ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение RCL vs TNL

Тикер 1
Тикер 2
RCL20
24TNL
Инвесторы часто выбирают между RCL и TNL — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Гостиницы и казино». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации RCL крупнее в 17.1× (69,82 млрд $ vs 4,07 млрд $). По мультипликатору P/E RCL оценён рынком дешевле: 15.29 против 17.30 у TNL (разница составляет 11.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. TNL работает в убыток — ROE -25.77%, тогда как RCL показывает рентабельность 45.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: RCL — 24.39%, TNL — 5.85%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. TNL предлагает более высокую дивидендную доходность (3.51% vs 1.67%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу TNL сильнее: 47/100 против 24/100 у RCL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:24 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между RCL и TNL зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.
RCL
Royal Caribbean Cruises Ltd.
RCLNYSE
260,32 $+6,43 $ (+2,53%)
Потребительский сектор · Гостиницы и казино
Капитализация: 69,82 млрд $
ETP Rank5.0
Стоимость
7.8
Качество
5.8
Рост
7.9
Техника
4.0
Дивиденды
6.6
Прогнозы
8.5
Сезонность
7.0
TNL
Travel + Leisure Co.
TNLNYSE
65,27 $+0,39 $ (+0,60%)
Потребительский сектор · Гостиницы и казино
Капитализация: 4,07 млрд $
ETP Rank4.0
Стоимость
8.1
Качество
5.7
Рост
3.7
Техника
5.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
8.0
Сезонность
5.0

Динамика цен

RCLTNL

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует RCL с P/E 15.29 (у TNL — 17.30). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) TNL дешевле: 1.00 против 3.70. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA RCL оценён ниже: 12.53 vs 13.72. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. TNL работает в убыток — ROE -25.77%, тогда как RCL показывает рентабельность 45.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По чистой рентабельности RCL впереди: 24.39% против 5.85% у TNL. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. RCL несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.22, тогда как TNL практически без долга (D/E -5.62). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности RCL ниже 1 (0.20), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

RCLTNL
ПоказательRCLTNLЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E15.2917.30
P/B6.99-4.01
P/S3.701.00
PEG0.44-0.49
EV/EBITDA12.5313.72
Рентабельность
ROE45.86%-25.77%
ROA10.68%3.46%
Валовая маржа47.23%43.22%
Операц. маржа27.88%15.26%
Чистая маржа24.39%5.85%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал2.22-5.62
Текущая ликв.0.201.15
Быстрая ликв.0.170.29
Дивиденды и прибыль
Див. доходность1.67%3.51%
Коэфф. выплат8.61%95.78%
EPS$16.61$3.75
Балансовая стоим.$37.14$-16.19

Технический анализ

TNL набирает 47 из 100 по техническому скорингу, RCL — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): RCL — 47.3 (нейтральная зона), TNL — 47.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: RCL на -3.4%, TNL на -5.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: RCL — 13.2 (нет тренда), TNL — 25.4 (выраженный тренд). TNL демонстрирует выраженный тренд, а RCL — нет. По бете TNL стабильнее (1.25 vs 1.85). Дневная волатильность (ATR%) RCL составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

RCLTNL
Общая оценка
24
47
Осцилляторы
38
53
Тренд
36
43
Объём
31
44
Волатильность
45
55
ИндикаторRCLTNLЛидер
Осцилляторы
RSI (14)47.2547.55
Stochastic %K49.7272.29
CCI (20)-66.3417.63
MFI55.4649.72
Williams %R-50.28-27.71
MACD гистограмма-0.770.35
Momentum (10)-20.55-0.64
Тренд
ADX13.2125.41
Цена vs EMA 9+0.56%+1.95%
Цена vs EMA 20-1.02%+0.17%
Цена vs SMA 50-3.38%-5.17%
Цена vs SMA 200-11.53%-2.90%
Объём
CMF-0.12-0.10
Volume Ratio105.8964.24
Волатильность и статистика
Beta1.851.25
ATR %4.95%3.48%
Sharpe (1г)0.160.89
RS Rating40.0067.00
52w от хая-28.97-19.42
BB ширина14.088.43

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): RCL — 17,93 млрд $, TNL — 4,02 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: RCL — 4,27 млрд $, TNL — 230 млн $. RCL генерирует больше чистой прибыли. FCF: RCL генерирует 1,24 млрд $, TNL — 523 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательRCLTNLЛидер
Выручка17,93 млрд $4,02 млрд $
Чистая прибыль4,27 млрд $230 млн $
EPS (TTM)$15.73$3.51
Операц. Cash Flow6,46 млрд $640 млн $
Free Cash Flow1,24 млрд $523 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность RCL — 1.67%, TNL — 3.51%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. RCL платит дивиденды 15 лет подряд, TNL — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): RCL — 8.61%, TNL — 95.78%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательRCLTNLЛидер
Див. доходность1.67%3.51%
Годовые дивиденды$3.00$0.60
Коэфф. выплат8.61%95.78%
Лет выплат15.00%14.00%
CAGR дивидендов (5л)2.90%-13.65%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для RCL — августе (+9.62%), для TNL — ноябре (+6.08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для RCL — март (-6.67%), для TNL — март (-5.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у RCL: +30.47% против +9.48%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
RCL
+6.8
-1.4
-6.7
+6.7
+4.2
-2.6
+1.8
+9.6
+0.3
+1.4
+9.6
+0.8
TNL
+3.4
+3.5
-5.7
+2.0
+1.2
-2.6
+1.4
+1.6
-2.2
-0.2
+6.1
+0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Royal Caribbean Cruises Ltd. или Travel + Leisure Co.?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Royal Caribbean Cruises Ltd.: P/E 15.29 против 17.30. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — RCL или TNL?
ROE RCL — 45.86%, TNL — -25.77%. RCL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Royal Caribbean Cruises Ltd. и Travel + Leisure Co.?
Обе компании платят дивиденды. Доходность RCL — 1.67%, TNL — 3.51%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Royal Caribbean Cruises Ltd. или Travel + Leisure Co.?
По объёму выручки: RCL — 17,93 млрд $, TNL — 4,02 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — RCL или TNL?
Чистая маржа RCL — 24.39%, TNL — 5.85%. RCL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — RCL или TNL?
Технический скоринг: RCL — 24/100, TNL — 47/100. TNL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — RCL или TNL?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик RCL выигрывает 20, TNL — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией