Сравнение SHOP vs SSNC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, SSNC выглядит привлекательнее: 20.04 против 102.75. Премия к оценке SHOP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу SSNC: 2.53 vs 11.02 у SHOP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) SSNC дешевле: 2.37 против 10.91. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA SSNC оценён ниже: 10.85 vs 84.38. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. SSNC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 11.74% против 10.52% у SHOP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SSNC — 12.65%, SHOP — 10.77%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: SHOP — 0.01, SSNC — 1.12. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | SHOP | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 102.75 | 20.04 | |
| P/B | 10.91 | 2.37 | |
| P/S | 11.02 | 2.53 | |
| PEG | -6.07 | 33.26 | |
| EV/EBITDA | 84.38 | 10.85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.52% | 11.74% | |
| ROA | 9.40% | 3.98% | |
| Валовая маржа | 47.97% | 48.03% | |
| Операц. маржа | 13.32% | 23.22% | |
| Чистая маржа | 10.77% | 12.65% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.01 | 1.12 | |
| Текущая ликв. | 6.20 | 1.10 | |
| Быстрая ликв. | 6.20 | 1.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.58% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 31.79% | |
| EPS | $1.02 | $3.35 | |
| Балансовая стоим. | $9.62 | $28.56 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 25/100 и 23/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у SHOP составляет 43.1 (нейтральная зона), у SSNC — 46.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: SHOP на -10.4%, SSNC на -2.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: SHOP — 22.8 (слабый тренд), SSNC — 22.2 (слабый тренд). SSNC менее волатилен — бета 0.73 против 2.33 у SHOP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SHOP составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SHOP | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43.13 | 46.01 | |
| Stochastic %K | 30.69 | 41.07 | |
| CCI (20) | -45.13 | -68.61 | |
| MFI | 43.43 | 34.65 | |
| Williams %R | -69.31 | -58.93 | |
| MACD гистограмма | -0.29 | -0.11 | |
| Momentum (10) | -6.88 | -2.32 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.80 | 22.23 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.87% | +0.65% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.49% | -0.69% | |
| Цена vs SMA 50 | -10.37% | -2.72% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.52% | -16.41% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.03 | -0.08 | |
| Volume Ratio | 50.36 | 87.94 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.33 | 0.73 | |
| ATR % | 5.57% | 3.01% | |
| Sharpe (1г) | 0.10 | -0.83 | |
| RS Rating | 32.00 | 26.00 | |
| 52w от хая | -42.44 | -26.21 | |
| BB ширина | 38.79 | 10.29 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SHOP — 11,56 млрд $, SSNC — 6,27 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: SHOP — 1,23 млрд $, SSNC — 796,90 млн $. SHOP генерирует больше чистой прибыли. FCF: SHOP генерирует 2,01 млрд $, SSNC — 1,66 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | SHOP | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 11,56 млрд $ | 6,27 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,23 млрд $ | 796,90 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.95 | $3.26 | |
| Операц. Cash Flow | 2,03 млрд $ | 1,74 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,01 млрд $ | 1,66 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SSNC обеспечивает 1.58% годовой доходности, SHOP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SSNC выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как SHOP не имеет дивидендной истории.
| Показатель | SHOP | SSNC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.58% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.27 | |
| Коэфф. выплат | — | 31.79% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -16.87% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SHOP приходится на ноябре (+14.58%), а SSNC — на январе (+4.93%). Слабые месяцы: для SHOP — сентябрь (-3.03%), для SSNC — сентябрь (-2.95%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SHOP: +48.41% против +11.02%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Shopify Inc. или SS&C Technologies Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — SHOP или SSNC?
Какие дивиденды у Shopify Inc. и SS&C Technologies Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Shopify Inc. или SS&C Technologies Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — SHOP или SSNC?
Какая акция лучше по технике — SHOP или SSNC?
Что лучше купить — SHOP или SSNC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией