ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение RZSB vs VGSBP

Тикер 1
Тикер 2
RZSB27
15VGSBP
Инвесторы часто выбирают между RZSB и VGSBP — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Электрогенерация». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации RZSB крупнее в 7.9× (8,05 млрд ₽ vs 1,02 млрд ₽). По мультипликатору P/E VGSBP оценён рынком дешевле: 2.43 против 7.17 у RZSB (разница составляет 66.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала VGSBP составляет 276.87%, что превышает показатель RZSB (55.92%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RZSB впереди: 6.37% против 5.96% у VGSBP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: RZSB обеспечивает 11.78% годовой доходности, VGSBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу RZSB сильнее: 77/100 против 38/100 у VGSBP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 27:15 в пользу RZSB. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
RZSB
РязЭнСб
RZSBRU
38,92 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 8,05 млрд ₽
ETP Rank7.7
Стоимость
4.2
Качество
9.2
Рост
6.4
Техника
10.0
Дивиденды
8.1
Прогнозы
—
Сезонность
9.0
VGSBP
Волгоградэнергосбыт привилегированные
VGSBPRU
12,65 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 1,02 млрд ₽
ETP Rank3.9
Стоимость
8.6
Качество
8.2
Рост
5.2
Техника
7.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
—
Сезонность
3.0

Динамика цен

RZSBVGSBP

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует VGSBP с P/E 2.43 (у RZSB — 7.17). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) VGSBP дешевле: 0.14 против 0.46. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) RZSB дешевле: 4.01 против 6.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VGSBP оценён ниже: 1.48 vs 4.85. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VGSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 276.87% против 55.92% у RZSB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: RZSB — 6.37%, VGSBP — 5.96%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. VGSBP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 10.14, тогда как RZSB практически без долга (D/E 0.89). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

RZSBVGSBP
ПоказательRZSBVGSBPЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E7.172.43
P/B4.016.72
P/S0.460.14
PEG0.330.04
EV/EBITDA4.851.48
Рентабельность
ROE55.92%276.87%
ROA29.55%24.85%
Валовая маржа——
Операц. маржа7.52%6.72%
Чистая маржа6.37%5.96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0.8910.14
Текущая ликв.1.601.13
Быстрая ликв.1.581.13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность11.78%—
Коэфф. выплат89.05%0.11%
EPS$4.75$5.34
Балансовая стоим.$8.49$1.93

Технический анализ

RZSB набирает 77 из 100 по техническому скорингу, VGSBP — 38 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): RZSB — 54.4 (нейтральная зона), VGSBP — 45.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: RZSB выше на 1.3%, VGSBP — ниже на -2.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. RZSB выше SMA 200 (+7.7%), VGSBP — ниже (-0.4%). Долгосрочный тренд в пользу RZSB. Сила тренда по ADX: RZSB — 16.5 (нет тренда), VGSBP — 29.1 (выраженный тренд). VGSBP демонстрирует выраженный тренд, а RZSB — нет. По бете VGSBP стабильнее (-0.03 vs 0.24). Значение ниже 0.8 делает VGSBP защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) VGSBP составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

RZSBVGSBP
Общая оценка
77
38
Осцилляторы
59
45
Тренд
68
43
Объём
69
44
Волатильность
58
43
ИндикаторRZSBVGSBPЛидер
Осцилляторы
RSI (14)54.3845.06
Stochastic %K67.3724.32
CCI (20)24.90-28.57
MFI67.4472.92
Williams %R-32.63-75.68
MACD гистограмма0.020.00
Momentum (10)0.40-0.25
Тренд
ADX16.5029.07
Цена vs EMA 9+0.09%-2.54%
Цена vs EMA 20+0.47%-2.26%
Цена vs SMA 50+1.33%-2.86%
Цена vs SMA 200+7.69%-0.36%
Объём
CMF0.09-0.13
Volume Ratio35.0564.64
Волатильность и статистика
Beta0.24-0.03
ATR %1.51%4.59%
Sharpe (1г)0.720.78
RS Rating80.0092.00
52w от хая-16.41-23.33
BB ширина4.8211.37

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): RZSB — 15,42 млрд ₽, VGSBP — 35,80 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. VGSBP растёт быстрее по выручке: +10.97% год к году против +8.01% у RZSB. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: RZSB — 982 млн ₽, VGSBP — 2,13 млн ₽. RZSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: RZSB генерирует 668 млн ₽, VGSBP — 244264 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательRZSBVGSBPЛидер
Выручка15,42 млрд ₽35,80 млн ₽
Рост выручки (г/г)+8.01%+10.97%
Чистая прибыль982 млн ₽2,13 млн ₽
Рост прибыли (г/г)+5.72%+34.17%
EPS (TTM)$4.75$5.34
Операц. Cash Flow883 млн ₽271925 ₽
Free Cash Flow668 млн ₽244264 ₽

Дивиденды

RZSB выплачивает дивиденды с доходностью 11.78% годовых, тогда как VGSBP дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. RZSB платит дивиденды 17 лет подряд, VGSBP — 4. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RZSB — 89.05%, VGSBP — 0.11%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательRZSBVGSBPЛидер
Див. доходность11.78%—
Годовые дивиденды$4.23$0.01
Коэфф. выплат89.05%0.11%
Лет выплат17.00%4.00%
CAGR дивидендов (5л)23.85%—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для RZSB — мае (+19.65%), для VGSBP — августе (+19.14%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для RZSB — июнь (-13.46%), для VGSBP — май (-4.31%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RZSB: +61.41% против +38.00%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
RZSB
+16.2
+2.5
+4.8
+13.2
+19.6
-13.5
+5.8
+0.6
-0.8
+7.6
+3.5
+1.7
VGSBP
+17.7
+5.9
-3.2
+5.5
-4.3
-0.9
+2.5
+19.1
-1.8
+0.3
+1.2
-4.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — РязЭнСб или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Волгоградэнергосбыт привилегированные: P/E 2.43 против 7.17. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — RZSB или VGSBP?
ROE RZSB — 55.92%, VGSBP — 276.87%. VGSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у РязЭнСб и Волгоградэнергосбыт привилегированные?
РязЭнСб выплачивает дивиденды с доходностью 11.78%. Волгоградэнергосбыт привилегированные дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — РязЭнСб или Волгоградэнергосбыт привилегированные?
По объёму выручки: RZSB — 15,42 млрд ₽, VGSBP — 35,80 млн ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — RZSB или VGSBP?
Чистая маржа RZSB — 6.37%, VGSBP — 5.96%. RZSB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — RZSB или VGSBP?
Технический скоринг: RZSB — 77/100, VGSBP — 38/100. RZSB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — RZSB или VGSBP?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик RZSB выигрывает 27, VGSBP — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией