Сравнение PATH vs UBER

Тикер 1

Тикер 2

PATH19

20UBER

Инвесторы часто выбирают между PATH и UBER — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации UBER крупнее в 26.3× (149,84 млрд $ vs 5,69 млрд $). Стоимостная оценка в пользу UBER — P/E 17.93 vs 20.45 у PATH. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Рентабельность капитала UBER составляет 33.32%, что превышает показатель PATH (15.32%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PATH впереди: 17.53% против 15.91% у UBER. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу PATH сильнее: 51/100 против 31/100 у UBER. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 19:20 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между PATH и UBER зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

UiPath Inc.

PATHNYSE

10,57 $-0,20 $ (-1,86%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,69 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

8.0

Качество

6.2

Рост

7.6

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Uber Technologies, Inc.

UBERNYSE

73,61 $-0,99 $ (-1,33%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 149,84 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

9.2

Качество

7.2

Рост

7.5

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

PATHUBER

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E UBER оценён рынком дешевле: 17.93 против 20.45 у PATH (разница составляет 12.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) UBER дешевле: 2.83 против 3.60. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) PATH дешевле: 2.77 против 6.19. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA UBER оценён ниже: 26.53 vs 66.75. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. UBER демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33.32% против 15.32% у PATH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PATH — 17.53%, UBER — 15.91%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: PATH — 0.03, UBER — 0.64. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

PATHUBER

Показатель	PATH	UBER
Мультипликаторы оценки
P/E	20.45	17.93
P/B	2.77	6.19
P/S	3.60	2.83
PEG	0.01	-0.60
EV/EBITDA	66.75	26.53
Рентабельность
ROE	15.32%	33.32%
ROA	8.88%	14.26%
Валовая маржа	83.25%	41.03%
Операц. маржа	3.52%	11.66%
Чистая маржа	17.53%	15.91%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.03	0.64
Текущая ликв.	2.48	1.07
Быстрая ликв.	2.48	1.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.53	$4.16
Балансовая стоим.	$3.89	$12.58

Технический анализ

PATH набирает 51 из 100 по техническому скорингу, UBER — 31 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): PATH — 53.4 (нейтральная зона), UBER — 48.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. UBER торгуется выше SMA 50 (0.5%), тогда как PATH ниже этой средней (-0.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: PATH — 11.9 (нет тренда), UBER — 9.2 (нет тренда). По бете UBER стабильнее (1.05 vs 1.19). Дневная волатильность (ATR%) PATH составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PATHUBER

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PATH	UBER
Осцилляторы
RSI (14)	53.36	48.75
Stochastic %K	74.76	24.98
CCI (20)	33.27	-85.03
MFI	51.89	39.21
Williams %R	-25.24	-75.02
MACD гистограмма	0.06	-0.20
Momentum (10)	0.27	-4.57
Тренд
ADX	11.89	9.19
Цена vs EMA 9	+3.30%	-0.49%
Цена vs EMA 20	+3.06%	-0.56%
Цена vs SMA 50	-0.24%	+0.45%
Цена vs SMA 200	-17.06%	-11.47%
Объём
CMF	0.04	-0.03
Volume Ratio	113.76	60.53
Волатильность и статистика
Beta	1.19	1.05
ATR %	5.90%	3.29%
Sharpe (1г)	-0.01	-0.64
RS Rating	27.00	23.00
52w от хая	-45.72	-26.86
BB ширина	14.15	6.83

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): PATH — 1,61 млрд $, UBER — 52,02 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: PATH — 282,33 млн $, UBER — 10,05 млрд $. UBER генерирует больше чистой прибыли. FCF: PATH генерирует 352,16 млн $, UBER — 9,76 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	PATH	UBER
Выручка	1,61 млрд $	52,02 млрд $
Чистая прибыль	282,33 млн $	10,05 млрд $
EPS (TTM)	$0.52	$4.82
Операц. Cash Flow	371,21 млн $	10,10 млрд $
Free Cash Flow	352,16 млн $	9,76 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	PATH	UBER
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для PATH — ноябре (+4.05%), для UBER — январе (+5.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для PATH — февраль (-8.97%), для UBER — март (-3.69%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июль, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PATH

-1.2

-9.0

-5.7

-6.9

+1.3

-1.3

-3.0

-1.7

-1.0

+1.5

+4.0

-0.1

UBER

+5.4

+1.8

-3.7

+0.3

+1.3

+3.5

-1.3

+3.2

+2.2

-2.5

+5.0

-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — UiPath Inc. или Uber Technologies, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Uber Technologies, Inc.: P/E 17.93 против 20.45. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — PATH или UBER?

ROE PATH — 15.32%, UBER — 33.32%. UBER демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у UiPath Inc. и Uber Technologies, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — UiPath Inc. или Uber Technologies, Inc.?

По объёму выручки: PATH — 1,61 млрд $, UBER — 52,02 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — PATH или UBER?

Чистая маржа PATH — 17.53%, UBER — 15.91%. PATH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — PATH или UBER?

Технический скоринг: PATH — 51/100, UBER — 31/100. PATH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PATH или UBER?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик PATH выигрывает 19, UBER — 20. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией