Сравнение SARE vs SAREP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу SAREP — P/E 3.46 vs 3.46 у SARE. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. EV/EBITDA SAREP — 1.01, у SARE — 1.01. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует SAREP (36.89% vs 36.89%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SAREP — 3.29%, у SARE — 3.29%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SARE — 1.24, у SAREP — 1.24. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | SARE | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 3.46 | 3.46 | |
| P/B | 1.28 | 1.28 | |
| P/S | 0.11 | 0.11 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 1.01 | 1.01 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 36.89% | 36.89% | |
| ROA | 16.44% | 16.44% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 3.36% | 3.36% | |
| Чистая маржа | 3.29% | 3.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.24 | 1.24 | |
| Текущая ликв. | 1.52 | 1.52 | |
| Быстрая ликв. | 1.51 | 1.51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $0.15 | $0.15 | |
| Балансовая стоим. | $0.39 | $0.39 | |
Технический анализ
SAREP набирает 55 из 100 по техническому скорингу, SARE — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): SARE — 46.3 (нейтральная зона), SAREP — 46.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: SARE на -1.0%, SAREP на -0.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: SARE — 23.2 (слабый тренд), SAREP — 37.2 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете SARE стабильнее (0.74 vs 0.99). Значение ниже 0.8 делает SARE защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) SARE составляет 8.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SARE | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.28 | 46.41 | |
| Stochastic %K | 28.31 | 19.32 | |
| CCI (20) | -60.51 | -63.20 | |
| MFI | 75.15 | 65.39 | |
| Williams %R | -71.69 | -80.68 | |
| MACD гистограмма | -0.01 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.04 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.19 | 37.19 | |
| Цена vs EMA 9 | -3.12% | -2.02% | |
| Цена vs EMA 20 | -4.23% | -1.85% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.97% | -0.50% | |
| Цена vs SMA 200 | +27.27% | +9.94% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.38 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 10.60 | 5.54 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.74 | 0.99 | |
| ATR % | 8.65% | 4.69% | |
| Sharpe (1г) | 1.11 | 1.00 | |
| RS Rating | 99.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -37.50 | -22.46 | |
| BB ширина | 35.71 | 9.22 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): SARE — 28,12 млрд ₽, SAREP — 28,12 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. SAREP растёт быстрее по выручке: +8.65% год к году против +8.65% у SARE. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: SARE — 926,13 млн ₽, SAREP — 926128 ₽. SARE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SARE — 642,88 млн ₽, SAREP — 642875 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SARE | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 28,12 млрд ₽ | 28,12 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.65% | +8.65% | |
| Чистая прибыль | 926,13 млн ₽ | 926128 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +97.10% | +97.10% | |
| EPS (TTM) | $0.15 | $0.15 | |
| Операц. Cash Flow | 1,01 млрд ₽ | 1,01 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 642,88 млн ₽ | 642875 ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: SARE — 1 лет, SAREP — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | SARE | SAREP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.00 | $0.01 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 1.00% | 2.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для SARE — августе (+18.26%), для SAREP — январе (+22.08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: SARE — ноябрь (-9.43%), SAREP — октябрь (-10.16%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, июнь, сентябрь, октябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SARE: +29.07% против +28.98%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Саратовэнерго или Саратовэнерго привилегированные?
У кого выше рентабельность — SARE или SAREP?
Какие дивиденды у Саратовэнерго и Саратовэнерго привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Саратовэнерго или Саратовэнерго привилегированные?
У кого выше маржинальность — SARE или SAREP?
Какая акция лучше по технике — SARE или SAREP?
Что лучше купить — SARE или SAREP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией