ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение SAM vs TAP

Тикер 1
Тикер 2
SAM18
24TAP
Сравнение The Boston Beer Company, Inc. (SAM) и Molson Coors Beverage Company (TAP) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Алкогольные напитки». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации TAP крупнее в 4,1× (7,80 млрд $ vs 1,91 млрд $). Обе компании убыточны: P/E SAM — -26,50, TAP — -3,64. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа SAM (-3,36%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Дивидендная политика различается кардинально: TAP обеспечивает 4,53% годовой доходности, SAM реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 57/100 и 54/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 24:18 в пользу TAP. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
SAM
The Boston Beer Company, Inc.
SAMNYSE
$183,78+$3,82 (+2,12%)
Товары первой необходимости · Алкогольные напитки
Капитализация: 1,91 млрд $
ETP Rank4.5
Стоимость
6.3
Качество
6.3
Рост
8.0
Техника
4.0
Дивиденды
—
Прогнозы
5.5
Сезонность
5.0
TAP
Molson Coors Beverage Company
TAPNYSE
$41,57-$0,41 (-0,98%)
Товары первой необходимости · Алкогольные напитки
Капитализация: 7,80 млрд $
ETP Rank3.8
Стоимость
10.0
Качество
3.5
Рост
2.8
Техника
5.0
Дивиденды
9.0
Прогнозы
5.5
Сезонность
4.0

Динамика цен

SAMTAP

Фундаментальный анализ

Ни SAM (P/E -26,50), ни TAP (P/E -3,64) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу TAP: 0,71 vs 0,90 у SAM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B TAP — 0,78, у SAM — 2,62. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SAM — 0,04, у TAP — 0,76. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности TAP ниже 1 (0,88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

SAMTAP
ПоказательSAMTAPЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E-26,50-3,64
P/B2,620,78
P/S0,900,71
PEG0,150,01
EV/EBITDA200,93-7,34
Рентабельность
ROE-8,89%-22,65%
ROA-5,58%-9,47%
Валовая маржа45,09%36,22%
Операц. маржа5,82%-22,74%
Чистая маржа-3,36%-20,81%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,040,76
Текущая ликв.1,050,88
Быстрая ликв.0,810,72
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%4,53%
Коэфф. выплат0,00%-15,93%
EPS-$6,75-$12,30
Балансовая стоим.$68,79$55,51

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 57/100 и 54/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у SAM составляет 48,1 (нейтральная зона), у TAP — 53,3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. SAM и TAP находятся выше 50-дневной скользящей средней (+1,1% и +3,8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: SAM — 11,5 (нет тренда), TAP — 23,2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. TAP менее волатилен — бета -0,15 против -0,02 у SAM. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SAM составляет 3,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

SAMTAP
Общая оценка
57
54
Осцилляторы
50
48
Тренд
51
47
Объём
69
63
Волатильность
45
53
ИндикаторSAMTAPЛидер
Осцилляторы
RSI (14)48,1453,33
Stochastic %K58,4348,43
CCI (20)-36,8441,10
MFI47,0957,61
Williams %R-41,57-51,57
MACD гистограмма-0,040,07
Momentum (10)-5,73-0,53
Тренд
ADX11,5023,22
Цена vs EMA 9-1,53%-0,49%
Цена vs EMA 20-1,01%+0,80%
Цена vs SMA 50+1,06%+3,75%
Цена vs SMA 200-12,56%-5,16%
Объём
CMF0,210,03
Volume Ratio47,1172,03
Волатильность и статистика
Beta-0,02-0,15
ATR %3,85%3,19%
Sharpe (1г)-0,40-0,59
RS Rating19,0021,00
52w от хая-31,85-21,91
BB ширина11,068,58

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SAM — 2,09 млрд $, TAP — 11,14 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу SAM: +3,70% г/г vs -4,20%. TAP показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. По чистой прибыли ситуация полярная: SAM зарабатывает 108,47 млн $, а TAP фиксирует убыток (-2,14 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): SAM — 215,59 млн $, TAP — 1,07 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательSAMTAPЛидер
Выручка2,09 млрд $11,14 млрд $
Рост выручки (г/г)+3.70%-4.20%
Чистая прибыль108,47 млн $-2,14 млрд $
Рост прибыли (г/г)+81.70%——
EPS (TTM)$9,90-$10,83
Операц. Cash Flow270,16 млн $1,78 млрд $
Free Cash Flow215,59 млн $1,07 млрд $

Дивиденды

TAP выплачивает дивиденды с доходностью 4,53% годовых, тогда как SAM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. TAP выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как SAM не имеет дивидендной истории.

ПоказательSAMTAPЛидер
Див. доходность—4,53%
Годовые дивиденды—$1,44
Коэфф. выплат—-15,93%
Лет выплат014
CAGR дивидендов (5л)—16,19%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SAM приходится на июле (+7,45%), а TAP — на ноябре (+4,49%). Наименее удачные месяцы: SAM — сентябрь (-3,31%), TAP — май (-2,84%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
SAM
-2,5
-0,5
+1,4
+2,7
+1,1
+0,0
+7,5
+0,1
-3,3
+2,9
-0,3
-1,4
TAP
+3,0
-1,6
-0,8
+1,2
-2,8
-2,5
+1,8
-1,6
-2,3
-2,3
+4,5
-1,4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Boston Beer Company, Inc. или Molson Coors Beverage Company?
Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.
У кого выше рентабельность — SAM или TAP?
Рентабельность собственного капитала (ROE): SAM — -8,89%, TAP — -22,65%. Преимущество у SAM.
Какие дивиденды у The Boston Beer Company, Inc. и Molson Coors Beverage Company?
Molson Coors Beverage Company выплачивает дивиденды с доходностью 4,53%. The Boston Beer Company, Inc. дивиденды не платит.
Какая компания крупнее по выручке — The Boston Beer Company, Inc. или Molson Coors Beverage Company?
Выручка SAM за TTM — 2,09 млрд $, TAP — 11,14 млрд $. TAP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
Какая акция лучше по технике — SAM или TAP?
Технический скоринг: SAM — 57/100, TAP — 54/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — SAM или TAP?
Однозначного ответа нет. Счёт 18:24 в пользу TAP по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией