Сравнение RUSI vs SBERP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у RUSI отрицательный (-26,97) — компания генерирует убытки. SBERP прибылен, P/E составляет 3,46. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) SBERP дешевле: 1,24 против 12,25. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) SBERP дешевле: 0,76 против 2,20. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE RUSI отрицательный (-8,13%), что говорит об убыточности. SBERP генерирует прибыль с ROE 21,87%. По этому критерию преимущество однозначно. RUSI убыточен — чистая маржа -45,49%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. SBERP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 7,10, тогда как RUSI практически без долга (D/E 0,06). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | RUSI | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -26,97 | 3,46 | |
| P/B | 2,20 | 0,76 | |
| P/S | 12,25 | 1,24 | |
| PEG | — | 0,41 | |
| EV/EBITDA | — | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -8,13% | 21,87% | |
| ROA | -7,63% | 2,70% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | — | — | |
| Чистая маржа | -45,49% | 35,73% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,06 | 7,10 | |
| Текущая ликв. | — | — | |
| Быстрая ликв. | — | — | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 13,33% | |
| Коэфф. выплат | — | 45,49% | |
| EPS | -$2,47 | $82,74 | |
| Балансовая стоим. | $30,31 | $369,75 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 46/100 и 49/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): RUSI — 47,6 (нейтральная зона), SBERP — 42,4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: RUSI на -0,4%, SBERP на -5,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: RUSI — 22,2 (слабый тренд), SBERP — 30,8 (выраженный тренд). По бете SBERP стабильнее (0,52 vs 0,77). Дневная волатильность (ATR%) RUSI составляет 8,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RUSI | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,62 | 42,43 | |
| Stochastic %K | 15,31 | 41,08 | |
| CCI (20) | -2,47 | 32,06 | |
| MFI | 64,98 | 60,60 | |
| Williams %R | -84,69 | -58,92 | |
| MACD гистограмма | -0,21 | 1,67 | |
| Momentum (10) | -12,30 | 2,71 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,17 | 30,81 | |
| Цена vs EMA 9 | -3,78% | -1,60% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,80% | -1,79% | |
| Цена vs SMA 50 | -0,42% | -5,78% | |
| Цена vs SMA 200 | -14,66% | -9,20% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,04 | 0,27 | |
| Volume Ratio | 28,55 | 65,24 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,77 | 0,52 | |
| ATR % | 8,41% | 2,32% | |
| Sharpe (1г) | -0,04 | -0,81 | |
| RS Rating | 66,00 | 69,00 | |
| 52w от хая | -51,39 | -15,20 | |
| BB ширина | 36,37 | 11,78 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): RUSI — 592,47 млн ₽, SBERP — 4,83 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. RUSI растёт быстрее по выручке: +227,90% год к году против +14,80% у SBERP. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: SBERP зарабатывает 1,71 млрд ₽, а RUSI фиксирует убыток (-269,51 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: RUSI генерирует 673,64 млн ₽, SBERP — 2,45 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | RUSI | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 592,47 млн ₽ | 4,83 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +227.90% | +14.80% | |
| Чистая прибыль | -269,51 млн ₽ | 1,71 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +7.90% | — |
| EPS (TTM) | -$2,47 | $75,59 | |
| Операц. Cash Flow | 714,68 млн ₽ | 3 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 673,64 млн ₽ | 2,45 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: SBERP обеспечивает 13,33% годовой доходности, RUSI реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. RUSI платит дивиденды 3 лет подряд, SBERP — 18. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | RUSI | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 13,33% | |
| Годовые дивиденды | $1,00 | $37,64 | |
| Коэфф. выплат | — | 45,49% | |
| Лет выплат | 3 | 18 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 15,02% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для RUSI — феврале (+15,86%), для SBERP — ноябре (+4,10%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для RUSI — май (-6,85%), для SBERP — февраль (-1,57%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RUSI: +36,78% против +13,06%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ИК РУСС-ИНВЕСТ или Сбербанк привилегированные?
У кого выше рентабельность — RUSI или SBERP?
Какие дивиденды у ИК РУСС-ИНВЕСТ и Сбербанк привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ИК РУСС-ИНВЕСТ или Сбербанк привилегированные?
Какая акция лучше по технике — RUSI или SBERP?
Что лучше купить — RUSI или SBERP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией