Сравнение ORCL vs QTWO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу ORCL — P/E 24,74 vs 42,44 у QTWO. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) QTWO дешевле: 4,63 против 6,28. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) QTWO дешевле: 6,09 против 9,95. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ORCL оценён ниже: 17,08 vs 26,60. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ORCL демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 50,59% против 14,49% у QTWO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ORCL — 25,37%, QTWO — 10,87%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. ORCL несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3,67, тогда как QTWO практически без долга (D/E 0,06). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности QTWO ниже 1 (0,94), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ORCL | QTWO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 24,74 | 42,44 | |
| P/B | 9,95 | 6,09 | |
| P/S | 6,28 | 4,63 | |
| PEG | 0,75 | 0,02 | |
| EV/EBITDA | 17,08 | 26,60 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 50,59% | 14,49% | |
| ROA | 6,53% | 9,50% | |
| Валовая маржа | 65,81% | 56,99% | |
| Операц. маржа | 30,85% | 10,26% | |
| Чистая маржа | 25,37% | 10,87% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,67 | 0,06 | |
| Текущая ликв. | 1,12 | 0,94 | |
| Быстрая ликв. | 1,12 | 0,94 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,36% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 33,87% | 0,00% | |
| EPS | $5,94 | $1,47 | |
| Балансовая стоим. | $14,96 | $10,31 | |
Технический анализ
QTWO набирает 65 из 100 по техническому скорингу, ORCL — 51 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ORCL — 56,6 (нейтральная зона), QTWO — 69,5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. QTWO торгуется выше SMA 50 (22,6%), тогда как ORCL ниже этой средней (-8,3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. QTWO выше SMA 200 (+10,2%), ORCL — ниже (-18,3%). Долгосрочный тренд в пользу QTWO. Сила тренда по ADX: ORCL — 29,8 (выраженный тренд), QTWO — 34,2 (выраженный тренд). По бете QTWO стабильнее (0,38 vs 1,96). Дневная волатильность (ATR%) ORCL составляет 5,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ORCL | QTWO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56,56 | 69,52 | |
| Stochastic %K | 95,09 | 83,51 | |
| CCI (20) | 140,57 | 104,56 | |
| MFI | 61,30 | 74,89 | |
| Williams %R | -4,91 | -16,49 | |
| MACD гистограмма | 4,85 | 0,42 | |
| Momentum (10) | 32,03 | 8,20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 29,76 | 34,20 | |
| Цена vs EMA 9 | +6,32% | +2,31% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,47% | +7,84% | |
| Цена vs SMA 50 | -8,33% | +22,61% | |
| Цена vs SMA 200 | -18,32% | +10,15% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,13 | -0,06 | |
| Volume Ratio | 49,25 | 51,07 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,96 | 0,38 | |
| ATR % | 5,16% | 4,35% | |
| Sharpe (1г) | -0,59 | -0,27 | |
| RS Rating | 4,00 | 20,00 | |
| 52w от хая | -57,50 | -26,27 | |
| BB ширина | 30,14 | 28,59 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ORCL — 67,36 млрд $, QTWO — 794,81 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ORCL растёт быстрее по выручке: +17,40% год к году против +14,10% у QTWO. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ORCL — 17,09 млрд $, QTWO — 52,01 млн $. ORCL генерирует больше чистой прибыли. FCF: ORCL генерирует -23,69 млрд $, QTWO — 194,65 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ORCL | QTWO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 67,36 млрд $ | 794,81 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +17.40% | +14.10% | |
| Чистая прибыль | 17,09 млрд $ | 52,01 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +37.30% | — | — |
| EPS (TTM) | $5,94 | $0,84 | |
| Операц. Cash Flow | 31,98 млрд $ | 201,46 млн $ | |
| Free Cash Flow | -23,69 млрд $ | 194,65 млн $ |
Дивиденды
ORCL выплачивает дивиденды с доходностью 1,36% годовых, тогда как QTWO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ORCL выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как QTWO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ORCL | QTWO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,36% | — | |
| Годовые дивиденды | $1,50 | — | |
| Коэфф. выплат | 33,87% | — | |
| Лет выплат | 13 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 4,56% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ORCL — мае (+5,12%), для QTWO — ноябре (+10,07%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ORCL — декабрь (-3,58%), для QTWO — март (-4,99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, август. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у QTWO: +16,22% против +12,37%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Oracle Corporation или Q2 Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — ORCL или QTWO?
Какие дивиденды у Oracle Corporation и Q2 Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Oracle Corporation или Q2 Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — ORCL или QTWO?
Какая акция лучше по технике — ORCL или QTWO?
Что лучше купить — ORCL или QTWO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией