Сравнение PHOR vs RUAL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у RUAL отрицательный (-14.33) — компания генерирует убытки. PHOR прибылен, P/E составляет 7.19. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) RUAL оценён ниже: 0.44 против 1.43. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) RUAL дешевле: 0.56 против 3.43. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PHOR оценён ниже: 5.72 vs 13.84. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. RUAL работает в убыток — ROE -3.88%, тогда как PHOR показывает рентабельность 47.64%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа RUAL (-3.07%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: PHOR — 1.77, RUAL — 1.14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности PHOR ниже 1 (0.81), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | PHOR | RUAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.19 | -14.33 | |
| P/B | 3.43 | 0.56 | |
| P/S | 1.43 | 0.44 | |
| PEG | 0.16 | — | |
| EV/EBITDA | 5.72 | 13.84 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 47.64% | -3.88% | |
| ROA | 17.21% | -1.82% | |
| Валовая маржа | 39.46% | 17.27% | |
| Операц. маржа | 23.64% | 0.85% | |
| Чистая маржа | 19.92% | -3.07% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.77 | 1.14 | |
| Текущая ликв. | 0.81 | 0.88 | |
| Быстрая ликв. | 0.57 | 0.42 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5.16% | — | |
| Коэфф. выплат | 9.87% | — | |
| EPS | $881.89 | $-0.03 | |
| Балансовая стоим. | $1850.33 | $0.77 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 28/100 и 27/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: PHOR — 35.1, RUAL — 28.6. PHOR в зоне нейтральная зона, а RUAL — зона перепроданности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: PHOR на -6.9%, RUAL на -12.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: PHOR — 23.5 (слабый тренд), RUAL — 24.0 (слабый тренд). Волатильность: бета PHOR — 0.41, RUAL — 0.98. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) RUAL составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | PHOR | RUAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 35.06 | 28.58 | |
| Stochastic %K | 18.04 | 9.44 | |
| CCI (20) | -148.17 | -199.89 | |
| MFI | 21.89 | 34.76 | |
| Williams %R | -81.96 | -90.56 | |
| MACD гистограмма | -9.82 | -0.28 | |
| Momentum (10) | -158.00 | -2.23 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.47 | 23.96 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.52% | -5.44% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.86% | -8.25% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.93% | -12.95% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.89% | -1.08% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.31 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 121.24 | 279.61 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | 0.98 | |
| ATR % | 2.33% | 3.38% | |
| Sharpe (1г) | 0.10 | 0.45 | |
| RS Rating | 65.00 | 80.00 | |
| 52w от хая | -17.27 | -24.14 | |
| BB ширина | 7.28 | 16.29 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: PHOR генерирует 573,63 млрд ₽, RUAL — 14,81 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: RUAL — +1.96%, PHOR — +0.24%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. RUAL убыточен (чистая прибыль -455 млн ₽), тогда как PHOR генерирует прибыль (114,24 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: PHOR генерирует 25,82 млрд ₽, RUAL — 199 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | PHOR | RUAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 573,63 млрд ₽ | 14,81 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +0.24% | +1.96% | |
| Чистая прибыль | 114,24 млрд ₽ | -455 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -14.80% | — | — |
| EPS (TTM) | $881.89 | $-0.03 | |
| Операц. Cash Flow | 93,11 млрд ₽ | 1,68 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 25,82 млрд ₽ | 199 млн ₽ |
Дивиденды
PHOR выплачивает дивиденды с доходностью 5.16% годовых, тогда как RUAL дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. PHOR платит дивиденды 15 лет подряд, RUAL — 4. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | PHOR | RUAL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5.16% | — | |
| Годовые дивиденды | $360.00 | $0.02 | |
| Коэфф. выплат | 9.87% | — | |
| Лет выплат | 15.00% | 4.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 3.71% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет PHOR показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.17%), RUAL — в январе (+4.58%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для PHOR — октябрь (-1.69%), для RUAL — март (-3.93%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, июнь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PHOR: +10.31% против +6.48%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ФосАгро или РУСАЛ?
У кого выше рентабельность — PHOR или RUAL?
Какие дивиденды у ФосАгро и РУСАЛ?
Какая компания крупнее по выручке — ФосАгро или РУСАЛ?
Какая акция лучше по технике — PHOR или RUAL?
Что лучше купить — PHOR или RUAL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией