Сравнение PCG vs PPL

Тикер 1

Тикер 2

PCG26

19PPL

PG&E Corporation (PCG) и PPL Corporation (PPL) — прямые конкуренты в индустрии «Коммунальные услуги», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. Стоимостная оценка в пользу PCG — P/E 12.14 vs 21.86 у PPL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. ROE PCG — 9.16%, у PPL — 8.32%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PPL удерживает чистую маржу на уровне 13.09%, опережая PCG (11.43%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. PPL предлагает более высокую дивидендную доходность (3.11% vs 0.92%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу PCG сильнее: 43/100 против 21/100 у PPL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. PCG побеждает по числу метрик: 26 против 19 у PPL. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

PG&E Corporation

PCGNYSE

16,44 $+0,13 $ (+0,80%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 36,20 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

8.5

Качество

4.5

Рост

5.3

Техника

3.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

8.5

Сезонность

4.0

PPL Corporation

PPLNYSE

36,17 $+0,73 $ (+2,06%)

Коммунальные услуги · Коммунальные услуги

Капитализация: 27,21 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

5.5

Качество

4.7

Рост

8.2

Техника

4.0

Дивиденды

8.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

PCGPPL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E PCG оценён рынком дешевле: 12.14 против 21.86 у PPL (разница составляет 44.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) PCG дешевле: 1.39 против 2.86. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B PCG — 1.08, у PPL — 1.77. EV/EBITDA PCG — 9.23, у PPL — 12.12. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует PCG (9.16% vs 8.32%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PPL — 13.09%, у PCG — 11.43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PCG — 1.89, у PPL — 1.35. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

PCGPPL

Показатель	PCG	PPL
Мультипликаторы оценки
P/E	12.14	21.86
P/B	1.08	1.77
P/S	1.39	2.86
PEG	0.66	1.02
EV/EBITDA	9.23	12.12
Рентабельность
ROE	9.16%	8.32%
ROA	2.08%	2.63%
Валовая маржа	45.93%	35.20%
Операц. маржа	19.35%	23.53%
Чистая маржа	11.43%	13.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.89	1.35
Текущая ликв.	1.20	1.00
Быстрая ликв.	1.20	0.88
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.92%	3.11%
Коэфф. выплат	11.81%	66.12%
EPS	$1.34	$1.62
Балансовая стоим.	$15.24	$19.98

Технический анализ

PCG набирает 43 из 100 по техническому скорингу, PPL — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): PCG — 45.0 (нейтральная зона), PPL — 34.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: PCG на -5.1%, PPL на -6.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. PCG выше SMA 200 (+0.5%), PPL — ниже (-3.3%). Долгосрочный тренд в пользу PCG. ADX: PCG — 25.7 (выраженный тренд), PPL — 39.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PPL стабильнее (0.09 vs 0.42). Значение ниже 0.8 делает PPL защитной акцией.

PCGPPL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PCG	PPL
Осцилляторы
RSI (14)	44.95	34.33
Stochastic %K	63.11	20.11
CCI (20)	-21.94	-84.37
MFI	45.80	25.59
Williams %R	-36.89	-79.89
MACD гистограмма	0.03	-0.18
Momentum (10)	0.11	-1.44
Тренд
ADX	25.66	39.92
Цена vs EMA 9	-0.15%	-0.79%
Цена vs EMA 20	-1.22%	-3.02%
Цена vs SMA 50	-5.08%	-6.19%
Цена vs SMA 200	+0.48%	-3.33%
Объём
CMF	-0.10	-0.39
Volume Ratio	59.24	73.48
Волатильность и статистика
Beta	0.42	0.09
ATR %	2.91%	1.95%
Sharpe (1г)	-0.25	0.07
RS Rating	38.00	42.00
52w от хая	-14.83	-11.63
BB ширина	6.28	14.52

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): PCG — 24,93 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: PCG — 2,70 млрд $, PPL — 1,18 млрд $. PCG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PCG — -3,07 млрд $, PPL — -1,40 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	PCG	PPL
Выручка	24,93 млрд $	9,04 млрд $
Чистая прибыль	2,70 млрд $	1,18 млрд $
EPS (TTM)	$1.18	$1.60
Операц. Cash Flow	8,72 млрд $	2,63 млрд $
Free Cash Flow	-3,07 млрд $	-1,40 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность PCG — 0.92%, PPL — 3.11%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: PCG — 15 лет, PPL — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): PCG — 11.81%, PPL — 66.12%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	PCG	PPL
Див. доходность	0.92%	3.11%
Годовые дивиденды	$0.05	$0.57
Коэфф. выплат	11.81%	66.12%
Лет выплат	15.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-51.82%	-19.25%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для PCG — апреле (+5.06%), для PPL — январе (+2.48%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: PCG — январь (-3.40%), PPL — февраль (-3.04%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PCG

-3.4

+4.0

-1.3

+5.1

-1.4

-2.9

-1.9

-0.8

-0.9

-0.5

+1.3

+2.2

PPL

+2.5

-3.0

+1.5

+0.8

-2.6

+2.1

+0.4

-2.0

+2.2

+2.4

-1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — PG&E Corporation или PPL Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит PG&E Corporation: P/E 12.14 против 21.86. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — PCG или PPL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): PCG — 9.16%, PPL — 8.32%. Преимущество у PCG.

Какие дивиденды у PG&E Corporation и PPL Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность PCG — 0.92%, PPL — 3.11%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — PG&E Corporation или PPL Corporation?

Выручка PCG за TTM — 24,93 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. PCG генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — PCG или PPL?

Чистая маржа PCG — 11.43%, PPL — 13.09%. PPL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — PCG или PPL?

Технический скоринг: PCG — 43/100, PPL — 21/100. PCG имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PCG или PPL?

Однозначного ответа нет. Счёт 26:19 в пользу PCG по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией