Сравнение SHC vs ZBH

Тикер 1

Тикер 2

SHC12

26ZBH

Sotera Health Company (SHC) и Zimmer Biomet Holdings, Inc. (ZBH) представляют одну индустрию — «Медицинское оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации ZBH крупнее в 3.7× (16,50 млрд $ vs 4,48 млрд $). Стоимостная оценка в пользу ZBH — P/E 21.87 vs 37.61 у SHC. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует SHC (20.57% vs 5.78%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SHC — 9.91%, у ZBH — 9.05%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная политика различается кардинально: ZBH обеспечивает 1.12% годовой доходности, SHC реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SHC набирает 63 из 100 по техническому скорингу, ZBH — 41 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 26:12 в пользу ZBH. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Sotera Health Company

SHCNASDAQ

15,71 $+0,16 $ (+1,03%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 4,48 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

6.9

Качество

6.9

Рост

8.4

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Zimmer Biomet Holdings, Inc.

ZBHNYSE

85,31 $-0,07 $ (-0,08%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 16,50 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

9.7

Качество

5.8

Рост

4.6

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

5.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

SHCZBH

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E ZBH оценён рынком дешевле: 21.87 против 37.61 у SHC (разница составляет 41.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) ZBH оценён ниже: 1.96 против 3.73. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ZBH — 1.13, у SHC — 7.12. EV/EBITDA ZBH — 10.68, у SHC — 12.83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SHC — 20.57%, у ZBH — 5.78%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. SHC удерживает чистую маржу на уровне 9.91%, опережая ZBH (9.05%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка SHC значительно выше: D/E 3.65 vs 0.51 у ZBH. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

SHCZBH

Показатель	SHC	ZBH
Мультипликаторы оценки
P/E	37.61	21.87
P/B	7.12	1.13
P/S	3.73	1.96
PEG	0.10	-1.50
EV/EBITDA	12.83	10.68
Рентабельность
ROE	20.57%	5.78%
ROA	3.64%	3.35%
Валовая маржа	55.01%	70.03%
Операц. маржа	35.52%	15.61%
Чистая маржа	9.91%	9.05%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.65	0.51
Текущая ликв.	2.82	2.94
Быстрая ликв.	2.52	1.61
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.12%
Коэфф. выплат	0.00%	24.88%
EPS	$0.41	$3.90
Балансовая стоим.	$2.19	$75.58

Технический анализ

Техническая картина в пользу SHC: скоринг 63/100 vs 41/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: SHC — 52.1, ZBH — 48.1. Обе акции находятся в одной зоне. SHC торгуется выше SMA 50 (4.0%), тогда как ZBH ниже этой средней (-3.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: SHC — 15.1 (нет тренда), ZBH — 22.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ZBH — 0.42, SHC — 1.37. Оба значения в приемлемом диапазоне.

SHCZBH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	SHC	ZBH
Осцилляторы
RSI (14)	52.09	48.15
Stochastic %K	67.54	77.28
CCI (20)	-51.85	33.20
MFI	40.62	75.32
Williams %R	-32.46	-22.72
MACD гистограмма	-0.04	0.56
Momentum (10)	-0.25	2.55
Тренд
ADX	15.07	22.72
Цена vs EMA 9	+0.61%	+1.26%
Цена vs EMA 20	+0.53%	+0.21%
Цена vs SMA 50	+3.99%	-3.81%
Цена vs SMA 200	-3.84%	-9.32%
Объём
CMF	0.07	-0.24
Volume Ratio	59.64	76.81
Волатильность и статистика
Beta	1.37	0.42
ATR %	2.96%	2.96%
Sharpe (1г)	0.55	-0.43
RS Rating	63.00	28.00
52w от хая	-21.66	-21.16
BB ширина	4.16	16.89

Финансовая отчётность

По объёму выручки: SHC генерирует 1,16 млрд $, ZBH — 8,23 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: SHC — 77,95 млн $, ZBH — 705,20 млн $. ZBH генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SHC — 149,18 млн $, ZBH — 1,47 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	SHC	ZBH
Выручка	1,16 млрд $	8,23 млрд $
Чистая прибыль	77,95 млн $	705,20 млн $
EPS (TTM)	$0.27	$3.56
Операц. Cash Flow	287,19 млн $	1,70 млрд $
Free Cash Flow	149,18 млн $	1,47 млрд $

Дивиденды

ZBH выплачивает дивиденды с доходностью 1.12% годовых, тогда как SHC дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ZBH выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как SHC не имеет дивидендной истории.

Показатель	SHC	ZBH
Див. доходность	—	1.12%
Годовые дивиденды	—	$0.24
Коэфф. выплат	—	24.88%
Лет выплат	0.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-24.21%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет SHC показывает лучшую среднюю доходность в январе (+14.49%), ZBH — в июле (+4.62%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: SHC — сентябрь (-11.10%), ZBH — октябрь (-3.25%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SHC: +6.40% против +3.53%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

SHC

+14.5

-5.1

-5.2

-0.7

-3.0

+4.0

+3.8

+7.8

-11.1

-5.5

+1.1

+5.6

ZBH

+1.9

+0.1

-0.5

+2.8

-2.5

-0.6

+4.6

-0.2

-1.8

-3.3

+2.0

+1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Sotera Health Company или Zimmer Biomet Holdings, Inc.?

Мультипликатор P/E у Zimmer Biomet Holdings, Inc. ниже (21.87 vs 37.61), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — SHC или ZBH?

Рентабельность собственного капитала (ROE): SHC — 20.57%, ZBH — 5.78%. Преимущество у SHC.

Какие дивиденды у Sotera Health Company и Zimmer Biomet Holdings, Inc.?

Zimmer Biomet Holdings, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.12%. Sotera Health Company дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Sotera Health Company или Zimmer Biomet Holdings, Inc.?

Выручка SHC за TTM — 1,16 млрд $, ZBH — 8,23 млрд $. ZBH генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — SHC или ZBH?

Чистая маржа SHC — 9.91%, ZBH — 9.05%. SHC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — SHC или ZBH?

Технический скоринг: SHC — 63/100, ZBH — 41/100. SHC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — SHC или ZBH?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:26 в пользу ZBH по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией