Сравнение PL vs RKLB

Тикер 1

Тикер 2

PL9

27RKLB

Обе компании работают в индустрии «Авиация и оборона»: Planet Labs PBC (PL) и Rocket Lab USA, Inc. (RKLB). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации RKLB крупнее в 5.3× (72,60 млрд $ vs 13,71 млрд $). Ни PL (P/E -54.84), ни RKLB (P/E -445.19) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. PL убыточен — чистая маржа -80.22%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Техническая картина в пользу PL: скоринг 87/100 vs 78/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. RKLB побеждает по числу метрик: 27 против 9 у PL. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Planet Labs PBC

PLNYSE

42,48 $-0,18 $ (-0,42%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 13,71 млрд $

ETP Rank3.1

Стоимость

3.6

Качество

3.3

Рост

4.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

9.0

Rocket Lab USA, Inc.

RKLBNASDAQ

125,45 $-8,83 $ (-6,58%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 72,60 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

2.0

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

PLRKLB

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E PL — -54.84, RKLB — -445.19. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Мультипликатор P/S также в пользу PL: 44.73 vs 114.36 у RKLB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) RKLB дешевле: 35.90 против 71.85. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. PL несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.45, тогда как RKLB практически без долга (D/E 0.06). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

PLRKLB

Показатель	PL	RKLB
Мультипликаторы оценки
P/E	-54.84	-445.19
P/B	71.85	35.90
P/S	44.73	114.36
PEG	0.63	-30.88
EV/EBITDA	-136.55	-472.06
Рентабельность
ROE	-69.61%	-12.26%
ROA	-21.55%	-6.48%
Валовая маржа	56.05%	36.56%
Операц. маржа	-30.90%	-33.20%
Чистая маржа	-80.22%	-26.87%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.45	0.06
Текущая ликв.	1.65	4.47
Быстрая ликв.	1.64	4.02
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.78	$-0.30
Балансовая стоим.	$0.59	$3.74

Технический анализ

По техническому скорингу PL сильнее: 87/100 против 78/100 у RKLB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у PL составляет 61.1 (нейтральная зона), у RKLB — 72.2 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Обе акции торгуются выше SMA 50: PL на 22.1%, RKLB на 62.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: PL — 28.5 (выраженный тренд), RKLB — 36.6 (выраженный тренд). PL менее волатилен — бета 1.91 против 3.31 у RKLB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PL составляет 8.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PLRKLB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PL	RKLB
Осцилляторы
RSI (14)	61.13	72.19
Stochastic %K	71.48	93.40
CCI (20)	110.37	105.24
MFI	66.01	72.95
Williams %R	-28.52	-6.60
MACD гистограмма	0.15	3.63
Momentum (10)	2.97	49.63
Тренд
ADX	28.54	36.58
Цена vs EMA 9	+3.73%	+10.78%
Цена vs EMA 20	+8.35%	+25.86%
Цена vs SMA 50	+22.13%	+62.00%
Цена vs SMA 200	+106.72%	+102.77%
Объём
CMF	0.20	0.27
Volume Ratio	81.20	84.63
Волатильность и статистика
Beta	1.91	3.31
ATR %	8.40%	7.29%
Sharpe (1г)	2.67	2.21
RS Rating	99.00	98.00
52w от хая	-6.82	-2.96
BB ширина	28.77	89.54

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PL — 307,73 млн $, RKLB — 601,80 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: PL — -246,86 млн $, RKLB — -198,21 млн $. RKLB генерирует больше чистой прибыли. FCF: PL генерирует 57,65 млн $, RKLB — -321,81 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	PL	RKLB
Выручка	307,73 млн $	601,80 млн $
Чистая прибыль	-246,86 млн $	-198,21 млн $
EPS (TTM)	$-0.80	$-0.37
Операц. Cash Flow	134,36 млн $	-165,52 млн $
Free Cash Flow	57,65 млн $	-321,81 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	PL	RKLB
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PL приходится на январе (+16.49%), а RKLB — на июле (+17.62%). Слабые месяцы: для PL — февраль (-8.43%), для RKLB — март (-9.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у RKLB: +83.27% против +58.49%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+16.5

-8.4

-4.8

-1.1

+11.2

+0.2

+16.3

+3.9

+14.4

-4.3

+16.2

-1.6

RKLB

+2.7

-5.1

-9.7

+3.2

+2.4

+12.2

+17.6

+7.6

+12.6

+9.9

+17.5

+12.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Planet Labs PBC или Rocket Lab USA, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — PL или RKLB?

ROE PL — -69.61%, RKLB — -12.26%. RKLB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Planet Labs PBC и Rocket Lab USA, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Planet Labs PBC или Rocket Lab USA, Inc.?

По объёму выручки: PL — 307,73 млн $, RKLB — 601,80 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — PL или RKLB?

Технический скоринг: PL — 87/100, RKLB — 78/100. PL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PL или RKLB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик PL выигрывает 9, RKLB — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией