Сравнение PCOR vs U

Тикер 1

Тикер 2

PCOR16

22U

Инвесторы часто выбирают между PCOR и U — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации U крупнее в 1.6× (11,15 млрд $ vs 7 млрд $). Ни PCOR (P/E -93.33), ни U (P/E -16.95) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. PCOR убыточен — чистая маржа -5.61%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу U сильнее: 40/100 против 29/100 у PCOR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте U уверенно лидирует со счётом 22:16. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Procore Technologies, Inc.

PCORNYSE

46,38 $-1,16 $ (-2,44%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 7 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

6.1

Качество

4.5

Рост

4.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

4.0

Unity Software Inc.

UNYSE

25,54 $-0,69 $ (-2,63%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,15 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

9.3

Качество

4.3

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

PCORU

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E PCOR — -93.33, U — -16.95. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/B (цена/балансовая стоимость) U дешевле: 3.83 против 5.98. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: PCOR — 0.08, U — 0.75. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

PCORU

Показатель	PCOR	U
Мультипликаторы оценки
P/E	-93.33	-16.95
P/B	5.98	3.83
P/S	5.23	5.95
PEG	-1.94	0.29
EV/EBITDA	158.84	-39.15
Рентабельность
ROE	-6.27%	-21.33%
ROA	-3.65%	-10.30%
Валовая маржа	79.60%	59.38%
Операц. маржа	-6.64%	-36.09%
Чистая маржа	-5.61%	-34.95%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.08	0.75
Текущая ликв.	1.12	1.95
Быстрая ликв.	1.12	1.95
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.51	$-1.55
Балансовая стоим.	$7.95	$7.46

Технический анализ

U набирает 40 из 100 по техническому скорингу, PCOR — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): PCOR — 38.7 (нейтральная зона), U — 52.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. U торгуется выше SMA 50 (11.2%), тогда как PCOR ниже этой средней (-12.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: PCOR — 17.1 (нет тренда), U — 31.1 (выраженный тренд). U демонстрирует выраженный тренд, а PCOR — нет. По бете PCOR стабильнее (1.09 vs 2.38). Дневная волатильность (ATR%) U составляет 6.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PCORU

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PCOR	U
Осцилляторы
RSI (14)	38.68	52.03
Stochastic %K	14.64	18.74
CCI (20)	-99.83	-60.15
MFI	38.68	46.22
Williams %R	-85.36	-81.26
MACD гистограмма	-0.65	-0.28
Momentum (10)	-5.42	-1.05
Тренд
ADX	17.12	31.12
Цена vs EMA 9	-2.30%	-1.81%
Цена vs EMA 20	-6.68%	-0.42%
Цена vs SMA 50	-12.50%	+11.19%
Цена vs SMA 200	-26.51%	-22.97%
Объём
CMF	0.10	0.01
Volume Ratio	52.57	58.15
Волатильность и статистика
Beta	1.09	2.38
ATR %	5.86%	5.97%
Sharpe (1г)	-0.70	0.54
RS Rating	14.00	61.00
52w от хая	-42.25	-49.70
BB ширина	34.78	11.51

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): PCOR — 1,32 млрд $, U — 1,85 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: PCOR — -100,78 млн $, U — -402,76 млн $. PCOR генерирует больше чистой прибыли. FCF: PCOR генерирует 215,11 млн $, U — 403,93 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	PCOR	U
Выручка	1,32 млрд $	1,85 млрд $
Чистая прибыль	-100,78 млн $	-402,76 млн $
EPS (TTM)	$-0.67	$-0.96
Операц. Cash Flow	298,87 млн $	422,95 млн $
Free Cash Flow	215,11 млн $	403,93 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	PCOR	U
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для PCOR — июле (+10.02%), для U — ноябре (+26.77%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для PCOR — апрель (-8.35%), для U — февраль (-12.12%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, март, апрель, май, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у U: +19.30% против +1.47%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PCOR

-2.0

+3.7

-4.1

-8.3

-1.1

+4.1

+10.0

-4.4

-0.2

+3.1

+0.8

-0.2

-8.1

-12.1

-1.9

-5.4

-7.2

+7.9

+9.7

+8.0

+4.4

-1.0

+26.8

-1.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Procore Technologies, Inc. или Unity Software Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — PCOR или U?

ROE PCOR — -6.27%, U — -21.33%. PCOR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Procore Technologies, Inc. и Unity Software Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Procore Technologies, Inc. или Unity Software Inc.?

По объёму выручки: PCOR — 1,32 млрд $, U — 1,85 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — PCOR или U?

Технический скоринг: PCOR — 29/100, U — 40/100. U имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PCOR или U?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик PCOR выигрывает 16, U — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией