Сравнение QTWO vs TYL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует QTWO с P/E 39.72 (у TYL — 42.93). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу QTWO: 3.59 vs 5.62 у TYL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B TYL — 3.81, у QTWO — 4.80. EV/EBITDA QTWO — 23.50, у TYL — 25.60. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE QTWO — 11.91%, у TYL — 8.71%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TYL удерживает чистую маржу на уровне 13.26%, опережая QTWO (8.99%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у QTWO — 0.56, у TYL — 0.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности QTWO ниже 1 (0.93), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | QTWO | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 39.72 | 42.93 | |
| P/B | 4.80 | 3.81 | |
| P/S | 3.59 | 5.62 | |
| PEG | 0.01 | 5.10 | |
| EV/EBITDA | 23.50 | 25.60 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11.91% | 8.71% | |
| ROA | 5.93% | 6.58% | |
| Валовая маржа | 55.58% | 45.57% | |
| Операц. маржа | 8.19% | 15.47% | |
| Чистая маржа | 8.99% | 13.26% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.56 | 0.01 | |
| Текущая ликв. | 0.93 | 1.00 | |
| Быстрая ликв. | 0.93 | 1.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.19 | $7.39 | |
| Балансовая стоим. | $9.81 | $83.28 | |
Технический анализ
По техническому скорингу QTWO сильнее: 28/100 против 21/100 у TYL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у QTWO составляет 45.3 (нейтральная зона), у TYL — 45.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: QTWO на -5.0%, TYL на -4.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: QTWO — 17.9 (нет тренда), TYL — 13.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. TYL менее волатилен — бета 0.29 против 0.82 у QTWO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) QTWO составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | QTWO | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 45.27 | 45.18 | |
| Stochastic %K | 27.56 | 35.70 | |
| CCI (20) | -83.14 | -59.07 | |
| MFI | 50.60 | 28.71 | |
| Williams %R | -72.44 | -64.30 | |
| MACD гистограмма | -0.33 | -0.04 | |
| Momentum (10) | -2.26 | -3.39 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.90 | 13.82 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.90% | +0.07% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.93% | -1.63% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.98% | -4.91% | |
| Цена vs SMA 200 | -26.83% | -28.07% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | -0.16 | |
| Volume Ratio | 49.42 | 71.23 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.82 | 0.29 | |
| ATR % | 5.03% | 4.20% | |
| Sharpe (1г) | -1.48 | -1.80 | |
| RS Rating | 5.00 | 7.00 | |
| 52w от хая | -52.12 | -48.94 | |
| BB ширина | 20.61 | 17.84 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): QTWO — 794,81 млн $, TYL — 2,33 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: QTWO — 52,01 млн $, TYL — 315,60 млн $. TYL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): QTWO — 194,65 млн $, TYL — 637,53 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | QTWO | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 794,81 млн $ | 2,33 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 52,01 млн $ | 315,60 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.84 | $7.32 | |
| Операц. Cash Flow | 201,46 млн $ | 653,54 млн $ | |
| Free Cash Flow | 194,65 млн $ | 637,53 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. TYL выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как QTWO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | QTWO | TYL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность QTWO приходится на ноябре (+10.07%), а TYL — на июле (+4.31%). Наименее удачные месяцы: QTWO — март (-4.99%), TYL — февраль (-2.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, август, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у QTWO: +17.09% против +11.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Q2 Holdings, Inc. или Tyler Technologies, Inc.?
У кого выше рентабельность — QTWO или TYL?
Какие дивиденды у Q2 Holdings, Inc. и Tyler Technologies, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Q2 Holdings, Inc. или Tyler Technologies, Inc.?
У кого выше маржинальность — QTWO или TYL?
Какая акция лучше по технике — QTWO или TYL?
Что лучше купить — QTWO или TYL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией