Сравнение QCOM vs QRVO

Тикер 1

Тикер 2

QCOM24

17QRVO

Сравнение QUALCOMM Incorporated (QCOM) и Qorvo, Inc. (QRVO) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Полупроводники». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации QCOM крупнее в 26.1× (224,93 млрд $ vs 8,60 млрд $). QCOM торгуется с P/E 21.76, тогда как QRVO — с P/E 26.70. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует QCOM (40.19% vs 9.69%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа QCOM — 22.31%, у QRVO — 9.22%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. QCOM выплачивает дивиденды с доходностью 1.76% годовых, тогда как QRVO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 79/100 и 74/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. В общем зачёте QCOM уверенно лидирует со счётом 24:17. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

QUALCOMM Incorporated

QCOMNASDAQ

213,41 $+10,90 $ (+5,38%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 224,93 млрд $

ETP Rank7.7

Стоимость

9.6

Качество

9.2

Рост

5.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

4.5

Сезонность

7.0

Qorvo, Inc.

QRVONASDAQ

97,74 $-1,04 $ (-1,05%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 8,60 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

10.0

Качество

6.5

Рост

7.6

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

4.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

QCOMQRVO

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу QCOM — P/E 21.76 vs 26.70 у QRVO. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу QRVO: 2.36 vs 4.80 у QCOM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B QRVO — 2.71, у QCOM — 7.91. EV/EBITDA QRVO — 13.69, у QCOM — 16.74. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE QCOM — 40.19%, у QRVO — 9.69%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. QCOM удерживает чистую маржу на уровне 22.31%, опережая QRVO (9.22%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у QCOM — 0.56, у QRVO — 0.46. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

QCOMQRVO

Показатель	QCOM	QRVO
Мультипликаторы оценки
P/E	21.76	26.70
P/B	7.91	2.71
P/S	4.80	2.36
PEG	-3.55	0.05
EV/EBITDA	16.74	13.69
Рентабельность
ROE	40.19%	9.69%
ROA	17.37%	5.82%
Валовая маржа	54.80%	45.89%
Операц. маржа	25.52%	11.18%
Чистая маржа	22.31%	9.22%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.56	0.46
Текущая ликв.	2.37	3.24
Быстрая ликв.	1.61	2.46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.76%	0.00%
Коэфф. выплат	38.50%	0.00%
EPS	$9.31	$3.70
Балансовая стоим.	$25.59	$36.50

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 79/100 и 74/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у QCOM составляет 64.9 (нейтральная зона), у QRVO — 65.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. QCOM и QRVO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+38.2% и +15.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: QCOM — 39.5 (выраженный тренд), QRVO — 25.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. QRVO менее волатилен — бета 1.18 против 1.63 у QCOM. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) QCOM составляет 6.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

QCOMQRVO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	QCOM	QRVO
Осцилляторы
RSI (14)	64.90	65.30
Stochastic %K	58.50	89.24
CCI (20)	56.87	152.01
MFI	58.45	55.93
Williams %R	-41.50	-10.76
MACD гистограмма	-0.80	0.40
Momentum (10)	10.86	8.77
Тренд
ADX	39.50	25.95
Цена vs EMA 9	+4.92%	+3.58%
Цена vs EMA 20	+12.10%	+6.88%
Цена vs SMA 50	+38.22%	+15.75%
Цена vs SMA 200	+33.21%	+13.43%
Объём
CMF	0.05	0.24
Volume Ratio	89.59	96.65
Волатильность и статистика
Beta	1.63	1.18
ATR %	6.57%	3.38%
Sharpe (1г)	0.89	0.77
RS Rating	69.00	63.00
52w от хая	-13.91	-8.05
BB ширина	51.79	16.38

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): QCOM — 44,28 млрд $, QRVO — 3,68 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: QCOM — 5,54 млрд $, QRVO — 338,99 млн $. QCOM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): QCOM — 12,82 млрд $, QRVO — 679,56 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	QCOM	QRVO
Выручка	44,28 млрд $	3,68 млрд $
Чистая прибыль	5,54 млрд $	338,99 млн $
EPS (TTM)	$5.06	$3.66
Операц. Cash Flow	14,01 млрд $	808,63 млн $
Free Cash Flow	12,82 млрд $	679,56 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: QCOM обеспечивает 1.76% годовой доходности, QRVO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. QCOM выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как QRVO не имеет дивидендной истории.

Показатель	QCOM	QRVO
Див. доходность	1.76%	—
Годовые дивиденды	$1.81	—
Коэфф. выплат	38.50%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.62%	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность QCOM приходится на ноябре (+8.10%), а QRVO — на июле (+6.53%). Наименее удачные месяцы: QCOM — март (-3.65%), QRVO — сентябрь (-4.52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у QCOM: +22.08% против +6.93%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

QCOM

-1.0

-1.8

-3.6

+7.4

+3.9

+2.2

+5.7

+1.5

-1.1

+0.6

+8.1

+0.2

QRVO

+1.3

-0.4

-2.9

+2.5

+2.7

+2.4

+6.5

-1.3

-4.5

-1.9

+0.9

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — QUALCOMM Incorporated или Qorvo, Inc.?

По P/E QUALCOMM Incorporated оценена ниже: 21.76 против 26.70. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — QCOM или QRVO?

Рентабельность собственного капитала (ROE): QCOM — 40.19%, QRVO — 9.69%. Преимущество у QCOM.

Какие дивиденды у QUALCOMM Incorporated и Qorvo, Inc.?

QUALCOMM Incorporated выплачивает дивиденды с доходностью 1.76%. Qorvo, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — QUALCOMM Incorporated или Qorvo, Inc.?

Выручка QCOM за TTM — 44,28 млрд $, QRVO — 3,68 млрд $. QCOM генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — QCOM или QRVO?

Чистая маржа QCOM — 22.31%, QRVO — 9.22%. QCOM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — QCOM или QRVO?

Технический скоринг: QCOM — 79/100, QRVO — 74/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — QCOM или QRVO?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:17 в пользу QCOM по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией