | 82.39 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.33 | 0.19 | |
| ATR % | 5.57% | 2.55% | |
| Sharpe (1г) | 0.10 | 0.30 | |
| RS Rating | 32.00 | 49.00 | |
| 52w от хая | -42.44 | -2.45 | |
| BB ширина | 38.79 | 17.40 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SHOP — 11,56 млрд $, VRSN — 1,66 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: SHOP — 1,23 млрд $, VRSN — 825,70 млн $. SHOP генерирует больше чистой прибыли. FCF: SHOP генерирует 2,01 млрд $, VRSN — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | SHOP | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 11,56 млрд $ | 1,66 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,23 млрд $ | 825,70 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.95 | $8.83 | |
| Операц. Cash Flow | 2,03 млрд $ | 1,09 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,01 млрд $ | 1,07 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: VRSN обеспечивает 1.04% годовой доходности, SHOP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. VRSN выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как SHOP не имеет дивидендной истории.
| Показатель | SHOP | VRSN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.04% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.62 | |
| Коэфф. выплат | — | 34.42% | |
| Лет выплат | 0.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SHOP приходится на ноябре (+14.58%), а VRSN — на ноябре (+4.60%). Слабые месяцы: для SHOP — сентябрь (-3.03%), для VRSN — сентябрь (-1.15%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у SHOP: +48.41% против +11.68%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Shopify Inc. или VeriSign, Inc.?
У кого выше рентабельность — SHOP или VRSN?
Какие дивиденды у Shopify Inc. и VeriSign, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Shopify Inc. или VeriSign, Inc.?
У кого выше маржинальность — SHOP или VRSN?
Какая акция лучше по технике — SHOP или VRSN?
Что лучше купить — SHOP или VRSN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией