Сравнение PLD vs REG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
REG торгуется с P/E 22,16, тогда как PLD — с P/E 31,15. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу REG: 8,18 vs 14,23 у PLD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA REG — 16,26, у PLD — 19,81. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует REG (9,59% vs 7,90%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PLD — 45,79%, у REG — 38,24%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PLD — 0,68, у REG — 0,80. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PLD ниже 1 (0,70), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | PLD | REG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 31,15 | 22,16 | |
| P/B | 2,43 | 2,13 | |
| P/S | 14,23 | 8,18 | |
| PEG | 1,49 | 0,36 | |
| EV/EBITDA | 19,81 | 16,26 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7,90% | 9,59% | |
| ROA | 4,17% | 5,02% | |
| Валовая маржа | 29,05% | 35,14% | |
| Операц. маржа | 38,43% | 40,33% | |
| Чистая маржа | 45,79% | 38,24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,68 | 0,80 | |
| Текущая ликв. | 0,70 | 2,91 | |
| Быстрая ликв. | 0,70 | 2,91 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,97% | 3,85% | |
| Коэфф. выплат | 92,94% | 82,65% | |
| EPS | $4,51 | $3,47 | |
| Балансовая стоим. | $62,29 | $37,66 | |
Технический анализ
По техническому скорингу PLD сильнее: 44/100 против 33/100 у REG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у PLD составляет 42,9 (нейтральная зона), у REG — 33,6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: PLD на -2,3%, REG на -3,1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: PLD — 14,1 (нет тренда), REG — 19,7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. REG менее волатилен — бета 0,08 против 0,42 у PLD. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | PLD | REG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42,88 | 33,60 | |
| Stochastic %K | 16,26 | 15,50 | |
| CCI (20) | -126,24 | -211,80 | |
| MFI | 44,24 | 23,91 | |
| Williams %R | -83,74 | -84,50 | |
| MACD гистограмма | -0,91 | -0,58 | |
| Momentum (10) | -7,47 | -5,03 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14,08 | 19,69 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,42% | -2,55% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,22% | -3,50% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,28% | -3,14% | |
| Цена vs SMA 200 | +3,55% | +2,48% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,12 | -0,10 | |
| Volume Ratio | 91,26 | 112,80 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,42 | 0,08 | |
| ATR % | 2,32% | 1,97% | |
| Sharpe (1г) | 1,10 | 0,25 | |
| RS Rating | 67,00 | 43,00 | |
| 52w от хая | -8,60 | -7,81 | |
| BB ширина | 9,28 | 7,92 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PLD — 8,79 млрд $, REG — 1,55 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу PLD: +7,20% г/г vs +3,40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: PLD — 3,41 млрд $, REG — 527,46 млн $. PLD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PLD — 5,01 млрд $, REG — 393,97 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | PLD | REG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,79 млрд $ | 1,55 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.20% | +3.40% | |
| Чистая прибыль | 3,41 млрд $ | 527,46 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -8.60% | +31.70% | |
| EPS (TTM) | $3,57 | $2,79 | |
| Операц. Cash Flow | 5,01 млрд $ | 829,08 млн $ | |
| Free Cash Flow | 5,01 млрд $ | 393,97 млн $ |
Дивиденды
PLD и REG — дивидендные акции. Доходность: PLD — 2,97%, REG — 3,85%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: PLD — 13 лет, REG — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): PLD — 92,94%, REG — 82,65%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | PLD | REG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,97% | 3,85% | |
| Годовые дивиденды | $2,14 | $1,51 | |
| Коэфф. выплат | 92,94% | 82,65% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -3,22% | -8,93% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PLD приходится на июле (+5,84%), а REG — на ноябре (+4,36%). Наименее удачные месяцы: PLD — сентябрь (-3,32%), REG — март (-2,87%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PLD: +15,38% против +5,57%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Prologis, Inc. или Regency Centers Corporation?
У кого выше рентабельность — PLD или REG?
Какие дивиденды у Prologis, Inc. и Regency Centers Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Prologis, Inc. или Regency Centers Corporation?
У кого выше маржинальность — PLD или REG?
Какая акция лучше по технике — PLD или REG?
Что лучше купить — PLD или REG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией