Сравнение RTSBP vs TASBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
RTSBP торгуется с P/E 7.66, тогда как TASBP — с P/E 8.86. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/B (цена/балансовая стоимость) TASBP дешевле: 2.49 против 3.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TASBP оценён ниже: 4.81 vs 5.02. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала RTSBP составляет 51.67%, что превышает показатель TASBP (28.14%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RTSBP впереди: 5.80% против 5.14% у TASBP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: RTSBP — 1.06, TASBP — 0.73. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | RTSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.66 | 8.86 | |
| P/B | 3.96 | 2.49 | |
| P/S | 0.44 | 0.45 | |
| PEG | 0.09 | 0.52 | |
| EV/EBITDA | 5.02 | 4.81 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 51.67% | 28.14% | |
| ROA | 25.14% | 16.23% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 6.77% | 5.14% | |
| Чистая маржа | 5.80% | 5.14% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.73 | |
| Текущая ликв. | 1.35 | 2.07 | |
| Быстрая ликв. | 1.35 | 2.04 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 30.89% | 0.18% | |
| EPS | $0.43 | $0.25 | |
| Балансовая стоим. | $0.83 | $0.65 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу RTSBP: скоринг 35/100 vs 29/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: RTSBP — 48.0, TASBP — 45.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: RTSBP на -0.7%, TASBP на -2.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. TASBP выше SMA 200 (+0.5%), RTSBP — ниже (-3.2%). Долгосрочный тренд в пользу TASBP. Сила тренда по ADX: RTSBP — 8.5 (нет тренда), TASBP — 34.5 (выраженный тренд). TASBP демонстрирует выраженный тренд, а RTSBP — нет. Волатильность: бета TASBP — 0.45, RTSBP — 1.19. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TASBP составляет 4.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RTSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48.05 | 45.91 | |
| Stochastic %K | 33.87 | 14.86 | |
| CCI (20) | 44.05 | -77.95 | |
| MFI | 61.63 | 33.26 | |
| Williams %R | -66.13 | -85.14 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.01 | -0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 8.46 | 34.47 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.69% | -1.66% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.48% | -2.09% | |
| Цена vs SMA 50 | -0.67% | -2.85% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.23% | +0.51% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.09 | -0.26 | |
| Volume Ratio | 34.48 | 2.71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.19 | 0.45 | |
| ATR % | 3.48% | 4.89% | |
| Sharpe (1г) | 0.71 | 0.67 | |
| RS Rating | 83.00 | 86.00 | |
| 52w от хая | -19.68 | -22.24 | |
| BB ширина | 5.08 | 12.35 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: RTSBP генерирует 66,94 млн ₽, TASBP — 8,61 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: RTSBP — +10.20%, TASBP — +8.08%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: RTSBP — 3,88 млн ₽, TASBP — 460127 ₽. RTSBP генерирует больше чистой прибыли. FCF: RTSBP генерирует 1,12 млн ₽, TASBP — 147599 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | RTSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 66,94 млн ₽ | 8,61 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.20% | +8.08% | |
| Чистая прибыль | 3,88 млн ₽ | 460127 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +31.93% | +11.77% | |
| EPS (TTM) | $0.43 | $0.26 | |
| Операц. Cash Flow | 1,94 млн ₽ | 284751 ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,12 млн ₽ | 147599 ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. RTSBP платит дивиденды 13 лет подряд, TASBP — 6. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RTSBP — 30.89%, TASBP — 0.18%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | RTSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.13 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 30.89% | 0.18% | |
| Лет выплат | 13.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 18.27% | -19.84% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет RTSBP показывает лучшую среднюю доходность в январе (+19.13%), TASBP — в мае (+17.63%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для RTSBP — ноябрь (-4.05%), для TASBP — сентябрь (-8.51%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июнь, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RTSBP: +58.89% против +25.28%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго Ростов-на-Дону привилегированные или ТамбЭнСб привилегированные?
У кого выше рентабельность — RTSBP или TASBP?
Какие дивиденды у ТНС энерго Ростов-на-Дону привилегированные и ТамбЭнСб привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго Ростов-на-Дону привилегированные или ТамбЭнСб привилегированные?
У кого выше маржинальность — RTSBP или TASBP?
Какая акция лучше по технике — RTSBP или TASBP?
Что лучше купить — RTSBP или TASBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией