Сравнение PEGA vs TOST

Тикер 1

Тикер 2

PEGA29

11TOST

PEGA против TOST — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации TOST крупнее в 2.3× (13,36 млрд $ vs 5,72 млрд $). Стоимостная оценка в пользу PEGA — P/E 17.03 vs 33.23 у TOST. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. PEGA демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 50.21% против 20.74% у TOST. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PEGA — 20.04%, TOST — 6.39%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная политика различается кардинально: PEGA обеспечивает 0.35% годовой доходности, TOST реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По технике ситуация паритетная: 19/100 и 18/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Счёт 29:11 — убедительное преимущество PEGA. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Pegasystems Inc.

PEGANASDAQ

34,25 $-0,12 $ (-0,35%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,72 млрд $

ETP Rank7.6

Стоимость

9.1

Качество

9.2

Рост

9.2

Техника

1.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Toast, Inc.

TOSTNYSE

23,04 $-0,28 $ (-1,20%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 13,36 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

8.8

Качество

8.0

Рост

9.6

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

PEGATOST

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E PEGA оценён рынком дешевле: 17.03 против 33.23 у TOST (разница составляет 48.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) TOST оценён ниже: 2.10 против 3.38. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA PEGA оценён ниже: 25.82 vs 28.28. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала PEGA составляет 50.21%, что превышает показатель TOST (20.74%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PEGA впереди: 20.04% против 6.39% у TOST. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: PEGA — 0.08, TOST — 0.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

PEGATOST

Показатель	PEGA	TOST
Мультипликаторы оценки
P/E	17.03	33.23
P/B	8.22	6.88
P/S	3.38	2.10
PEG	0.23	0.21
EV/EBITDA	25.82	28.28
Рентабельность
ROE	50.21%	20.74%
ROA	21.97%	13.32%
Валовая маржа	74.96%	26.23%
Операц. маржа	10.19%	5.63%
Чистая маржа	20.04%	6.39%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.08	0.01
Текущая ликв.	1.22	2.44
Быстрая ликв.	1.22	2.31
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.35%	0.00%
Коэфф. выплат	5.27%	0.00%
EPS	$2.02	$0.70
Балансовая стоим.	$4.18	$3.39

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 19/100 и 18/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: PEGA — 39.5, TOST — 35.0. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: PEGA на -12.6%, TOST на -13.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: PEGA — 22.5 (слабый тренд), TOST — 24.7 (слабый тренд). Волатильность: бета PEGA — 1.10, TOST — 1.25. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TOST составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PEGATOST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PEGA	TOST
Осцилляторы
RSI (14)	39.54	34.98
Stochastic %K	38.20	13.09
CCI (20)	-76.08	-81.82
MFI	41.78	39.13
Williams %R	-61.80	-86.91
MACD гистограмма	0.12	-0.43
Momentum (10)	-2.48	-4.99
Тренд
ADX	22.50	24.70
Цена vs EMA 9	-0.16%	-2.79%
Цена vs EMA 20	-3.63%	-8.18%
Цена vs SMA 50	-12.55%	-13.37%
Цена vs SMA 200	-32.22%	-30.76%
Объём
CMF	-0.02	-0.09
Volume Ratio	84.70	117.46
Волатильность и статистика
Beta	1.10	1.25
ATR %	5.42%	5.51%
Sharpe (1г)	-0.65	-1.33
RS Rating	14.00	5.00
52w от хая	-49.71	-53.04
BB ширина	16.02	41.46

Финансовая отчётность

По объёму выручки: PEGA генерирует 1,75 млрд $, TOST — 6,15 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: PEGA — 393,44 млн $, TOST — 342 млн $. PEGA генерирует больше чистой прибыли. FCF: PEGA генерирует 490,72 млн $, TOST — 608 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	PEGA	TOST
Выручка	1,75 млрд $	6,15 млрд $
Чистая прибыль	393,44 млн $	342 млн $
EPS (TTM)	$2.30	$0.59
Операц. Cash Flow	505,23 млн $	661 млн $
Free Cash Flow	490,72 млн $	608 млн $

Дивиденды

PEGA выплачивает дивиденды с доходностью 0.35% годовых, тогда как TOST дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. PEGA выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как TOST не имеет дивидендной истории.

Показатель	PEGA	TOST
Див. доходность	0.35%	—
Годовые дивиденды	$0.06	—
Коэфф. выплат	5.27%	—
Лет выплат	14.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.94%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет PEGA показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+5.43%), TOST — в июле (+7.95%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для PEGA — март (-4.72%), для TOST — сентябрь (-8.68%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PEGA: +16.97% против +5.80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PEGA

+2.0

+4.8

-4.7

+5.4

+0.9

+2.6

+3.9

-0.9

-2.0

+2.3

+4.2

-1.4

TOST

-0.3

-6.3

+0.0

-1.2

+7.0

+0.6

+8.0

+4.0

-8.7

+5.3

-3.7

+1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Pegasystems Inc. или Toast, Inc.?

Мультипликатор P/E у Pegasystems Inc. ниже (17.03 vs 33.23), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — PEGA или TOST?

ROE PEGA — 50.21%, TOST — 20.74%. PEGA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Pegasystems Inc. и Toast, Inc.?

Pegasystems Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.35%. Toast, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Pegasystems Inc. или Toast, Inc.?

По объёму выручки: PEGA — 1,75 млрд $, TOST — 6,15 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — PEGA или TOST?

Чистая маржа PEGA — 20.04%, TOST — 6.39%. PEGA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — PEGA или TOST?

Технический скоринг: PEGA — 19/100, TOST — 18/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PEGA или TOST?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик PEGA выигрывает 29, TOST — 11. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией