Сравнение RTSB vs TGKBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу TGKBP — P/E 2.68 vs 7.66 у RTSB. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу TGKBP: 0.15 vs 0.44 у RTSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TGKBP дешевле: 0.46 против 3.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TGKBP оценён ниже: 1.83 vs 5.02. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала RTSB составляет 51.67%, что превышает показатель TGKBP (17.36%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RTSB впереди: 5.80% против 5.51% у TGKBP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: RTSB — 1.06, TGKBP — 2.27. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности TGKBP ниже 1 (0.42), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | RTSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.66 | 2.68 | |
| P/B | 3.96 | 0.46 | |
| P/S | 0.44 | 0.15 | |
| PEG | 0.09 | — | |
| EV/EBITDA | 5.02 | 1.83 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 51.67% | 17.36% | |
| ROA | 25.14% | 5.30% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 6.77% | -3.14% | |
| Чистая маржа | 5.80% | 5.51% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 2.27 | |
| Текущая ликв. | 1.35 | 0.42 | |
| Быстрая ликв. | 1.35 | 0.36 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 19.55% | — | |
| EPS | $0.43 | — | |
| Балансовая стоим. | $0.83 | $0.01 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TGKBP сильнее: 57/100 против 32/100 у RTSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у RTSB составляет 46.6 (нейтральная зона), у TGKBP — 56.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. TGKBP торгуется выше SMA 50 (3.4%), тогда как RTSB ниже этой средней (-1.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. TGKBP выше SMA 200 (+8.0%), RTSB — ниже (-3.2%). Долгосрочный тренд в пользу TGKBP. Сила тренда по ADX: RTSB — 13.1 (нет тренда), TGKBP — 41.3 (выраженный тренд). TGKBP демонстрирует выраженный тренд, а RTSB — нет. TGKBP менее волатилен — бета -0.11 против 0.68 у RTSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TGKBP составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RTSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.65 | 56.63 | |
| Stochastic %K | 53.19 | 40.23 | |
| CCI (20) | -36.39 | 66.73 | |
| MFI | 44.57 | 84.95 | |
| Williams %R | -46.81 | -59.77 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.04 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.06 | 41.32 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.42% | +0.50% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.80% | +1.88% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.90% | +3.43% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.17% | +8.03% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.17 | -0.21 | |
| Volume Ratio | 8.95 | 6.11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.68 | -0.11 | |
| ATR % | 2.94% | 4.17% | |
| Sharpe (1г) | 0.64 | 0.83 | |
| RS Rating | 71.00 | 62.00 | |
| 52w от хая | -39.98 | -22.37 | |
| BB ширина | 8.21 | 12.38 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): RTSB — 66,94 млрд ₽, TGKBP — 65,03 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу TGKBP: +11.08% г/г vs +10.20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: RTSB — 3,88 млрд ₽, TGKBP — 3,58 млн ₽. RTSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: RTSB генерирует 1,12 млрд ₽, TGKBP — 13,96 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | RTSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 66,94 млрд ₽ | 65,03 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.20% | +11.08% | |
| Чистая прибыль | 3,88 млрд ₽ | 3,58 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +31.93% | +62.40% | |
| EPS (TTM) | $0.43 | $0.00 | |
| Операц. Cash Flow | 1,94 млрд ₽ | 17,03 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,12 млрд ₽ | 13,96 млн ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. RTSB платит дивиденды 11 лет подряд, TGKBP — 1. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | RTSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.08 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 19.55% | — | |
| Лет выплат | 11.00% | 1.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 56.90% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность RTSB приходится на августе (+17.04%), а TGKBP — на апреле (+15.48%). Слабые месяцы: для RTSB — ноябрь (-7.46%), для TGKBP — май (-10.38%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RTSB: +59.63% против +34.30%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго Ростов-на-Дону или ТГК-2 - акции привилегированные?
У кого выше рентабельность — RTSB или TGKBP?
Какие дивиденды у ТНС энерго Ростов-на-Дону и ТГК-2 - акции привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго Ростов-на-Дону или ТГК-2 - акции привилегированные?
У кого выше маржинальность — RTSB или TGKBP?
Какая акция лучше по технике — RTSB или TGKBP?
Что лучше купить — RTSB или TGKBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией