Сравнение RLI vs THG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует THG с P/E 9.58 (у RLI — 12.29). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу THG: 1.02 vs 2.55 у RLI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B THG — 1.93, у RLI — 2.70. EV/EBITDA THG — 7.77, у RLI — 10.03. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE THG — 20.92%, у RLI — 22.00%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. RLI удерживает чистую маржу на уровне 20.80%, опережая THG (10.79%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у RLI — 0.19, у THG — 0.24. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности RLI ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | RLI | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 12.29 | 9.58 | |
| P/B | 2.70 | 1.93 | |
| P/S | 2.55 | 1.02 | |
| PEG | 0.31 | 0.14 | |
| EV/EBITDA | 10.03 | 7.77 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 22.00% | 20.92% | |
| ROA | 6.17% | 4.36% | |
| Валовая маржа | 37.51% | 34.52% | |
| Операц. маржа | 26.70% | 13.78% | |
| Чистая маржа | 20.80% | 10.79% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.19 | 0.24 | |
| Текущая ликв. | 0.75 | 41.90 | |
| Быстрая ликв. | 0.75 | 41.90 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5.02% | 1.90% | |
| Коэфф. выплат | 61.39% | 18.26% | |
| EPS | $4.28 | $20.31 | |
| Балансовая стоим. | $19.49 | $100.57 | |
Технический анализ
По техническому скорингу THG сильнее: 68/100 против 48/100 у RLI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у RLI составляет 51.5 (нейтральная зона), у THG — 64.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: THG выше на 8.2%, RLI — ниже на -4.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. THG выше SMA 200 (+9.5%), RLI — ниже (-13.3%). Долгосрочный тренд в пользу THG. ADX: RLI — 33.5 (выраженный тренд), THG — 28.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. RLI менее волатилен — бета -0.10 против 0.28 у THG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | RLI | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51.53 | 64.83 | |
| Stochastic %K | 83.07 | 70.58 | |
| CCI (20) | 84.27 | 102.27 | |
| MFI | 45.29 | 66.04 | |
| Williams %R | -16.93 | -29.42 | |
| MACD гистограмма | 0.71 | 0.64 | |
| Momentum (10) | 3.39 | 8.19 | |
| Тренд | |||
| ADX | 33.47 | 28.59 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.44% | +1.22% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.90% | +3.34% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.19% | +8.20% | |
| Цена vs SMA 200 | -13.28% | +9.52% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.22 | -0.06 | |
| Volume Ratio | 77.57 | 86.22 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.10 | 0.28 | |
| ATR % | 2.88% | 2.03% | |
| Sharpe (1г) | -1.60 | 0.55 | |
| RS Rating | 16.00 | 58.00 | |
| 52w от хая | -31.37 | -2.48 | |
| BB ширина | 13.51 | 12.17 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): RLI — 1,88 млрд $, THG — 6,60 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: RLI — 403,34 млн $, THG — 662,50 млн $. THG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): RLI — 608,70 млн $, THG — 1,17 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | RLI | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,88 млрд $ | 6,60 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 403,34 млн $ | 662,50 млн $ | |
| EPS (TTM) | $4.38 | $18.51 | |
| Операц. Cash Flow | 614,22 млн $ | 1,18 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 608,70 млн $ | 1,17 млрд $ |
Дивиденды
RLI и THG — дивидендные акции. Доходность: RLI — 5.02%, THG — 1.90%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: RLI — 13 лет, THG — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RLI — 61.39%, THG — 18.26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | RLI | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5.02% | 1.90% | |
| Годовые дивиденды | $2.34 | $0.95 | |
| Коэфф. выплат | 61.39% | 18.26% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -4.78% | -19.73% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность RLI приходится на ноябре (+2.60%), а THG — на ноябре (+7.04%). Наименее удачные месяцы: RLI — январь (-2.07%), THG — сентябрь (-1.36%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у THG: +10.59% против +7.31%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — RLI Corp. или The Hanover Insurance Group, Inc.?
У кого выше рентабельность — RLI или THG?
Какие дивиденды у RLI Corp. и The Hanover Insurance Group, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — RLI Corp. или The Hanover Insurance Group, Inc.?
У кого выше маржинальность — RLI или THG?
Какая акция лучше по технике — RLI или THG?
Что лучше купить — RLI или THG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией