Сравнение RBCM vs RTKMP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
RBCM торгуется с P/E 9,47, тогда как RTKMP — с P/E 13,97. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) RTKMP оценён ниже: 0,17 против 0,39. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B RTKMP — 0,67, у RBCM — 1,00. EV/EBITDA RBCM — 2,06, у RTKMP — 2,65. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE RBCM — 10,30%, у RTKMP — 6,73%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. RBCM удерживает чистую маржу на уровне 5,34%, опережая RTKMP (2,17%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у RBCM — 1,97, у RTKMP — 4,01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности RTKMP ниже 1 (0,40), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | RBCM | RTKMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 9,47 | 13,97 | |
| P/B | 1,00 | 0,67 | |
| P/S | 0,39 | 0,17 | |
| PEG | — | -0,80 | |
| EV/EBITDA | 2,06 | 2,65 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10,30% | 6,73% | |
| ROA | 3,47% | 1,34% | |
| Валовая маржа | 54,18% | — | |
| Операц. маржа | 12,22% | 17,23% | |
| Чистая маржа | 5,34% | 2,17% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,97 | 4,01 | |
| Текущая ликв. | 2,38 | 0,40 | |
| Быстрая ликв. | 2,38 | 0,33 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 14,86% | |
| Коэфф. выплат | — | 86,31% | |
| EPS | $1,82 | $3,14 | |
| Балансовая стоим. | $11,45 | $0,06 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу RBCM: скоринг 76/100 vs 59/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: RBCM — 57,4, RTKMP — 56,4. Обе акции находятся в одной зоне. RBCM торгуется выше SMA 50 (4,3%), тогда как RTKMP ниже этой средней (-0,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: RBCM — 24,6 (слабый тренд), RTKMP — 42,5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Дневная волатильность (ATR%) RBCM составляет 6,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RBCM | RTKMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57,42 | 56,39 | |
| Stochastic %K | 68,92 | 97,16 | |
| CCI (20) | 104,09 | 132,65 | |
| MFI | 72,52 | 75,87 | |
| Williams %R | -31,08 | -2,84 | |
| MACD гистограмма | 0,13 | 0,64 | |
| Momentum (10) | 0,57 | 3,75 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24,59 | 42,49 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,99% | +2,77% | |
| Цена vs EMA 20 | +5,20% | +3,78% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,30% | -0,53% | |
| Цена vs SMA 200 | -21,45% | -18,89% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,08 | 0,13 | |
| Volume Ratio | 50,97 | 130,31 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,91 | — | |
| ATR % | 6,44% | 3,67% | |
| Sharpe (1г) | -1,35 | — | |
| RS Rating | 10,00 | 15,00 | |
| 52w от хая | -47,68 | -29,53 | |
| BB ширина | 33,44 | 16,17 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: RBCM генерирует 10,66 млрд ₽, RTKMP — 872790 ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: RBCM — 569 млн ₽, RTKMP — 18715 ₽. RBCM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): RBCM — 1,16 млрд ₽, RTKMP — 4439 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | RBCM | RTKMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,66 млрд ₽ | 872790 ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | — | -99.90% | — |
| Чистая прибыль | 569 млн ₽ | 18715 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -99.90% | — |
| EPS (TTM) | $1,21 | $0,00 | |
| Операц. Cash Flow | 1,78 млрд ₽ | 162478 ₽ | |
| Free Cash Flow | 1,16 млрд ₽ | 4439 ₽ |
Дивиденды
RTKMP выплачивает дивиденды с доходностью 14,86% годовых, тогда как RBCM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. RTKMP выплачивает дивиденды 19 лет подряд, тогда как RBCM не имеет дивидендной истории.
| Показатель | RBCM | RTKMP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 14,86% | |
| Годовые дивиденды | — | $2,71 | |
| Коэфф. выплат | — | 86,31% | |
| Лет выплат | 0 | 19 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -11,53% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет RBCM показывает лучшую среднюю доходность в августе (+17,27%), RTKMP — в июне (+3,60%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: RBCM — май (-9,05%), RTKMP — август (-3,15%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ГК РБК или Ростелеком привилегированные?
У кого выше рентабельность — RBCM или RTKMP?
Какие дивиденды у ГК РБК и Ростелеком привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ГК РБК или Ростелеком привилегированные?
У кого выше маржинальность — RBCM или RTKMP?
Какая акция лучше по технике — RBCM или RTKMP?
Что лучше купить — RBCM или RTKMP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией