Сравнение PAYC vs UBER

Тикер 1

Тикер 2

PAYC23

16UBER

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: Paycom Software, Inc. (PAYC) и Uber Technologies, Inc. (UBER). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации UBER крупнее в 20.4× (149,84 млрд $ vs 7,33 млрд $). PAYC торгуется с P/E 15.01, тогда как UBER — с P/E 17.93. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. UBER демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33.32% против 31.03% у PAYC. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PAYC — 22.44%, UBER — 15.91%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная политика различается кардинально: PAYC обеспечивает 1.09% годовой доходности, UBER реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Техническая картина в пользу PAYC: скоринг 73/100 vs 31/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Счёт 23:16 — убедительное преимущество PAYC. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Paycom Software, Inc.

PAYCNYSE

134,35 $-3,63 $ (-2,63%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 7,33 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

9.5

Качество

7.3

Рост

4.2

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Uber Technologies, Inc.

UBERNYSE

73,61 $-0,99 $ (-1,33%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 149,84 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

9.2

Качество

7.2

Рост

7.5

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

PAYCUBER

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу PAYC — P/E 15.01 vs 17.93 у UBER. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу UBER: 2.83 vs 3.60 у PAYC. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) UBER дешевле: 6.19 против 8.69. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PAYC оценён ниже: 9.81 vs 26.53. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала UBER составляет 33.32%, что превышает показатель PAYC (31.03%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PAYC впереди: 22.44% против 15.91% у UBER. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: PAYC — 0.94, UBER — 0.64. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

PAYCUBER

Показатель	PAYC	UBER
Мультипликаторы оценки
P/E	15.01	17.93
P/B	8.69	6.19
P/S	3.60	2.83
PEG	0.64	-0.60
EV/EBITDA	9.81	26.53
Рентабельность
ROE	31.03%	33.32%
ROA	9.74%	14.26%
Валовая маржа	79.74%	41.03%
Операц. маржа	28.30%	11.66%
Чистая маржа	22.44%	15.91%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.94	0.64
Текущая ликв.	1.02	1.07
Быстрая ликв.	1.02	1.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.09%	0.00%
Коэфф. выплат	17.33%	0.00%
EPS	$9.19	$4.16
Балансовая стоим.	$15.89	$12.58

Технический анализ

По техническому скорингу PAYC сильнее: 73/100 против 31/100 у UBER. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у PAYC составляет 58.1 (нейтральная зона), у UBER — 48.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: PAYC на 8.7%, UBER на 0.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: PAYC — 20.0 (слабый тренд), UBER — 9.2 (нет тренда). PAYC менее волатилен — бета 0.47 против 1.05 у UBER. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PAYC составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PAYCUBER

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PAYC	UBER
Осцилляторы
RSI (14)	58.12	48.75
Stochastic %K	64.28	24.98
CCI (20)	63.93	-85.03
MFI	59.38	39.21
Williams %R	-35.72	-75.02
MACD гистограмма	0.51	-0.20
Momentum (10)	11.62	-4.57
Тренд
ADX	20.03	9.19
Цена vs EMA 9	+0.83%	-0.49%
Цена vs EMA 20	+3.25%	-0.56%
Цена vs SMA 50	+8.66%	+0.45%
Цена vs SMA 200	-17.42%	-11.47%
Объём
CMF	0.13	-0.03
Volume Ratio	99.56	60.53
Волатильность и статистика
Beta	0.47	1.05
ATR %	4.34%	3.29%
Sharpe (1г)	-1.71	-0.64
RS Rating	5.00	23.00
52w от хая	-48.47	-26.86
BB ширина	17.05	6.83

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PAYC — 2,05 млрд $, UBER — 52,02 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: PAYC — 453,40 млн $, UBER — 10,05 млрд $. UBER генерирует больше чистой прибыли. FCF: PAYC генерирует 408 млн $, UBER — 9,76 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	PAYC	UBER
Выручка	2,05 млрд $	52,02 млрд $
Чистая прибыль	453,40 млн $	10,05 млрд $
EPS (TTM)	$8.13	$4.82
Операц. Cash Flow	678,90 млн $	10,10 млрд $
Free Cash Flow	408 млн $	9,76 млрд $

Дивиденды

PAYC выплачивает дивиденды с доходностью 1.09% годовых, тогда как UBER дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. PAYC выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как UBER не имеет дивидендной истории.

Показатель	PAYC	UBER
Див. доходность	1.09%	—
Годовые дивиденды	$0.75	—
Коэфф. выплат	17.33%	—
Лет выплат	4.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PAYC приходится на июле (+6.65%), а UBER — на январе (+5.43%). Слабые месяцы: для PAYC — сентябрь (-3.42%), для UBER — март (-3.69%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, июнь, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PAYC: +24.43% против +14.35%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PAYC

+0.1

+1.6

+0.0

+4.5

+0.4

+3.0

+6.7

+5.0

-3.4

+3.7

+4.0

-0.9

UBER

+5.4

+1.8

-3.7

+0.3

+1.3

+3.5

-1.3

+3.2

+2.2

-2.5

+5.0

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Paycom Software, Inc. или Uber Technologies, Inc.?

По P/E Paycom Software, Inc. оценена ниже: 15.01 против 17.93. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — PAYC или UBER?

ROE PAYC — 31.03%, UBER — 33.32%. UBER демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Paycom Software, Inc. и Uber Technologies, Inc.?

Paycom Software, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.09%. Uber Technologies, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Paycom Software, Inc. или Uber Technologies, Inc.?

По объёму выручки: PAYC — 2,05 млрд $, UBER — 52,02 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — PAYC или UBER?

Чистая маржа PAYC — 22.44%, UBER — 15.91%. PAYC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — PAYC или UBER?

Технический скоринг: PAYC — 73/100, UBER — 31/100. PAYC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PAYC или UBER?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик PAYC выигрывает 23, UBER — 16. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией