Сравнение SAREP vs VGSBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VGSBP торгуется с P/E 2.43, тогда как SAREP — с P/E 3.46. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу SAREP: 0.11 vs 0.14 у VGSBP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) SAREP дешевле: 1.28 против 6.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA SAREP оценён ниже: 1.01 vs 1.48. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VGSBP составляет 276.87%, что превышает показатель SAREP (36.89%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности VGSBP впереди: 5.96% против 3.29% у SAREP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: SAREP — 1.24, VGSBP — 10.14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | SAREP | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 3.46 | 2.43 | |
| P/B | 1.28 | 6.72 | |
| P/S | 0.11 | 0.14 | |
| PEG | — | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 1.01 | 1.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 36.89% | 276.87% | |
| ROA | 16.44% | 24.85% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 3.36% | 6.72% | |
| Чистая маржа | 3.29% | 5.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.24 | 10.14 | |
| Текущая ликв. | 1.52 | 1.13 | |
| Быстрая ликв. | 1.51 | 1.13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 0.11% | |
| EPS | $0.15 | $5.34 | |
| Балансовая стоим. | $0.39 | $1.93 | |
Технический анализ
По техническому скорингу SAREP сильнее: 55/100 против 38/100 у VGSBP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SAREP составляет 46.4 (нейтральная зона), у VGSBP — 45.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: SAREP на -0.5%, VGSBP на -2.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. SAREP выше SMA 200 (+9.9%), VGSBP — ниже (-0.4%). Долгосрочный тренд в пользу SAREP. Сила тренда по ADX: SAREP — 37.2 (выраженный тренд), VGSBP — 29.1 (выраженный тренд). VGSBP менее волатилен — бета -0.03 против 0.99 у SAREP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SAREP составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SAREP | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.41 | 45.06 | |
| Stochastic %K | 19.32 | 24.32 | |
| CCI (20) | -63.20 | -28.57 | |
| MFI | 65.39 | 72.92 | |
| Williams %R | -80.68 | -75.68 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.00 | -0.25 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.19 | 29.07 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.02% | -2.54% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.85% | -2.26% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.50% | -2.86% | |
| Цена vs SMA 200 | +9.94% | -0.36% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 5.54 | 64.64 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.99 | -0.03 | |
| ATR % | 4.69% | 4.59% | |
| Sharpe (1г) | 1.00 | 0.78 | |
| RS Rating | 98.00 | 92.00 | |
| 52w от хая | -22.46 | -23.33 | |
| BB ширина | 9.22 | 11.37 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SAREP — 28,12 млн ₽, VGSBP — 35,80 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу VGSBP: +10.97% г/г vs +8.65%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: SAREP — 926128 ₽, VGSBP — 2,13 млн ₽. VGSBP генерирует больше чистой прибыли. FCF: SAREP генерирует 642875 ₽, VGSBP — 244264 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | SAREP | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 28,12 млн ₽ | 35,80 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.65% | +10.97% | |
| Чистая прибыль | 926128 ₽ | 2,13 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +97.10% | +34.17% | |
| EPS (TTM) | $0.15 | $5.34 | |
| Операц. Cash Flow | 1,01 млн ₽ | 271925 ₽ | |
| Free Cash Flow | 642875 ₽ | 244264 ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. SAREP платит дивиденды 2 лет подряд, VGSBP — 4. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | SAREP | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.01 | $0.01 | |
| Коэфф. выплат | — | 0.11% | |
| Лет выплат | 2.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SAREP приходится на январе (+22.08%), а VGSBP — на августе (+19.14%). Слабые месяцы: для SAREP — октябрь (-10.16%), для VGSBP — май (-4.31%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, май, июнь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у VGSBP: +38.00% против +28.98%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Саратовэнерго привилегированные или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
У кого выше рентабельность — SAREP или VGSBP?
Какие дивиденды у Саратовэнерго привилегированные и Волгоградэнергосбыт привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Саратовэнерго привилегированные или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
У кого выше маржинальность — SAREP или VGSBP?
Какая акция лучше по технике — SAREP или VGSBP?
Что лучше купить — SAREP или VGSBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией