ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение PEN vs TMDX

Тикер 1
Тикер 2
PEN15
24TMDX
Penumbra, Inc. (PEN) и TransMedics Group, Inc. (TMDX) — прямые конкуренты в индустрии «Медицинское оборудование», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации PEN крупнее в 4,3× (12,86 млрд $ vs 3,01 млрд $). Стоимостная оценка в пользу TMDX — P/E 20,22 vs 79,78 у PEN. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE TMDX — 32,97%, у PEN — 11,09%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TMDX удерживает чистую маржу на уровне 22,69%, опережая PEN (10,67%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По техническому скорингу TMDX сильнее: 73/100 против 58/100 у PEN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 24:15 — убедительное преимущество TMDX. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
PEN
Penumbra, Inc.
PENNYSE
$326,58+$0,30 (+0,09%)
Здравоохранение · Медицинское оборудование
Капитализация: 12,86 млрд $
ETP Rank5.8
Стоимость
2.2
Качество
8.2
Рост
9.2
Техника
7.0
Дивиденды
—
Прогнозы
5.5
Сезонность
7.0
TMDX
TransMedics Group, Inc.
TMDXNASDAQ
$87,02-$2,34 (-2,62%)
Здравоохранение · Медицинское оборудование
Капитализация: 3,01 млрд $
ETP Rank6.4
Стоимость
6.9
Качество
7.3
Рост
10.0
Техника
4.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.0
Сезонность
7.0

Динамика цен

PENTMDX

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E TMDX оценён рынком дешевле: 20,22 против 79,78 у PEN. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) TMDX дешевле: 4,62 против 8,54. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B TMDX — 5,96, у PEN — 8,38. EV/EBITDA TMDX — 29,03, у PEN — 57,86. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TMDX (32,97% vs 11,09%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TMDX — 22,69%, у PEN — 10,67%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PEN — 0,14, у TMDX — 1,67. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

PENTMDX
ПоказательPENTMDXЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E79,7820,22
P/B8,385,96
P/S8,544,62
PEG11,750,19
EV/EBITDA57,8629,03
Рентабельность
ROE11,09%32,97%
ROA8,13%10,36%
Валовая маржа67,84%58,69%
Операц. маржа12,45%12,21%
Чистая маржа10,67%22,69%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,141,67
Текущая ликв.5,756,62
Быстрая ликв.3,866,07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%0,00%
Коэфф. выплат0,00%0,00%
EPS$4,08$4,39
Балансовая стоим.$38,94$14,98

Технический анализ

TMDX набирает 73 из 100 по техническому скорингу, PEN — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): PEN — 70,3 (зона перекупленности), TMDX — 69,6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. PEN и TMDX находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2,2% и +20,2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. PEN выше SMA 200 (+2,5%), TMDX — ниже (-17,2%). Долгосрочный тренд в пользу PEN. ADX: PEN — 17,9 (нет тренда), TMDX — 17,7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PEN стабильнее (0,11 vs 1,15). Дневная волатильность (ATR%) TMDX составляет 5,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PENTMDX
Общая оценка
58
73
Осцилляторы
41
61
Тренд
68
67
Объём
63
75
Волатильность
45
38
ИндикаторPENTMDXЛидер
Осцилляторы
RSI (14)70,3169,56
Stochastic %K95,0498,66
CCI (20)137,04209,38
MFI86,5964,51
Williams %R-4,96-1,34
MACD гистограмма0,731,42
Momentum (10)6,2913,07
Тренд
ADX17,8517,66
Цена vs EMA 9+0,74%+8,22%
Цена vs EMA 20+1,38%+13,20%
Цена vs SMA 50+2,24%+20,23%
Цена vs SMA 200+2,54%-17,21%
Объём
CMF0,030,44
Volume Ratio55,4085,68
Волатильность и статистика
Beta0,111,15
ATR %0,61%5,17%
Sharpe (1г)1,00-0,42
RS Rating70,0014,00
52w от хая-9,97-42,72
BB ширина3,8425,92

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): PEN — 1,40 млрд $, TMDX — 605,49 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. TMDX растёт быстрее по выручке: +37,10% год к году против +17,50% у PEN. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: PEN — 177,69 млн $, TMDX — 190,29 млн $. TMDX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PEN — 174,93 млн $, TMDX — 133,59 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательPENTMDXЛидер
Выручка1,40 млрд $605,49 млн $
Рост выручки (г/г)+17.50%+37.10%
Чистая прибыль177,69 млн $190,29 млн $
Рост прибыли (г/г)+1168.10%+436.60%
EPS (TTM)$4,57$5,60
Операц. Cash Flow238,66 млн $192,84 млн $
Free Cash Flow174,93 млн $133,59 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

ПоказательPENTMDXЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды——
Коэфф. выплат——
Лет выплат00
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для PEN — январе (+8,69%), для TMDX — ноябре (+21,19%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: PEN — май (-1,32%), TMDX — октябрь (-13,00%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у TMDX: +47,53% против +23,67%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
PEN
+8,7
+1,3
-0,7
+2,3
-1,3
+0,9
+2,6
+2,2
-0,7
+2,6
+6,4
-0,6
TMDX
+3,2
+14,9
-1,5
+10,2
+5,1
+14,7
+1,6
+1,6
-8,6
-13,0
+21,2
-1,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Penumbra, Inc. или TransMedics Group, Inc.?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит TransMedics Group, Inc.: P/E 20,22 против 79,78. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — PEN или TMDX?
Рентабельность собственного капитала (ROE): PEN — 11,09%, TMDX — 32,97%. Преимущество у TMDX.
Какие дивиденды у Penumbra, Inc. и TransMedics Group, Inc.?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — Penumbra, Inc. или TransMedics Group, Inc.?
Выручка PEN за TTM — 1,40 млрд $, TMDX — 605,49 млн $. PEN генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — PEN или TMDX?
Чистая маржа PEN — 10,67%, TMDX — 22,69%. TMDX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — PEN или TMDX?
Технический скоринг: PEN — 58/100, TMDX — 73/100. TMDX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — PEN или TMDX?
Однозначного ответа нет. Счёт 15:24 в пользу TMDX по 45 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией