Сравнение SHOP vs TYL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует TYL с P/E 42.93 (у SHOP — 102.75). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) TYL оценён ниже: 5.62 против 11.02. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) TYL дешевле: 3.81 против 10.91. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TYL оценён ниже: 25.60 vs 84.38. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала SHOP составляет 10.52%, что превышает показатель TYL (8.71%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности TYL впереди: 13.26% против 10.77% у SHOP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: SHOP — 0.01, TYL — 0.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | SHOP | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 102.75 | 42.93 | |
| P/B | 10.91 | 3.81 | |
| P/S | 11.02 | 5.62 | |
| PEG | -6.07 | 5.10 | |
| EV/EBITDA | 84.38 | 25.60 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.52% | 8.71% | |
| ROA | 9.40% | 6.58% | |
| Валовая маржа | 47.97% | 45.57% | |
| Операц. маржа | 13.32% | 15.47% | |
| Чистая маржа | 10.77% | 13.26% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.01 | 0.01 | |
| Текущая ликв. | 6.20 | 1.00 | |
| Быстрая ликв. | 6.20 | 1.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.02 | $7.39 | |
| Балансовая стоим. | $9.62 | $83.28 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 25/100 и 21/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: SHOP — 43.1, TYL — 45.2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: SHOP на -10.4%, TYL на -4.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: SHOP — 22.8 (слабый тренд), TYL — 13.8 (нет тренда). Волатильность: бета TYL — 0.29, SHOP — 2.33. SHOP значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) SHOP составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SHOP | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.13 | 45.18 | |
| Stochastic %K | 30.69 | 35.70 | |
| CCI (20) | -45.13 | -59.07 | |
| MFI | 43.43 | 28.71 | |
| Williams %R | -69.31 | -64.30 | |
| MACD гистограмма | -0.29 | -0.04 | |
| Momentum (10) | -6.88 | -3.39 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.80 | 13.82 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.87% | +0.07% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.49% | -1.63% | |
| Цена vs SMA 50 | -10.37% | -4.91% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.52% | -28.07% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.03 | -0.16 | |
| Volume Ratio | 50.36 | 71.23 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.33 | 0.29 | |
| ATR % | 5.57% | 4.20% | |
| Sharpe (1г) | 0.10 | -1.80 | |
| RS Rating | 32.00 | 7.00 | |
| 52w от хая | -42.44 | -48.94 | |
| BB ширина | 38.79 | 17.84 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: SHOP генерирует 11,56 млрд $, TYL — 2,33 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: SHOP — 1,23 млрд $, TYL — 315,60 млн $. SHOP генерирует больше чистой прибыли. FCF: SHOP генерирует 2,01 млрд $, TYL — 637,53 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | SHOP | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 11,56 млрд $ | 2,33 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,23 млрд $ | 315,60 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.95 | $7.32 | |
| Операц. Cash Flow | 2,03 млрд $ | 653,54 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,01 млрд $ | 637,53 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. TYL выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как SHOP не имеет дивидендной истории.
| Показатель | SHOP | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет SHOP показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+14.58%), TYL — в июле (+4.31%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для SHOP — сентябрь (-3.03%), для TYL — февраль (-2.27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SHOP: +48.41% против +11.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Shopify Inc. или Tyler Technologies, Inc.?
У кого выше рентабельность — SHOP или TYL?
Какие дивиденды у Shopify Inc. и Tyler Technologies, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Shopify Inc. или Tyler Technologies, Inc.?
У кого выше маржинальность — SHOP или TYL?
Какая акция лучше по технике — SHOP или TYL?
Что лучше купить — SHOP или TYL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией