Сравнение OKTA vs PEGA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E PEGA оценён рынком дешевле: 17,63 против 110,68 у OKTA. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) PEGA дешевле: 3,17 против 8,59. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B OKTA — 3,96, у PEGA — 9,99. EV/EBITDA PEGA — 27,39, у OKTA — 70,53. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PEGA — 48,90%, у OKTA — 3,59%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PEGA удерживает чистую маржу на уровне 18,66%, опережая OKTA (8,24%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у OKTA — 0,06, у PEGA — 0,13. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | OKTA | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 110,68 | 17,63 | |
| P/B | 3,96 | 9,99 | |
| P/S | 8,59 | 3,17 | |
| PEG | 1,28 | 0,37 | |
| EV/EBITDA | 70,53 | 27,39 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3,59% | 48,90% | |
| ROA | 2,64% | 23,41% | |
| Валовая маржа | 77,44% | 75,57% | |
| Операц. маржа | 5,67% | 9,94% | |
| Чистая маржа | 8,24% | 18,66% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,06 | 0,13 | |
| Текущая ликв. | 1,39 | 1,06 | |
| Быстрая ликв. | 1,39 | 1,06 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,36% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 6,32% | |
| EPS | $1,40 | $1,94 | |
| Балансовая стоим. | $39,17 | $3,35 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 67/100 и 70/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): OKTA — 64,8 (нейтральная зона), PEGA — 58,7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. OKTA и PEGA находятся выше 50-дневной скользящей средней (+14,6% и +6,8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. OKTA выше SMA 200 (+60,3%), PEGA — ниже (-23,3%). Долгосрочный тренд в пользу OKTA. ADX: OKTA — 20,1 (слабый тренд), PEGA — 12,3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PEGA стабильнее (0,81 vs 1,18). Дневная волатильность (ATR%) PEGA составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | OKTA | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64,83 | 58,70 | |
| Stochastic %K | 96,46 | 95,85 | |
| CCI (20) | 120,12 | 89,37 | |
| MFI | 71,13 | 81,65 | |
| Williams %R | -3,54 | -4,15 | |
| MACD гистограмма | 0,33 | 0,38 | |
| Momentum (10) | 14,53 | 3,46 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20,15 | 12,25 | |
| Цена vs EMA 9 | +4,53% | +4,23% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,08% | +6,41% | |
| Цена vs SMA 50 | +14,56% | +6,77% | |
| Цена vs SMA 200 | +60,25% | -23,28% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,07 | 0,21 | |
| Volume Ratio | 98,28 | 63,29 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,18 | 0,81 | |
| ATR % | 4,44% | 4,80% | |
| Sharpe (1г) | 1,07 | -0,72 | |
| RS Rating | 79,00 | 7,00 | |
| 52w от хая | -1,31 | -50,82 | |
| BB ширина | 15,68 | 28,53 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): OKTA — 2,92 млрд $, PEGA — 1,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. PEGA растёт быстрее по выручке: +16,60% год к году против +11,80% у OKTA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: OKTA — 235 млн $, PEGA — 393,44 млн $. PEGA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): OKTA — 905 млн $, PEGA — 490,72 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | OKTA | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,92 млрд $ | 1,75 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.80% | +16.60% | |
| Чистая прибыль | 235 млн $ | 393,44 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +739.30% | +296.70% | |
| EPS (TTM) | $1,34 | $2,30 | |
| Операц. Cash Flow | 914 млн $ | 505,23 млн $ | |
| Free Cash Flow | 905 млн $ | 490,72 млн $ |
Дивиденды
PEGA выплачивает дивиденды с доходностью 0,36% годовых, тогда как OKTA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. PEGA выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как OKTA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | OKTA | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0,36% | |
| Годовые дивиденды | — | $0,09 | |
| Коэфф. выплат | — | 6,32% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -5,59% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для OKTA — мае (+11,02%), для PEGA — апреле (+5,43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: OKTA — сентябрь (-3,56%), PEGA — март (-4,72%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, февраль, апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у OKTA: +28,11% против +14,10%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Okta, Inc. или Pegasystems Inc.?
У кого выше рентабельность — OKTA или PEGA?
Какие дивиденды у Okta, Inc. и Pegasystems Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Okta, Inc. или Pegasystems Inc.?
У кого выше маржинальность — OKTA или PEGA?
Какая акция лучше по технике — OKTA или PEGA?
Что лучше купить — OKTA или PEGA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией