Сравнение RKKE vs ZVEZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Ни RKKE (P/E -21.96), ни ZVEZ (P/E -14.57) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По P/S (цена/выручка) RKKE дешевле: 0.50 против 1.05. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA ZVEZ — 20.94, у RKKE — 67.48. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE RKKE — 64.50%, у ZVEZ — 6.23%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у RKKE — -63.57, у ZVEZ — -3.63. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ZVEZ ниже 1 (0.58), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | RKKE | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -21.96 | -14.57 | |
| P/B | -14.13 | -0.91 | |
| P/S | 0.50 | 1.05 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 67.48 | 20.94 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 64.50% | 6.23% | |
| ROA | -1.03% | -2.37% | |
| Валовая маржа | 5.48% | 32.99% | |
| Операц. маржа | -0.62% | 5.61% | |
| Чистая маржа | -2.24% | -7.22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -63.57 | -3.63 | |
| Текущая ликв. | 1.04 | 0.58 | |
| Быстрая ликв. | 0.93 | 0.26 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $-740.35 | $-0.46 | |
| Балансовая стоим. | $-1150.33 | $-7.39 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 24/100 и 27/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): RKKE — 36.1 (нейтральная зона), ZVEZ — 20.6 (зона перепроданности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: RKKE на -12.3%, ZVEZ на -12.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: RKKE — 37.9 (выраженный тренд), ZVEZ — 17.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете RKKE стабильнее (0.42 vs 0.81). Значение ниже 0.8 делает RKKE защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ZVEZ составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RKKE | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36.08 | 20.56 | |
| Stochastic %K | 27.27 | 19.05 | |
| CCI (20) | -63.46 | -321.23 | |
| MFI | 59.72 | 17.57 | |
| Williams %R | -72.73 | -80.95 | |
| MACD гистограмма | 119.99 | -0.03 | |
| Momentum (10) | 60.00 | -0.54 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.92 | 17.83 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.70% | -6.65% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.41% | -8.48% | |
| Цена vs SMA 50 | -12.30% | -12.14% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.97% | -15.39% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.09 | -0.41 | |
| Volume Ratio | 26.33 | 812.34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.42 | 0.81 | |
| ATR % | 2.77% | 3.46% | |
| Sharpe (1г) | -0.46 | 0.63 | |
| RS Rating | 36.00 | 45.00 | |
| 52w от хая | -30.08 | -40.04 | |
| BB ширина | 5.01 | 10.56 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): RKKE — 60,42 млрд ₽, ZVEZ — 3,59 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ZVEZ растёт быстрее по выручке: +13.40% год к году против +8.88% у RKKE. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: RKKE — -1,35 млрд ₽, ZVEZ — -258,79 млн ₽. ZVEZ генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): RKKE — -2,94 млрд ₽, ZVEZ — -483,99 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | RKKE | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 60,42 млрд ₽ | 3,59 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.88% | +13.40% | |
| Чистая прибыль | -1,35 млрд ₽ | -258,79 млн ₽ | |
| EPS (TTM) | $-740.35 | $-0.46 | |
| Операц. Cash Flow | -4,54 млрд ₽ | -483,16 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -2,94 млрд ₽ | -483,99 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: RKKE — 7 лет, ZVEZ — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | RKKE | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $135.00 | $0.01 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 39.02% | 0.00% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для RKKE — январе (+15.30%), для ZVEZ — сентябре (+42.31%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: RKKE — октябрь (-4.74%), ZVEZ — октябрь (-10.18%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель, май, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ZVEZ: +54.52% против +27.83%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — РКК Энергия им.С.П.Королева или ЗВЕЗДА?
У кого выше рентабельность — RKKE или ZVEZ?
Какие дивиденды у РКК Энергия им.С.П.Королева и ЗВЕЗДА?
Какая компания крупнее по выручке — РКК Энергия им.С.П.Королева или ЗВЕЗДА?
Какая акция лучше по технике — RKKE или ZVEZ?
Что лучше купить — RKKE или ZVEZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией