Сравнение PVH vs ROST

Тикер 1

Тикер 2

PVH13

31ROST

PVH Corp. (PVH) и Ross Stores, Inc. (ROST) — прямые конкуренты в индустрии «Одежда и аксессуары», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации ROST крупнее в 17.6× (70,25 млрд $ vs 4 млрд $). Если ориентироваться на P/E, ROST выглядит привлекательнее: 32.46 против 158.28. Премия к оценке PVH может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE ROST — 36.70%, у PVH — 0.53%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. ROST удерживает чистую маржу на уровне 9.43%, опережая PVH (0.28%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. ROST предлагает более высокую дивидендную доходность (0.76% vs 0.18%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 37/100 и 35/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Счёт 31:13 — убедительное преимущество ROST. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

PVH Corp.

PVHNYSE

86,71 $+2,05 $ (+2,42%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 4 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

6.2

Качество

4.7

Рост

3.7

Техника

3.0

Дивиденды

6.7

Прогнозы

7.5

Сезонность

6.0

Ross Stores, Inc.

ROSTNASDAQ

217,19 $-0,60 $ (-0,28%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 70,25 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.9

Качество

8.3

Рост

5.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

6.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

PVHROST

Фундаментальный анализ

ROST торгуется с P/E 32.46, тогда как PVH — с P/E 158.28. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) PVH дешевле: 0.44 против 3.10. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B PVH — 0.84, у ROST — 11.25. PVH торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA PVH — 11.42, у ROST — 19.83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ROST (36.70% vs 0.53%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ROST — 9.43%, у PVH — 0.28%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PVH — 0.90, у ROST — 0.84. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

PVHROST

Показатель	PVH	ROST
Мультипликаторы оценки
P/E	158.28	32.46
P/B	0.84	11.25
P/S	0.44	3.10
PEG	-1.67	6.65
EV/EBITDA	11.42	19.83
Рентабельность
ROE	0.53%	36.70%
ROA	0.22%	13.80%
Валовая маржа	57.52%	27.95%
Операц. маржа	7.34%	11.90%
Чистая маржа	0.28%	9.43%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.90	0.84
Текущая ликв.	1.52	1.58
Быстрая ликв.	0.85	1.04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.18%	0.76%
Коэфф. выплат	29.64%	24.62%
EPS	$0.53	$6.71
Балансовая стоим.	$101.32	$19.35

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 37/100 и 35/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): PVH — 38.7 (нейтральная зона), ROST — 47.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. PVH торгуется выше SMA 50 (5.4%), тогда как ROST ниже этой средней (-0.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: PVH — 27.8 (выраженный тренд), ROST — 24.5 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ROST стабильнее (0.84 vs 1.42). Дневная волатильность (ATR%) PVH составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PVHROST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PVH	ROST
Осцилляторы
RSI (14)	38.73	47.57
Stochastic %K	6.26	39.16
CCI (20)	-119.11	-45.92
MFI	30.10	24.43
Williams %R	-93.74	-60.84
MACD гистограмма	-1.85	-1.03
Momentum (10)	-8.90	-7.29
Тренд
ADX	27.77	24.47
Цена vs EMA 9	+2.66%	+0.41%
Цена vs EMA 20	-0.17%	-0.67%
Цена vs SMA 50	+5.39%	-0.85%
Цена vs SMA 200	+10.46%	+22.62%
Объём
CMF	-0.21	-0.01
Volume Ratio	94.76	172.36
Волатильность и статистика
Beta	1.42	0.84
ATR %	4.02%	2.48%
Sharpe (1г)	-0.03	1.53
RS Rating	37.00	75.00
52w от хая	-15.47	-6.04
BB ширина	24.73	11.71

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): PVH — 8,95 млрд $, ROST — 22,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: PVH — 25,30 млн $, ROST — 2,15 млрд $. ROST генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PVH — 538,40 млн $, ROST — 2,21 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	PVH	ROST
Выручка	8,95 млрд $	22,75 млрд $
Чистая прибыль	25,30 млн $	2,15 млрд $
EPS (TTM)	$0.53	$6.66
Операц. Cash Flow	680,40 млн $	3,03 млрд $
Free Cash Flow	538,40 млн $	2,21 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность PVH — 0.18%, ROST — 0.76%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: PVH — 15 лет, ROST — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): PVH — 29.64%, ROST — 24.62%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	PVH	ROST
Див. доходность	0.18%	0.76%
Годовые дивиденды	$0.07	$0.45
Коэфф. выплат	29.64%	24.62%
Лет выплат	15.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	14.57%	-17.15%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для PVH — ноябре (+11.03%), для ROST — сентябре (+15.15%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: PVH — июнь (-3.70%), ROST — май (-5.94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, март, июнь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ROST: +30.19% против +10.23%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PVH

-0.7

+1.2

-0.5

+4.0

+0.1

-3.7

+1.8

+1.6

-1.1

-1.6

+11.0

-1.8

ROST

-4.1

+6.8

-2.6

+3.3

-5.9

-1.3

+3.7

+4.5

+15.2

-0.1

+8.6

+2.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — PVH Corp. или Ross Stores, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Ross Stores, Inc.: P/E 32.46 против 158.28. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — PVH или ROST?

Рентабельность собственного капитала (ROE): PVH — 0.53%, ROST — 36.70%. Преимущество у ROST.

Какие дивиденды у PVH Corp. и Ross Stores, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность PVH — 0.18%, ROST — 0.76%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — PVH Corp. или Ross Stores, Inc.?

Выручка PVH за TTM — 8,95 млрд $, ROST — 22,75 млрд $. ROST генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — PVH или ROST?

Чистая маржа PVH — 0.28%, ROST — 9.43%. ROST оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — PVH или ROST?

Технический скоринг: PVH — 37/100, ROST — 35/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PVH или ROST?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:31 в пользу ROST по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией