Сравнение PCOR vs ZETA

Тикер 1

Тикер 2

PCOR8

30ZETA

Procore Technologies, Inc. (PCOR) и Zeta Global Holdings Corp. (ZETA) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации PCOR крупнее в 1.6× (7 млрд $ vs 4,51 млрд $). Обе компании убыточны: P/E PCOR — -93.33, ZETA — -176.18. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа PCOR (-5.61%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. ZETA набирает 76 из 100 по техническому скорингу, PCOR — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 30:8 в пользу ZETA. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Procore Technologies, Inc.

PCORNYSE

46,38 $-1,16 $ (-2,44%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 7 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

6.1

Качество

4.5

Рост

4.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

4.0

Zeta Global Holdings Corp.

ZETANYSE

18,05 $-0,29 $ (-1,58%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,51 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

7.1

Качество

5.9

Рост

6.3

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

PCORZETA

Фундаментальный анализ

Ни PCOR (P/E -93.33), ни ZETA (P/E -176.18) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) ZETA оценён ниже: 3.19 против 5.23. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ZETA — 4.63, у PCOR — 5.98. EV/EBITDA ZETA — 62.21, у PCOR — 158.84. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PCOR — 0.08, у ZETA — 0.25. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

PCORZETA

Показатель	PCOR	ZETA
Мультипликаторы оценки
P/E	-93.33	-176.18
P/B	5.98	4.63
P/S	5.23	3.19
PEG	-1.94	-4.65
EV/EBITDA	158.84	62.21
Рентабельность
ROE	-6.27%	-3.04%
ROA	-3.65%	-1.60%
Валовая маржа	79.60%	62.15%
Операц. маржа	-6.64%	0.55%
Чистая маржа	-5.61%	-1.61%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.08	0.25
Текущая ликв.	1.12	2.07
Быстрая ликв.	1.12	2.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.51	$-0.10
Балансовая стоим.	$7.95	$3.96

Технический анализ

Техническая картина в пользу ZETA: скоринг 76/100 vs 29/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: PCOR — 38.7, ZETA — 56.8. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ZETA выше на 7.6%, PCOR — ниже на -12.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: PCOR — 17.1 (нет тренда), ZETA — 16.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета PCOR — 1.09, ZETA — 2.74. ZETA значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) PCOR составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PCORZETA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PCOR	ZETA
Осцилляторы
RSI (14)	38.68	56.81
Stochastic %K	14.64	64.02
CCI (20)	-99.83	56.31
MFI	38.68	52.86
Williams %R	-85.36	-35.98
MACD гистограмма	-0.65	0.10
Momentum (10)	-5.42	1.11
Тренд
ADX	17.12	16.16
Цена vs EMA 9	-2.30%	+3.49%
Цена vs EMA 20	-6.68%	+4.85%
Цена vs SMA 50	-12.50%	+7.62%
Цена vs SMA 200	-26.51%	-1.01%
Объём
CMF	0.10	0.04
Volume Ratio	52.57	75.00
Волатильность и статистика
Beta	1.09	2.74
ATR %	5.86%	5.69%
Sharpe (1г)	-0.70	0.69
RS Rating	14.00	72.00
52w от хая	-42.25	-26.35
BB ширина	34.78	18.84

Финансовая отчётность

По объёму выручки: PCOR генерирует 1,32 млрд $, ZETA — 1,30 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: PCOR — -100,78 млн $, ZETA — -31,51 млн $. ZETA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PCOR — 215,11 млн $, ZETA — 185,09 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	PCOR	ZETA
Выручка	1,32 млрд $	1,30 млрд $
Чистая прибыль	-100,78 млн $	-31,51 млн $
EPS (TTM)	$-0.67	$-0.14
Операц. Cash Flow	298,87 млн $	198,90 млн $
Free Cash Flow	215,11 млн $	185,09 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	PCOR	ZETA
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет PCOR показывает лучшую среднюю доходность в июле (+10.02%), ZETA — в августе (+13.42%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: PCOR — апрель (-8.35%), ZETA — июнь (-4.22%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, июль, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ZETA: +35.50% против +1.47%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PCOR

-2.0

+3.7

-4.1

-8.3

-1.1

+4.1

+10.0

-4.4

-0.2

+3.1

+0.8

-0.2

ZETA

+4.5

+7.8

+1.6

+0.4

-2.5

-4.2

+7.0

+13.4

+4.7

+7.5

-3.2

-1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Procore Technologies, Inc. или Zeta Global Holdings Corp.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — PCOR или ZETA?

Рентабельность собственного капитала (ROE): PCOR — -6.27%, ZETA — -3.04%. Преимущество у ZETA.

Какие дивиденды у Procore Technologies, Inc. и Zeta Global Holdings Corp.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Procore Technologies, Inc. или Zeta Global Holdings Corp.?

Выручка PCOR за TTM — 1,32 млрд $, ZETA — 1,30 млрд $. ZETA генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — PCOR или ZETA?

Технический скоринг: PCOR — 29/100, ZETA — 76/100. ZETA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PCOR или ZETA?

Однозначного ответа нет. Счёт 8:30 в пользу ZETA по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией