ETPINVEST
ВойтиРегистрация
Инструменты
Рынки
Акции
Облигации
Криптовалюты
Калькуляторы

Сравнение PAYC vs QLYS

Тикер 1
Тикер 2
PAYC20
21QLYS
Сравнение Paycom Software, Inc. (PAYC) и Qualys, Inc. (QLYS) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Программное обеспечение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации PAYC крупнее в 1,6× (10,22 млрд $ vs 6,53 млрд $). По мультипликатору P/E PAYC оценён рынком дешевле: 24,05 против 31,96 у QLYS. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует PAYC (40,43% vs 37,17%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа QLYS — 29,34%, у PAYC — 22,78%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. PAYC выплачивает дивиденды с доходностью 0,66% годовых, тогда как QLYS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу QLYS: скоринг 66/100 vs 56/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итог: 20:21 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.
PAYC
Paycom Software, Inc.
PAYCNYSE
$226,76+$3,91 (+1,75%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 10,22 млрд $
ETP Rank6.0
Стоимость
8.4
Качество
7.5
Рост
4.2
Техника
4.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
4.5
Сезонность
3.0
QLYS
Qualys, Inc.
QLYSNASDAQ
$185,37+$12,46 (+7,21%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 6,53 млрд $
ETP Rank6.6
Стоимость
7.3
Качество
8.9
Рост
7.6
Техника
7.0
Дивиденды
—
Прогнозы
5.0
Сезонность
5.0

Динамика цен

PAYCQLYS

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PAYC с P/E 24,05 (у QLYS — 31,96). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу PAYC: 4,77 vs 9,27 у QLYS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B QLYS — 11,64, у PAYC — 18,17. EV/EBITDA PAYC — 12,25, у QLYS — 23,35. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PAYC — 40,43%, у QLYS — 37,17%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. QLYS удерживает чистую маржу на уровне 29,34%, опережая PAYC (22,78%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PAYC — 1,72, у QLYS — 0,09. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

PAYCQLYS
ПоказательPAYCQLYSЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E24,0531,96
P/B18,1711,64
P/S4,779,27
PEG0,892,19
EV/EBITDA12,2523,35
Рентабельность
ROE40,43%37,17%
ROA9,37%19,23%
Валовая маржа80,11%83,45%
Операц. маржа30,30%34,61%
Чистая маржа22,78%29,34%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1,720,09
Текущая ликв.1,071,38
Быстрая ликв.1,071,38
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,66%0,00%
Коэфф. выплат19,50%0,00%
EPS$10,65$5,85
Балансовая стоим.$12,48$15,93

Технический анализ

По техническому скорингу QLYS сильнее: 66/100 против 56/100 у PAYC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у PAYC составляет 59,4 (нейтральная зона), у QLYS — 58,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. PAYC и QLYS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+17,8% и +11,1% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: PAYC — 40,4 (выраженный тренд), QLYS — 22,9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. PAYC менее волатилен — бета 0,19 против 0,33 у QLYS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) QLYS составляет 5,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PAYCQLYS
Общая оценка
56
66
Осцилляторы
45
50
Тренд
61
81
Объём
53
47
Волатильность
55
50
ИндикаторPAYCQLYSЛидер
Осцилляторы
RSI (14)59,3657,97
Stochastic %K41,8486,57
CCI (20)-20,1040,02
MFI56,6343,31
Williams %R-58,16-13,43
MACD гистограмма-3,98-1,58
Momentum (10)-12,34-0,77
Тренд
ADX40,3822,89
Цена vs EMA 9+0,99%+7,70%
Цена vs EMA 20+2,27%+7,01%
Цена vs SMA 50+17,75%+11,05%
Цена vs SMA 200+49,25%+47,65%
Объём
CMF-0,030,06
Volume Ratio173,37184,19
Волатильность и статистика
Beta0,190,33
ATR %3,57%5,64%
Sharpe (1г)0,150,79
RS Rating38,0076,00
52w от хая-7,44-8,02
BB ширина14,4421,41

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PAYC — 2,05 млрд $, QLYS — 669,13 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу QLYS: +10,10% г/г vs +8,90%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: PAYC — 453,40 млн $, QLYS — 198,32 млн $. PAYC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PAYC — 408 млн $, QLYS — 304,41 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательPAYCQLYSЛидер
Выручка2,05 млрд $669,13 млн $
Рост выручки (г/г)+8.90%+10.10%
Чистая прибыль453,40 млн $198,32 млн $
Рост прибыли (г/г)-9.70%+14.20%
EPS (TTM)$8,13$5,49
Операц. Cash Flow678,90 млн $309,40 млн $
Free Cash Flow408 млн $304,41 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: PAYC обеспечивает 0,66% годовой доходности, QLYS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. PAYC выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как QLYS не имеет дивидендной истории.

ПоказательPAYCQLYSЛидер
Див. доходность0,66%—
Годовые дивиденды$1,13—
Коэфф. выплат19,50%—
Лет выплат40
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PAYC приходится на августе (+8,30%), а QLYS — на августе (+6,62%). Наименее удачные месяцы: PAYC — сентябрь (-3,42%), QLYS — февраль (-8,07%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PAYC: +28,02% против +19,84%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
PAYC
+0,1
+1,6
+0,0
+4,5
+0,9
+1,3
+8,1
+8,3
-3,4
+3,7
+4,0
-0,9
QLYS
+2,6
-8,1
+1,9
+2,2
+5,8
+2,1
+2,3
+6,6
-0,9
-1,7
+6,3
+0,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Paycom Software, Inc. или Qualys, Inc.?
По P/E Paycom Software, Inc. оценена ниже: 24,05 против 31,96. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — PAYC или QLYS?
Рентабельность собственного капитала (ROE): PAYC — 40,43%, QLYS — 37,17%. Преимущество у PAYC.
Какие дивиденды у Paycom Software, Inc. и Qualys, Inc.?
Paycom Software, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0,66%. Qualys, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Paycom Software, Inc. или Qualys, Inc.?
Выручка PAYC за TTM — 2,05 млрд $, QLYS — 669,13 млн $. PAYC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — PAYC или QLYS?
Чистая маржа PAYC — 22,78%, QLYS — 29,34%. QLYS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — PAYC или QLYS?
Технический скоринг: PAYC — 56/100, QLYS — 66/100. QLYS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — PAYC или QLYS?
Однозначного ответа нет. Счёт 20:21 в пользу QLYS по 45 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 16.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией