Сравнение PCG vs SO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, PCG выглядит привлекательнее: 10,00 против 20,90. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу PCG: 1,43 vs 3,32 у SO. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B PCG — 0,90, у SO — 2,50. EV/EBITDA PCG — 9,56, у SO — 12,29. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует SO (12,61% vs 9,62%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SO — 15,43%, у PCG — 12,25%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PCG — 1,91, у SO — 1,95. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SO ниже 1 (0,79), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | PCG | SO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 10,00 | 20,90 | |
| P/B | 0,90 | 2,50 | |
| P/S | 1,43 | 3,32 | |
| PEG | 0,38 | 3,02 | |
| EV/EBITDA | 9,56 | 12,29 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9,62% | 12,61% | |
| ROA | 2,18% | 2,87% | |
| Валовая маржа | 56,21% | 43,40% | |
| Операц. маржа | 19,99% | 24,19% | |
| Чистая маржа | 12,25% | 15,43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,91 | 1,95 | |
| Текущая ликв. | 1,22 | 0,79 | |
| Быстрая ликв. | 1,15 | 0,58 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,27% | 3,44% | |
| Коэфф. выплат | 12,73% | 66,57% | |
| EPS | $1,44 | $4,10 | |
| Балансовая стоим. | $15,51 | $37,24 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 26/100 и 27/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у PCG составляет 34,8 (нейтральная зона), у SO — 31,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: PCG на -18,2%, SO на -6,0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: PCG — 28,3 (выраженный тренд), SO — 26,2 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. SO менее волатилен — бета -0,23 против 0,13 у PCG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PCG составляет 6,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | PCG | SO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 34,79 | 31,77 | |
| Stochastic %K | 20,84 | 5,01 | |
| CCI (20) | -74,55 | -93,34 | |
| MFI | 39,17 | 37,53 | |
| Williams %R | -79,16 | -94,99 | |
| MACD гистограмма | -0,24 | -0,01 | |
| Momentum (10) | -4,15 | -1,88 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28,32 | 26,16 | |
| Цена vs EMA 9 | -5,02% | -1,27% | |
| Цена vs EMA 20 | -10,87% | -2,54% | |
| Цена vs SMA 50 | -18,19% | -6,00% | |
| Цена vs SMA 200 | -17,38% | -5,58% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,05 | -0,19 | |
| Volume Ratio | 49,95 | 93,79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,13 | -0,23 | |
| ATR % | 6,08% | 1,64% | |
| Sharpe (1г) | -0,11 | -0,53 | |
| RS Rating | 31,00 | 31,00 | |
| 52w от хая | -27,94 | -13,56 | |
| BB ширина | 48,49 | 7,56 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PCG — 24,93 млрд $, SO — 29,55 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу SO: +10,60% г/г vs +2,10%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: PCG — 2,70 млрд $, SO — 4,34 млрд $. SO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PCG — -3,07 млрд $, SO — -2,94 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | PCG | SO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 24,93 млрд $ | 29,55 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.10% | +10.60% | |
| Чистая прибыль | 2,70 млрд $ | 4,34 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +7.60% | -1.40% | |
| EPS (TTM) | $1,18 | $3,94 | |
| Операц. Cash Flow | 8,72 млрд $ | 9,80 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -3,07 млрд $ | -2,94 млрд $ |
Дивиденды
PCG и SO — дивидендные акции. Доходность: PCG — 1,27%, SO — 3,44%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: PCG — 14 лет, SO — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): PCG — 12,73%, SO — 66,57%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | PCG | SO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,27% | 3,44% | |
| Годовые дивиденды | $0,10 | $2,26 | |
| Коэфф. выплат | 12,73% | 66,57% | |
| Лет выплат | 14 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -44,65% | -2,91% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PCG приходится на апреле (+5,06%), а SO — на марте (+3,47%). Наименее удачные месяцы: PCG — январь (-3,40%), SO — август (-2,40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, август, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — PG&E Corporation или The Southern Company?
У кого выше рентабельность — PCG или SO?
Какие дивиденды у PG&E Corporation и The Southern Company?
Какая компания крупнее по выручке — PG&E Corporation или The Southern Company?
У кого выше маржинальность — PCG или SO?
Какая акция лучше по технике — PCG или SO?
Что лучше купить — PCG или SO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.09.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией