Сравнение RDRB vs RENI

Тикер 1

Тикер 2

RDRB13

23RENI

Сектор «Финансы» объединяет РДБанк (RDRB, «Банки») и Ренессанс Страхование (RENI, «Страхование»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. По капитализации RENI крупнее в 15.6× (47,89 млрд ₽ vs 3,08 млрд ₽). Если ориентироваться на P/E, RENI выглядит привлекательнее: 4.83 против 12.10. Премия к оценке RDRB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE RENI — 19.62%, у RDRB — 5.85%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. RDRB удерживает чистую маржу на уровне 10.68%, опережая RENI (9.19%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность RDRB составляет 10.58%, у RENI — 8.98%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 21/100 и 25/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Счёт 23:13 — убедительное преимущество RENI. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

РДБанк

RDRBRU

112,00 ₽

Финансы · Банки

Капитализация: 3,08 млрд ₽

ETP Rank4.1

Стоимость

5.1

Качество

3.3

Рост

3.2

Техника

1.0

Дивиденды

8.7

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Ренессанс Страхование

RENIRU

85,98 ₽

Финансы · Страхование

Капитализация: 47,89 млрд ₽

ETP Rank6.3

Стоимость

7.4

Качество

6.3

Рост

5.8

Техника

3.0

Дивиденды

8.3

Прогнозы

8.5

Сезонность

4.0

Динамика цен

RDRBRENI

Фундаментальный анализ

RENI торгуется с P/E 4.83, тогда как RDRB — с P/E 12.10. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) RENI оценён ниже: 0.44 против 1.29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B RDRB — 0.71, у RENI — 0.95. RDRB торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. По ROE лидирует RENI (19.62% vs 5.85%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа RDRB — 10.68%, у RENI — 9.19%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у RDRB — 9.74, у RENI — 4.74. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

RDRBRENI

Показатель	RDRB	RENI
Мультипликаторы оценки
P/E	12.10	4.83
P/B	0.71	0.95
P/S	1.29	0.44
PEG	-1.28	0.37
EV/EBITDA	—	—
Рентабельность
ROE	5.85%	19.62%
ROA	0.54%	3.42%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	—	—
Чистая маржа	10.68%	9.19%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	9.74	4.74
Текущая ликв.	—	—
Быстрая ликв.	—	—
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	10.58%	8.98%
Коэфф. выплат	46.75%	32.29%
EPS	$10.16	$19.82
Балансовая стоим.	$173.88	$101.07

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 21/100 и 25/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: RDRB — 37.6, RENI — 41.9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: RDRB на -6.2%, RENI на -2.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: RDRB — 37.8 (выраженный тренд), RENI — 16.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета RDRB — 0.16, RENI — 0.65. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) RDRB составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

RDRBRENI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	RDRB	RENI
Осцилляторы
RSI (14)	37.57	41.86
Stochastic %K	2.50	48.82
CCI (20)	-131.11	-30.49
MFI	40.99	46.68
Williams %R	-97.50	-51.18
MACD гистограмма	-0.25	0.19
Momentum (10)	-5.80	1.28
Тренд
ADX	37.84	15.97
Цена vs EMA 9	-2.40%	-0.23%
Цена vs EMA 20	-3.68%	-0.65%
Цена vs SMA 50	-6.23%	-2.67%
Цена vs SMA 200	-9.59%	-10.07%
Объём
CMF	-0.32	-0.06
Volume Ratio	155.92	71.06
Волатильность и статистика
Beta	0.16	0.65
ATR %	3.41%	1.58%
Sharpe (1г)	-0.81	-2.05
RS Rating	32.00	23.00
52w от хая	-30.43	-36.15
BB ширина	9.68	4.33

Финансовая отчётность

По объёму выручки: RDRB генерирует 2,62 млрд ₽, RENI — 120,19 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: RDRB — 279,45 млн ₽, RENI — 11,04 млрд ₽. RENI генерирует больше чистой прибыли.

Показатель	RDRB	RENI	Лидер
Выручка	2,62 млрд ₽	120,19 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+6.56%	—	—
Чистая прибыль	279,45 млн ₽	11,04 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	-1.60%	—	—
EPS (TTM)	$10.16	$19.82
Операц. Cash Flow	—	-5,35 млрд ₽	—
Free Cash Flow	—	-7,83 млрд ₽	—

Дивиденды

Дивидендная доходность: RDRB платит 10.58%, RENI — 8.98%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: RDRB — 6 лет, RENI — 3 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RDRB — 46.75%, RENI — 32.29%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	RDRB	RENI
Див. доходность	10.58%	8.98%
Годовые дивиденды	$4.75	$10.50
Коэфф. выплат	46.75%	32.29%
Лет выплат	6.00%	3.00%
CAGR дивидендов (5л)	-15.34%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет RDRB показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+9.01%), RENI — в августе (+13.79%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: RDRB — сентябрь (-7.95%), RENI — сентябрь (-8.31%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май, сентябрь, октябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, июнь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

RDRB

+3.6

-6.8

+1.4

-7.4

-4.3

+6.5

-1.4

-0.1

-8.0

-1.2

-3.9

+9.0

RENI

-1.7

-1.8

+7.7

-3.8

-1.4

+9.3

+2.8

+13.8

-8.3

-2.5

-0.8

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — РДБанк или Ренессанс Страхование?

Мультипликатор P/E у Ренессанс Страхование ниже (4.83 vs 12.10), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — RDRB или RENI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): RDRB — 5.85%, RENI — 19.62%. Преимущество у RENI.

Какие дивиденды у РДБанк и Ренессанс Страхование?

Обе компании платят дивиденды. Доходность RDRB — 10.58%, RENI — 8.98%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — РДБанк или Ренессанс Страхование?

Выручка RDRB за TTM — 2,62 млрд ₽, RENI — 120,19 млрд ₽. RENI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — RDRB или RENI?

Чистая маржа RDRB — 10.68%, RENI — 9.19%. RDRB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — RDRB или RENI?

Технический скоринг: RDRB — 21/100, RENI — 25/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — RDRB или RENI?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:23 в пользу RENI по 39 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией