Сравнение RENI vs ZAYM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ZAYM с P/E 3.82 (у RENI — 4.83). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу RENI: 0.44 vs 0.65 у ZAYM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Рентабельность капитала ZAYM составляет 25.98%, что превышает показатель RENI (19.62%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ZAYM впереди: 17.07% против 9.19% у RENI. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. RENI несёт высокую долговую нагрузку — D/E 4.74, тогда как ZAYM практически без долга (D/E 0.24). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | RENI | ZAYM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.83 | 3.82 | |
| P/B | 0.95 | 0.99 | |
| P/S | 0.44 | 0.65 | |
| PEG | 0.37 | — | |
| EV/EBITDA | — | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 19.62% | 25.98% | |
| ROA | 3.42% | 20.95% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | — | — | |
| Чистая маржа | 9.19% | 17.07% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 4.74 | 0.24 | |
| Текущая ликв. | — | — | |
| Быстрая ликв. | — | — | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.98% | 16.95% | |
| Коэфф. выплат | 32.29% | 28.65% | |
| EPS | $19.82 | $38.75 | |
| Балансовая стоим. | $101.07 | $144.59 | |
Технический анализ
По техническому скорингу ZAYM сильнее: 67/100 против 25/100 у RENI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у RENI составляет 41.9 (нейтральная зона), у ZAYM — 60.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. ZAYM торгуется выше SMA 50 (3.6%), тогда как RENI ниже этой средней (-2.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: RENI — 16.0 (нет тренда), ZAYM — 42.1 (выраженный тренд). ZAYM демонстрирует выраженный тренд, а RENI — нет. ZAYM менее волатилен — бета 0.27 против 0.65 у RENI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | RENI | ZAYM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.86 | 60.89 | |
| Stochastic %K | 48.82 | 58.45 | |
| CCI (20) | -30.49 | 42.46 | |
| MFI | 46.68 | 83.41 | |
| Williams %R | -51.18 | -41.55 | |
| MACD гистограмма | 0.19 | 0.35 | |
| Momentum (10) | 1.28 | 7.10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.97 | 42.13 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.23% | -0.28% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.65% | +1.15% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.67% | +3.58% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.07% | -0.40% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.06 | 0.17 | |
| Volume Ratio | 71.06 | 61.00 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.65 | 0.27 | |
| ATR % | 1.58% | 1.59% | |
| Sharpe (1г) | -2.05 | -0.34 | |
| RS Rating | 23.00 | 59.00 | |
| 52w от хая | -36.15 | -8.87 | |
| BB ширина | 4.33 | 13.87 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): RENI — 120,19 млрд ₽, ZAYM — 22,84 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: RENI — 11,04 млрд ₽, ZAYM — 4,35 млрд ₽. RENI генерирует больше чистой прибыли. FCF: RENI генерирует -7,83 млрд ₽, ZAYM — 5,12 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | RENI | ZAYM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 120,19 млрд ₽ | 22,84 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | — | +6.65% | — |
| Чистая прибыль | 11,04 млрд ₽ | 4,35 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -14.04% | — |
| EPS (TTM) | $19.82 | $43.53 | |
| Операц. Cash Flow | -5,35 млрд ₽ | 6 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -7,83 млрд ₽ | 5,12 млрд ₽ |
Дивиденды
RENI и ZAYM — дивидендные акции. Доходность: RENI — 8.98%, ZAYM — 16.95%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. RENI платит дивиденды 3 лет подряд, ZAYM — 3. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RENI — 32.29%, ZAYM — 28.65%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | RENI | ZAYM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.98% | 16.95% | |
| Годовые дивиденды | $10.50 | $15.46 | |
| Коэфф. выплат | 32.29% | 28.65% | |
| Лет выплат | 3.00% | 3.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность RENI приходится на августе (+13.79%), а ZAYM — на феврале (+5.79%). Слабые месяцы: для RENI — сентябрь (-8.31%), для ZAYM — октябрь (-8.00%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, апрель, май, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ренессанс Страхование или Займер?
У кого выше рентабельность — RENI или ZAYM?
Какие дивиденды у Ренессанс Страхование и Займер?
Какая компания крупнее по выручке — Ренессанс Страхование или Займер?
У кого выше маржинальность — RENI или ZAYM?
Какая акция лучше по технике — RENI или ZAYM?
Что лучше купить — RENI или ZAYM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией