Сравнение OLED vs TER
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, OLED выглядит привлекательнее: 19.99 против 63.06. Премия к оценке TER может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) OLED дешевле: 6.76 против 14.23. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) OLED дешевле: 2.50 против 17.13. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA OLED оценён ниже: 15.06 vs 48.63. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала TER составляет 29.72%, что превышает показатель OLED (12.33%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности OLED впереди: 34.08% против 22.55% у TER. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: OLED — 0.01, TER — 0.03. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | OLED | TER | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 19.99 | 63.06 | |
| P/B | 2.50 | 17.13 | |
| P/S | 6.76 | 14.23 | |
| PEG | -2.92 | 1.22 | |
| EV/EBITDA | 15.06 | 48.63 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12.33% | 29.72% | |
| ROA | 11.27% | 19.26% | |
| Валовая маржа | 72.57% | 58.79% | |
| Операц. маржа | 35.70% | 26.92% | |
| Чистая маржа | 34.08% | 22.55% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.01 | 0.03 | |
| Текущая ликв. | 9.54 | 2.15 | |
| Быстрая ликв. | 7.00 | 1.79 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.04% | 0.14% | |
| Коэфф. выплат | 41.02% | 9.05% | |
| EPS | $4.54 | $5.46 | |
| Балансовая стоим. | $36.19 | $20.10 | |
Технический анализ
TER набирает 62 из 100 по техническому скорингу, OLED — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): OLED — 44.9 (нейтральная зона), TER — 51.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. TER торгуется выше SMA 50 (3.8%), тогда как OLED ниже этой средней (-2.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. TER выше SMA 200 (+55.6%), OLED — ниже (-23.7%). Долгосрочный тренд в пользу TER. Сила тренда по ADX: OLED — 14.6 (нет тренда), TER — 16.7 (нет тренда). По бете OLED стабильнее (1.28 vs 2.79). Дневная волатильность (ATR%) TER составляет 6.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | OLED | TER | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.88 | 51.05 | |
| Stochastic %K | 23.61 | 59.83 | |
| CCI (20) | -84.29 | -11.73 | |
| MFI | 62.79 | 52.27 | |
| Williams %R | -76.39 | -40.17 | |
| MACD гистограмма | -0.29 | -3.44 | |
| Momentum (10) | -3.32 | -0.67 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.62 | 16.73 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.60% | +2.27% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.06% | +0.88% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.80% | +3.82% | |
| Цена vs SMA 200 | -23.67% | +55.62% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | 0.02 | |
| Volume Ratio | 53.33 | 86.78 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.28 | 2.79 | |
| ATR % | 4.56% | 6.05% | |
| Sharpe (1г) | -1.31 | 2.57 | |
| RS Rating | 8.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -43.89 | -16.27 | |
| BB ширина | 14.50 | 29.07 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): OLED — 650,61 млн $, TER — 3,19 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: OLED — 242,07 млн $, TER — 554,05 млн $. TER генерирует больше чистой прибыли. FCF: OLED генерирует 154,36 млн $, TER — 450,41 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | OLED | TER | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 650,61 млн $ | 3,19 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 242,07 млн $ | 554,05 млн $ | |
| EPS (TTM) | $5.09 | $3.49 | |
| Операц. Cash Flow | 210,83 млн $ | 674,41 млн $ | |
| Free Cash Flow | 154,36 млн $ | 450,41 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность OLED — 2.04%, TER — 0.14%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. OLED платит дивиденды 10 лет подряд, TER — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): OLED — 41.02%, TER — 9.05%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | OLED | TER | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.04% | 0.14% | |
| Годовые дивиденды | $1.00 | $0.26 | |
| Коэфф. выплат | 41.02% | 9.05% | |
| Лет выплат | 10.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 4.56% | -8.25% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для OLED — июле (+7.91%), для TER — июле (+7.50%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для OLED — сентябрь (-3.70%), для TER — март (-1.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, апрель, август, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у TER: +33.22% против +13.72%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Universal Display Corporation или Teradyne, Inc.?
У кого выше рентабельность — OLED или TER?
Какие дивиденды у Universal Display Corporation и Teradyne, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Universal Display Corporation или Teradyne, Inc.?
У кого выше маржинальность — OLED или TER?
Какая акция лучше по технике — OLED или TER?
Что лучше купить — OLED или TER?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией