Сравнение SHOO vs VSCO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу VSCO — P/E 25.46 vs 37.87 у SHOO. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу VSCO: 0.58 vs 1.12 у SHOO. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B SHOO — 3.15, у VSCO — 4.78. EV/EBITDA VSCO — 13.30, у SHOO — 22.09. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует VSCO (22.70% vs 8.78%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SHOO — 2.89%, у VSCO — 2.45%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка VSCO значительно выше: D/E 3.32 vs 0.59 у SHOO. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | SHOO | VSCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 37.87 | 25.46 | |
| P/B | 3.15 | 4.78 | |
| P/S | 1.12 | 0.58 | |
| PEG | -0.70 | -4.20 | |
| EV/EBITDA | 22.09 | 13.30 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.78% | 22.70% | |
| ROA | 3.89% | 3.21% | |
| Валовая маржа | 44.76% | 36.38% | |
| Операц. маржа | 4.67% | 4.13% | |
| Чистая маржа | 2.89% | 2.45% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.59 | 3.32 | |
| Текущая ликв. | 2.23 | 1.25 | |
| Быстрая ликв. | 1.42 | 0.54 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.08% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 80.29% | 0.00% | |
| EPS | $1.07 | $1.87 | |
| Балансовая стоим. | $13.31 | $10.60 | |
Технический анализ
По техническому скорингу SHOO сильнее: 71/100 против 63/100 у VSCO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SHOO составляет 60.5 (нейтральная зона), у VSCO — 55.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. SHOO и VSCO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.7% и +4.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: SHOO — 15.2 (нет тренда), VSCO — 16.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. SHOO менее волатилен — бета 1.90 против 2.02 у VSCO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VSCO составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SHOO | VSCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60.52 | 54.98 | |
| Stochastic %K | 86.59 | 76.02 | |
| CCI (20) | 86.47 | 14.55 | |
| MFI | 72.73 | 29.12 | |
| Williams %R | -13.41 | -23.98 | |
| MACD гистограмма | -0.01 | 0.02 | |
| Momentum (10) | 0.46 | 3.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.15 | 16.75 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.62% | +6.30% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.84% | +4.56% | |
| Цена vs SMA 50 | +10.72% | +4.28% | |
| Цена vs SMA 200 | +10.24% | +16.45% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.09 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 97.74 | 128.34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.90 | 2.02 | |
| ATR % | 3.75% | 5.61% | |
| Sharpe (1г) | 1.05 | 1.60 | |
| RS Rating | 79.00 | 90.00 | |
| 52w от хая | -13.65 | -24.43 | |
| BB ширина | 11.41 | 22.38 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SHOO — 2,52 млрд $, VSCO — 6,55 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: SHOO — 44,66 млн $, VSCO — 160,86 млн $. VSCO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SHOO — 119,54 млн $, VSCO — 312 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SHOO | VSCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,52 млрд $ | 6,55 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 44,66 млн $ | 160,86 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.63 | $1.93 | |
| Операц. Cash Flow | 162,20 млн $ | 499 млн $ | |
| Free Cash Flow | 119,54 млн $ | 312 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SHOO обеспечивает 2.08% годовой доходности, VSCO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SHOO выплачивает дивиденды 11 лет подряд, тогда как VSCO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | SHOO | VSCO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.08% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.42 | — | |
| Коэфф. выплат | 80.29% | — | |
| Лет выплат | 11.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -6.89% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SHOO приходится на ноябре (+11.38%), а VSCO — на ноябре (+23.76%). Наименее удачные месяцы: SHOO — март (-4.38%), VSCO — июнь (-19.89%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: август, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VSCO: +21.86% против +13.52%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Steven Madden, Ltd. или Victoria's Secret & Co.?
У кого выше рентабельность — SHOO или VSCO?
Какие дивиденды у Steven Madden, Ltd. и Victoria's Secret & Co.?
Какая компания крупнее по выручке — Steven Madden, Ltd. или Victoria's Secret & Co.?
У кого выше маржинальность — SHOO или VSCO?
Какая акция лучше по технике — SHOO или VSCO?
Что лучше купить — SHOO или VSCO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией