Сравнение RTSB vs STSBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу STSBP — P/E 3.00 vs 7.66 у RTSB. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) STSBP оценён ниже: 0.10 против 0.44. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) STSBP дешевле: 0.98 против 3.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA STSBP оценён ниже: 2.32 vs 5.02. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. RTSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 51.67% против 32.73% у STSBP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: RTSB — 5.80%, STSBP — 3.33%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: RTSB — 1.06, STSBP — 0.92. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | RTSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.66 | 3.00 | |
| P/B | 3.96 | 0.98 | |
| P/S | 0.44 | 0.10 | |
| PEG | 0.09 | 0.11 | |
| EV/EBITDA | 5.02 | 2.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 51.67% | 32.73% | |
| ROA | 25.14% | 17.07% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 6.77% | 3.92% | |
| Чистая маржа | 5.80% | 3.33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.92 | |
| Текущая ликв. | 1.35 | 1.28 | |
| Быстрая ликв. | 1.35 | 1.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 10.19% | |
| Коэфф. выплат | 19.55% | 48.48% | |
| EPS | $0.43 | $0.97 | |
| Балансовая стоим. | $0.83 | $2.23 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 32/100 и 29/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: RTSB — 46.6, STSBP — 31.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: RTSB на -1.9%, STSBP на -14.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: RTSB — 13.1 (нет тренда), STSBP — 35.3 (выраженный тренд). STSBP демонстрирует выраженный тренд, а RTSB — нет. Волатильность: бета STSBP — 0.52, RTSB — 0.68. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) STSBP составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RTSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.65 | 31.56 | |
| Stochastic %K | 53.19 | 16.43 | |
| CCI (20) | -36.39 | -62.57 | |
| MFI | 44.57 | 24.05 | |
| Williams %R | -46.81 | -83.57 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.02 | |
| Momentum (10) | 0.04 | -0.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.06 | 35.30 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.42% | -1.90% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.80% | -6.55% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.90% | -14.53% | |
| Цена vs SMA 200 | -3.17% | -10.47% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.17 | -0.16 | |
| Volume Ratio | 8.95 | 23.14 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.68 | 0.52 | |
| ATR % | 2.94% | 4.67% | |
| Sharpe (1г) | 0.64 | 0.26 | |
| RS Rating | 71.00 | 58.00 | |
| 52w от хая | -39.98 | -34.43 | |
| BB ширина | 8.21 | 39.10 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: RTSB генерирует 66,94 млрд ₽, STSBP — 24,59 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: STSBP — +10.62%, RTSB — +10.20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: RTSB — 3,88 млрд ₽, STSBP — 818339 ₽. RTSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: RTSB генерирует 1,12 млрд ₽, STSBP — 671469 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | RTSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 66,94 млрд ₽ | 24,59 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.20% | +10.62% | |
| Чистая прибыль | 3,88 млрд ₽ | 818339 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +31.93% | +21.27% | |
| EPS (TTM) | $0.43 | $0.73 | |
| Операц. Cash Flow | 1,94 млрд ₽ | 995792 ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,12 млрд ₽ | 671469 ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: STSBP обеспечивает 10.19% годовой доходности, RTSB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. RTSB платит дивиденды 11 лет подряд, STSBP — 16. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): RTSB — +56.90%, STSBP — +74.88%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RTSB — 19.55%, STSBP — 48.48%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | RTSB | STSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 10.19% | |
| Годовые дивиденды | $0.08 | $0.47 | |
| Коэфф. выплат | 19.55% | 48.48% | |
| Лет выплат | 11.00% | 16.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 56.90% | 74.88% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет RTSB показывает лучшую среднюю доходность в августе (+17.04%), STSBP — в январе (+15.42%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для RTSB — ноябрь (-7.46%), для STSBP — сентябрь (-1.78%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у RTSB: +59.63% против +54.19%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТНС энерго Ростов-на-Дону или СтаврЭнСб привилегированные?
У кого выше рентабельность — RTSB или STSBP?
Какие дивиденды у ТНС энерго Ростов-на-Дону и СтаврЭнСб привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ТНС энерго Ростов-на-Дону или СтаврЭнСб привилегированные?
У кого выше маржинальность — RTSB или STSBP?
Какая акция лучше по технике — RTSB или STSBP?
Что лучше купить — RTSB или STSBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией