ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение PATH vs PAYC

Тикер 1
Тикер 2
PATH13
25PAYC
Сравнение UiPath Inc. (PATH) и Paycom Software, Inc. (PAYC) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Программное обеспечение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. PAYC торгуется с P/E 15.01, тогда как PATH — с P/E 20.45. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует PAYC (31.03% vs 15.32%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PAYC — 22.44%, у PATH — 17.53%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная политика различается кардинально: PAYC обеспечивает 1.09% годовой доходности, PATH реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Техническая картина в пользу PAYC: скоринг 73/100 vs 51/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итоговый счёт 25:13 в пользу PAYC. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
PATH
UiPath Inc.
PATHNYSE
10,57 $-0,20 $ (-1,86%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 5,69 млрд $
ETP Rank6.2
Стоимость
8.0
Качество
6.2
Рост
7.6
Техника
5.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.0
Сезонность
7.0
PAYC
Paycom Software, Inc.
PAYCNYSE
134,35 $-3,63 $ (-2,63%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 7,33 млрд $
ETP Rank7.0
Стоимость
9.5
Качество
7.3
Рост
4.2
Техника
7.0
Дивиденды
7.2
Прогнозы
5.5
Сезонность
5.0

Динамика цен

PATHPAYC

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу PAYC — P/E 15.01 vs 20.45 у PATH. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Балансовая оценка: P/B PATH — 2.77, у PAYC — 8.69. EV/EBITDA PAYC — 9.81, у PATH — 66.75. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PAYC — 31.03%, у PATH — 15.32%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. PAYC удерживает чистую маржу на уровне 22.44%, опережая PATH (17.53%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PATH — 0.03, у PAYC — 0.94. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

PATHPAYC
ПоказательPATHPAYCЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E20.4515.01
P/B2.778.69
P/S3.603.60
PEG0.010.64
EV/EBITDA66.759.81
Рентабельность
ROE15.32%31.03%
ROA8.88%9.74%
Валовая маржа83.25%79.74%
Операц. маржа3.52%28.30%
Чистая маржа17.53%22.44%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0.030.94
Текущая ликв.2.481.02
Быстрая ликв.2.481.02
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0.00%1.09%
Коэфф. выплат0.00%17.33%
EPS$0.53$9.19
Балансовая стоим.$3.89$15.89

Технический анализ

По техническому скорингу PAYC сильнее: 73/100 против 51/100 у PATH. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у PATH составляет 53.4 (нейтральная зона), у PAYC — 58.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: PAYC выше на 8.7%, PATH — ниже на -0.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: PATH — 11.9 (нет тренда), PAYC — 20.0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. PAYC менее волатилен — бета 0.47 против 1.19 у PATH. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PATH составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PATHPAYC
Общая оценка
51
73
Осцилляторы
55
64
Тренд
47
60
Объём
44
63
Волатильность
58
58
ИндикаторPATHPAYCЛидер
Осцилляторы
RSI (14)53.3658.12
Stochastic %K74.7664.28
CCI (20)33.2763.93
MFI51.8959.38
Williams %R-25.24-35.72
MACD гистограмма0.060.51
Momentum (10)0.2711.62
Тренд
ADX11.8920.03
Цена vs EMA 9+3.30%+0.83%
Цена vs EMA 20+3.06%+3.25%
Цена vs SMA 50-0.24%+8.66%
Цена vs SMA 200-17.06%-17.42%
Объём
CMF0.040.13
Volume Ratio113.7699.56
Волатильность и статистика
Beta1.190.47
ATR %5.90%4.34%
Sharpe (1г)-0.01-1.71
RS Rating27.005.00
52w от хая-45.72-48.47
BB ширина14.1517.05

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PATH — 1,61 млрд $, PAYC — 2,05 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: PATH — 282,33 млн $, PAYC — 453,40 млн $. PAYC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PATH — 352,16 млн $, PAYC — 408 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательPATHPAYCЛидер
Выручка1,61 млрд $2,05 млрд $
Чистая прибыль282,33 млн $453,40 млн $
EPS (TTM)$0.52$8.13
Операц. Cash Flow371,21 млн $678,90 млн $
Free Cash Flow352,16 млн $408 млн $

Дивиденды

PAYC выплачивает дивиденды с доходностью 1.09% годовых, тогда как PATH дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. PAYC выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как PATH не имеет дивидендной истории.

ПоказательPATHPAYCЛидер
Див. доходность—1.09%
Годовые дивиденды—$0.75
Коэфф. выплат—17.33%
Лет выплат0.00%4.00%
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PATH приходится на ноябре (+4.05%), а PAYC — на июле (+6.65%). Наименее удачные месяцы: PATH — февраль (-8.97%), PAYC — сентябрь (-3.42%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
PATH
-1.2
-9.0
-5.7
-6.9
+1.3
-1.3
-3.0
-1.7
-1.0
+1.5
+4.0
-0.1
PAYC
+0.1
+1.6
+0.0
+4.5
+0.4
+3.0
+6.7
+5.0
-3.4
+3.7
+4.0
-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — UiPath Inc. или Paycom Software, Inc.?
По P/E Paycom Software, Inc. оценена ниже: 15.01 против 20.45. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — PATH или PAYC?
Рентабельность собственного капитала (ROE): PATH — 15.32%, PAYC — 31.03%. Преимущество у PAYC.
Какие дивиденды у UiPath Inc. и Paycom Software, Inc.?
Paycom Software, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.09%. UiPath Inc. дивиденды не платит.
Какая компания крупнее по выручке — UiPath Inc. или Paycom Software, Inc.?
Выручка PATH за TTM — 1,61 млрд $, PAYC — 2,05 млрд $. PAYC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — PATH или PAYC?
Чистая маржа PATH — 17.53%, PAYC — 22.44%. PAYC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — PATH или PAYC?
Технический скоринг: PATH — 51/100, PAYC — 73/100. PAYC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — PATH или PAYC?
Однозначного ответа нет. Счёт 13:25 в пользу PAYC по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией