Сравнение SAGO vs VGSBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует VGSBP с P/E 2,43 (у SAGO — 5,56). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) VGSBP дешевле: 0,14 против 0,20. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B SAGO — 1,06, у VGSBP — 6,72. EV/EBITDA VGSBP — 1,48, у SAGO — 2,74. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE VGSBP — 276,87%, у SAGO — 19,12%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. VGSBP удерживает чистую маржу на уровне 5,96%, опережая SAGO (3,59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка VGSBP значительно выше: D/E 10,14 vs 0,54 у SAGO. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | SAGO | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 5,56 | 2,43 | |
| P/B | 1,06 | 6,72 | |
| P/S | 0,20 | 0,14 | |
| PEG | 0,17 | 0,03 | |
| EV/EBITDA | 2,74 | 1,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 19,12% | 276,87% | |
| ROA | 12,43% | 24,85% | |
| Валовая маржа | 43,85% | — | |
| Операц. маржа | 2,92% | 6,72% | |
| Чистая маржа | 3,59% | 5,96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,54 | 10,14 | |
| Текущая ликв. | 2,27 | 1,13 | |
| Быстрая ликв. | 2,27 | 1,13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7,46% | — | |
| Коэфф. выплат | 47,76% | 0,11% | |
| EPS | $0,49 | $5,34 | |
| Балансовая стоим. | $2,57 | $1,93 | |
Технический анализ
SAGO набирает 70 из 100 по техническому скорингу, VGSBP — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): SAGO — 61,5 (нейтральная зона), VGSBP — 46,1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. SAGO торгуется выше SMA 50 (5,7%), тогда как VGSBP ниже этой средней (-6,8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: SAGO — 28,4 (выраженный тренд), VGSBP — 11,7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Дневная волатильность (ATR%) VGSBP составляет 5,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SAGO | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 61,55 | 46,08 | |
| Stochastic %K | 59,85 | 48,15 | |
| CCI (20) | 153,78 | 84,25 | |
| MFI | 65,09 | 50,05 | |
| Williams %R | -40,15 | -51,85 | |
| MACD гистограмма | 0,05 | 0,08 | |
| Momentum (10) | 0,35 | 0,20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28,35 | 11,65 | |
| Цена vs EMA 9 | +5,68% | -0,03% | |
| Цена vs EMA 20 | +8,35% | -0,91% | |
| Цена vs SMA 50 | +5,68% | -6,84% | |
| Цена vs SMA 200 | -10,97% | -21,83% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,22 | -0,14 | |
| Volume Ratio | 203,03 | 263,79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,77 | — | |
| ATR % | 5,83% | 5,91% | |
| Sharpe (1г) | -0,75 | — | |
| RS Rating | 50,00 | 75,00 | |
| 52w от хая | -32,80 | -41,21 | |
| BB ширина | 26,72 | 7,48 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): SAGO — 52,58 млрд ₽, VGSBP — 35,80 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. VGSBP растёт быстрее по выручке: +12,00% год к году против +10,60% у SAGO. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: SAGO — 1,89 млрд ₽, VGSBP — 2,13 млн ₽. SAGO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SAGO — -46,60 млн ₽, VGSBP — 244264 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SAGO | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 52,58 млрд ₽ | 35,80 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.60% | +12.00% | |
| Чистая прибыль | 1,89 млрд ₽ | 2,13 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -11.60% | -4.30% | |
| EPS (TTM) | $0,49 | $5,34 | |
| Операц. Cash Flow | 525,59 млн ₽ | 271925 ₽ | |
| Free Cash Flow | -46,60 млн ₽ | 244264 ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SAGO обеспечивает 7,46% годовой доходности, VGSBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: SAGO — 6 лет, VGSBP — 4 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): SAGO — 47,76%, VGSBP — 0,11%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | SAGO | VGSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7,46% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,23 | $0,01 | |
| Коэфф. выплат | 47,76% | 0,11% | |
| Лет выплат | 6 | 4 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 80,24% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонные данные за 10 лет для обеих компаний недоступны.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Самараэнерго или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
У кого выше рентабельность — SAGO или VGSBP?
Какие дивиденды у Самараэнерго и Волгоградэнергосбыт привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Самараэнерго или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
У кого выше маржинальность — SAGO или VGSBP?
Какая акция лучше по технике — SAGO или VGSBP?
Что лучше купить — SAGO или VGSBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией