Сравнение RNFT vs TRNFP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, RNFT выглядит привлекательнее: 1.20 против 4.42. Премия к оценке TRNFP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) RNFT дешевле: 0.13 против 0.69. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B RNFT — 0.20, у TRNFP — 0.34. RNFT торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA TRNFP — 1.68, у RNFT — 3.76. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует RNFT (16.48% vs 8.03%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TRNFP — 16.74%, у RNFT — 10.91%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у RNFT — 1.47, у TRNFP — 0.23. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности RNFT ниже 1 (0.36), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | RNFT | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 1.20 | 4.42 | |
| P/B | 0.20 | 0.34 | |
| P/S | 0.13 | 0.69 | |
| PEG | — | -0.25 | |
| EV/EBITDA | 3.76 | 1.68 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16.48% | 8.03% | |
| ROA | 6.68% | 6.51% | |
| Валовая маржа | 28.64% | — | |
| Операц. маржа | 15.59% | 17.34% | |
| Чистая маржа | 10.91% | 16.74% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.47 | 0.23 | |
| Текущая ликв. | 0.36 | 1.85 | |
| Быстрая ликв. | 0.28 | 1.72 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 13.23% | |
| Коэфф. выплат | 0.67% | 63.57% | |
| EPS | $60.99 | $311.85 | |
| Балансовая стоим. | $365.76 | $4034.73 | |
Технический анализ
TRNFP набирает 62 из 100 по техническому скорингу, RNFT — 31 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): RNFT — 35.2 (нейтральная зона), TRNFP — 56.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: TRNFP выше на 1.2%, RNFT — ниже на -13.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. TRNFP выше SMA 200 (+4.5%), RNFT — ниже (-5.7%). Долгосрочный тренд в пользу TRNFP. ADX: RNFT — 36.9 (выраженный тренд), TRNFP — 19.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Дневная волатильность (ATR%) RNFT составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RNFT | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 35.19 | 56.14 | |
| Stochastic %K | 13.90 | 66.45 | |
| CCI (20) | -113.26 | 119.67 | |
| MFI | 39.31 | 65.63 | |
| Williams %R | -86.10 | -33.55 | |
| MACD гистограмма | 0.27 | 2.84 | |
| Momentum (10) | -1.50 | 15.60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 36.90 | 19.30 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.68% | +0.35% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.18% | +0.80% | |
| Цена vs SMA 50 | -13.64% | +1.16% | |
| Цена vs SMA 200 | -5.73% | +4.53% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.01 | 0.03 | |
| Volume Ratio | 66.41 | 111.40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.02 | — | |
| ATR % | 3.83% | 1.41% | |
| Sharpe (1г) | -0.51 | — | |
| RS Rating | 43.00 | 79.00 | |
| 52w от хая | -34.74 | -4.59 | |
| BB ширина | 13.55 | 3.73 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): RNFT — 218,24 млрд ₽, TRNFP — 1,44 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. TRNFP растёт быстрее по выручке: +6.13% год к году против -9.13% у RNFT. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: RNFT — 23,81 млрд ₽, TRNFP — 241,13 млн ₽. RNFT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): RNFT — -3,91 млрд ₽, TRNFP — 82,18 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | RNFT | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 218,24 млрд ₽ | 1,44 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -9.13% | +6.13% | |
| Чистая прибыль | 23,81 млрд ₽ | 241,13 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +5.74% | -1.71% | |
| EPS (TTM) | $60.99 | $311.85 | |
| Операц. Cash Flow | 21,82 млрд ₽ | 438,96 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -3,91 млрд ₽ | 82,18 млн ₽ |
Дивиденды
TRNFP выплачивает дивиденды с доходностью 13.23% годовых, тогда как RNFT дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: RNFT — 3 лет, TRNFP — 18 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RNFT — 0.67%, TRNFP — 63.57%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | RNFT | TRNFP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 13.23% | |
| Годовые дивиденды | $0.41 | $198.25 | |
| Коэфф. выплат | 0.67% | 63.57% | |
| Лет выплат | 3.00% | 18.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 11.29% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для RNFT — январе (+7.75%), для TRNFP — декабре (+4.33%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: RNFT — апрель (-5.90%), TRNFP — июль (-4.33%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, июль, сентябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, июнь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — РуссНефть или Транснефть - привилегированные акции?
У кого выше рентабельность — RNFT или TRNFP?
Какие дивиденды у РуссНефть и Транснефть - привилегированные акции?
Какая компания крупнее по выручке — РуссНефть или Транснефть - привилегированные акции?
У кого выше маржинальность — RNFT или TRNFP?
Какая акция лучше по технике — RNFT или TRNFP?
Что лучше купить — RNFT или TRNFP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией