Сравнение PMSBP vs TASBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E TASBP оценён рынком дешевле: 8.86 против 8.85 у PMSBP. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) PMSBP оценён ниже: 0.36 против 0.45. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TASBP — 2.49, у PMSBP — 5.95. EV/EBITDA TASBP — 4.81, у PMSBP — 6.84. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует PMSBP (67.28% vs 28.14%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TASBP — 5.14%, у PMSBP — 4.04%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PMSBP — 1.96, у TASBP — 0.73. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | PMSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8.85 | 8.86 | |
| P/B | 5.95 | 2.49 | |
| P/S | 0.36 | 0.45 | |
| PEG | 0.03 | 0.52 | |
| EV/EBITDA | 6.84 | 4.81 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 67.28% | 28.14% | |
| ROA | 22.54% | 16.23% | |
| Валовая маржа | 8.96% | — | |
| Операц. маржа | 4.17% | 5.14% | |
| Чистая маржа | 4.04% | 5.14% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.96 | 0.73 | |
| Текущая ликв. | 1.32 | 2.07 | |
| Быстрая ликв. | 1.29 | 2.04 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 23.03% | — | |
| Коэфф. выплат | 63.82% | 0.18% | |
| EPS | $50.14 | $0.25 | |
| Балансовая стоим. | $74.53 | $0.65 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 28/100 и 29/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: PMSBP — 20.7, TASBP — 45.9. PMSBP в зоне зона перепроданности, а TASBP — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: PMSBP на -16.6%, TASBP на -2.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. TASBP выше SMA 200 (+0.5%), PMSBP — ниже (-1.0%). Долгосрочный тренд в пользу TASBP. ADX: PMSBP — 35.3 (выраженный тренд), TASBP — 34.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета PMSBP — 0.39, TASBP — 0.45. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TASBP составляет 4.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | PMSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 20.72 | 45.91 | |
| Stochastic %K | 3.40 | 14.86 | |
| CCI (20) | -197.21 | -77.95 | |
| MFI | 34.32 | 33.26 | |
| Williams %R | -96.60 | -85.14 | |
| MACD гистограмма | -5.14 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -44.60 | -0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 35.33 | 34.47 | |
| Цена vs EMA 9 | -7.44% | -1.66% | |
| Цена vs EMA 20 | -11.03% | -2.09% | |
| Цена vs SMA 50 | -16.58% | -2.85% | |
| Цена vs SMA 200 | -1.03% | +0.51% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.27 | -0.26 | |
| Volume Ratio | 111.98 | 2.71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.39 | 0.45 | |
| ATR % | 3.90% | 4.89% | |
| Sharpe (1г) | 1.01 | 0.67 | |
| RS Rating | 97.00 | 86.00 | |
| 52w от хая | -47.60 | -22.24 | |
| BB ширина | 20.37 | 12.35 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: PMSBP генерирует 59,04 млн ₽, TASBP — 8,61 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: PMSBP — +9.02%, TASBP — +8.08%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: PMSBP — 2,38 млн ₽, TASBP — 460127 ₽. PMSBP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PMSBP — 2,54 млн ₽, TASBP — 147599 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | PMSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 59,04 млн ₽ | 8,61 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.02% | +8.08% | |
| Чистая прибыль | 2,38 млн ₽ | 460127 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +29.51% | +11.77% | |
| EPS (TTM) | $50.14 | $0.26 | |
| Операц. Cash Flow | 3,23 млн ₽ | 284751 ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,54 млн ₽ | 147599 ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: PMSBP обеспечивает 23.03% годовой доходности, TASBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: PMSBP — 19 лет, TASBP — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): PMSBP — 63.82%, TASBP — 0.18%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | PMSBP | TASBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 23.03% | — | |
| Годовые дивиденды | $32.00 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 63.82% | 0.18% | |
| Лет выплат | 19.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 20.68% | -19.84% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет PMSBP показывает лучшую среднюю доходность в январе (+8.00%), TASBP — в мае (+17.63%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: PMSBP — июнь (-4.56%), TASBP — сентябрь (-8.51%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PMSBP: +28.17% против +25.28%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Пермэнергосбыт - акции привилегированные или ТамбЭнСб привилегированные?
У кого выше рентабельность — PMSBP или TASBP?
Какие дивиденды у Пермэнергосбыт - акции привилегированные и ТамбЭнСб привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Пермэнергосбыт - акции привилегированные или ТамбЭнСб привилегированные?
У кого выше маржинальность — PMSBP или TASBP?
Какая акция лучше по технике — PMSBP или TASBP?
Что лучше купить — PMSBP или TASBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией