Сравнение SAIL vs ZS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Ни SAIL (P/E -70,59), ни ZS (P/E -371,98) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Балансовая оценка: P/B SAIL — 1,57, у ZS — 12,13. EV/EBITDA ZS — 244,35, у SAIL — 827,59. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SAIL — 0,00, у ZS — 0,79. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | SAIL | ZS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -70,59 | -371,98 | |
| P/B | 1,57 | 12,13 | |
| P/S | 9,64 | 9,10 | |
| PEG | -0,29 | 5,54 | |
| EV/EBITDA | 827,59 | 244,35 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -2,30% | -3,71% | |
| ROA | -2,09% | -1,09% | |
| Валовая маржа | 66,39% | 76,67% | |
| Операц. маржа | -18,05% | -4,73% | |
| Чистая маржа | -14,04% | -2,44% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,00 | 0,79 | |
| Текущая ликв. | 1,39 | 1,86 | |
| Быстрая ликв. | 1,39 | 1,86 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | -$0,28 | -$0,48 | |
| Балансовая стоим. | $12,12 | $14,72 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 67/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): SAIL — 71,3 (зона перекупленности), ZS — 73,1 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. SAIL и ZS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+21,9% и +24,7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. SAIL выше SMA 200 (+17,9%), ZS — ниже (-3,6%). Долгосрочный тренд в пользу SAIL. ADX: SAIL — 30,2 (выраженный тренд), ZS — 25,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ZS стабильнее (0,92 vs 1,54). Дневная волатильность (ATR%) SAIL составляет 4,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SAIL | ZS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 71,35 | 73,08 | |
| Stochastic %K | 93,04 | 94,61 | |
| CCI (20) | 139,48 | 195,76 | |
| MFI | 61,94 | 80,79 | |
| Williams %R | -6,96 | -5,39 | |
| MACD гистограмма | 0,34 | 2,72 | |
| Momentum (10) | 3,28 | 26,92 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30,20 | 25,71 | |
| Цена vs EMA 9 | +6,37% | +7,94% | |
| Цена vs EMA 20 | +13,21% | +13,58% | |
| Цена vs SMA 50 | +21,87% | +24,72% | |
| Цена vs SMA 200 | +17,90% | -3,58% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,24 | 0,19 | |
| Volume Ratio | 89,38 | 102,00 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,54 | 0,92 | |
| ATR % | 4,88% | 4,40% | |
| Sharpe (1г) | 0,29 | -0,44 | |
| RS Rating | 35,00 | 8,00 | |
| 52w от хая | -20,58 | -47,02 | |
| BB ширина | 36,23 | 27,62 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): SAIL — 1,07 млрд $, ZS — 2,67 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ZS растёт быстрее по выручке: +23,30% год к году против +24,40% у SAIL. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: SAIL — -270,05 млн $, ZS — -41,48 млн $. ZS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SAIL — 51,75 млн $, ZS — 726,69 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SAIL | ZS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,07 млрд $ | 2,67 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +24.40% | +23.30% | |
| Чистая прибыль | -270,05 млн $ | -41,48 млн $ | |
| EPS (TTM) | -$0,52 | -$0,27 | |
| Операц. Cash Flow | 70,58 млн $ | 972,45 млн $ | |
| Free Cash Flow | 51,75 млн $ | 726,69 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | SAIL | ZS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для SAIL — мае (+28,43%), для ZS — мае (+10,48%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: SAIL — январь (-17,20%), ZS — сентябрь (-5,51%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — SailPoint, Inc. или Zscaler, Inc.?
У кого выше рентабельность — SAIL или ZS?
Какие дивиденды у SailPoint, Inc. и Zscaler, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — SailPoint, Inc. или Zscaler, Inc.?
Какая акция лучше по технике — SAIL или ZS?
Что лучше купить — SAIL или ZS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией