Сравнение PANW vs XYZ

Тикер 1

Тикер 2

PANW25

13XYZ

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: Palo Alto Networks, Inc. (PANW) и Block, Inc. (XYZ). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации PANW крупнее в 4.2× (172,37 млрд $ vs 40,85 млрд $). По мультипликатору P/E XYZ оценён рынком дешевле: 52.58 против 133.73 у PANW (разница составляет 60.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала PANW составляет 15.49%, что превышает показатель XYZ (3.64%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PANW впереди: 12.96% против 3.29% у XYZ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Техническая картина в пользу PANW: скоринг 69/100 vs 44/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итоговый счёт 25:13 в пользу PANW. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Palo Alto Networks, Inc.

PANWNASDAQ

252,92 $+6,26 $ (+2,54%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 172,37 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

2.4

Качество

5.7

Рост

6.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Block, Inc.

XYZNYSE

68,64 $-2,25 $ (-3,17%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 40,85 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

8.7

Качество

5.3

Рост

5.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

PANWXYZ

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует XYZ с P/E 52.58 (у PANW — 133.73). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу XYZ: 1.72 vs 16.99 у PANW. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) XYZ дешевле: 1.95 против 18.25. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA XYZ оценён ниже: 15.48 vs 74.63. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. PANW демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.49% против 3.64% у XYZ. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PANW — 12.96%, XYZ — 3.29%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: PANW — 0.04, XYZ — 0.37. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

PANWXYZ

Показатель	PANW	XYZ
Мультипликаторы оценки
P/E	133.73	52.58
P/B	18.25	1.95
P/S	16.99	1.72
PEG	-126.38	-0.76
EV/EBITDA	74.63	15.48
Рентабельность
ROE	15.49%	3.64%
ROA	5.13%	2.01%
Валовая маржа	73.50%	44.99%
Операц. маржа	14.40%	4.24%
Чистая маржа	12.96%	3.29%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	0.37
Текущая ликв.	1.04	1.99
Быстрая ликв.	1.04	1.97
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.84	$1.35
Балансовая стоим.	$13.52	$36.28

Технический анализ

По техническому скорингу PANW сильнее: 69/100 против 44/100 у XYZ. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у PANW составляет 80.2 (зона перекупленности), у XYZ — 53.5 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Обе акции торгуются выше SMA 50: PANW на 36.8%, XYZ на 7.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: PANW — 38.0 (выраженный тренд), XYZ — 17.5 (нет тренда). PANW имеет чётко выраженный тренд, в отличие от XYZ. PANW менее волатилен — бета 0.97 против 2.05 у XYZ. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PANW составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

PANWXYZ

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	PANW	XYZ
Осцилляторы
RSI (14)	80.19	53.53
Stochastic %K	95.40	33.01
CCI (20)	119.03	-62.47
MFI	81.67	37.56
Williams %R	-4.60	-66.99
MACD гистограмма	4.67	-0.54
Momentum (10)	62.98	0.06
Тренд
ADX	37.95	17.51
Цена vs EMA 9	+6.94%	+0.17%
Цена vs EMA 20	+16.62%	+0.85%
Цена vs SMA 50	+36.75%	+7.45%
Цена vs SMA 200	+31.86%	+3.65%
Объём
CMF	0.48	-0.11
Volume Ratio	117.54	124.13
Волатильность и статистика
Beta	0.97	2.05
ATR %	4.02%	3.85%
Sharpe (1г)	0.74	0.55
RS Rating	65.00	67.00
52w от хая	-1.34	-14.07
BB ширина	51.70	7.46

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): PANW — 9,22 млрд $, XYZ — 24,19 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: PANW — 1,13 млрд $, XYZ — 1,30 млрд $. XYZ генерирует больше чистой прибыли. FCF: PANW генерирует 3,47 млрд $, XYZ — 2,42 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	PANW	XYZ
Выручка	9,22 млрд $	24,19 млрд $
Чистая прибыль	1,13 млрд $	1,30 млрд $
EPS (TTM)	$1.71	$2.13
Операц. Cash Flow	3,72 млрд $	2,58 млрд $
Free Cash Flow	3,47 млрд $	2,42 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	PANW	XYZ
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность PANW приходится на августе (+5.64%), а XYZ — на ноябре (+12.58%). Слабые месяцы: для PANW — март (-0.56%), для XYZ — сентябрь (-3.94%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у XYZ: +33.06% против +23.75%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

PANW

+4.9

+1.1

-0.6

+3.5

+1.9

+2.5

+1.1

+5.6

+0.1

+0.3

+3.2

+0.0

XYZ

+3.2

+4.8

-1.0

+2.7

+0.1

+4.9

+10.1

+2.2

-3.9

+1.0

+12.6

-3.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Palo Alto Networks, Inc. или Block, Inc.?

По P/E Block, Inc. оценена ниже: 52.58 против 133.73. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — PANW или XYZ?

ROE PANW — 15.49%, XYZ — 3.64%. PANW демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Palo Alto Networks, Inc. и Block, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Palo Alto Networks, Inc. или Block, Inc.?

По объёму выручки: PANW — 9,22 млрд $, XYZ — 24,19 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — PANW или XYZ?

Чистая маржа PANW — 12.96%, XYZ — 3.29%. PANW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — PANW или XYZ?

Технический скоринг: PANW — 69/100, XYZ — 44/100. PANW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — PANW или XYZ?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик PANW выигрывает 25, XYZ — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией