Сравнение OKE vs WMB

Тикер 1

Тикер 2

OKE21

18WMB

Обе компании работают в индустрии «Нефтегазовая дистрибуция»: ONEOK, Inc. (OKE) и The Williams Companies, Inc. (WMB). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации WMB крупнее в 1.6× (94,81 млрд $ vs 58,35 млрд $). OKE торгуется с P/E 16.45, тогда как WMB — с P/E 33.55. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала WMB составляет 22.37%, что превышает показатель OKE (15.92%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности WMB впереди: 23.82% против 10.04% у OKE. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По дивидендной доходности OKE впереди: 4.56% годовых против 2.60% у WMB. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. По технике ситуация паритетная: 83/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Итог: 21:18 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

ONEOK, Inc.

OKENYSE

92,62 $+0,47 $ (+0,51%)

Энергетика · Нефтегазовая дистрибуция

Капитализация: 58,35 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

6.3

Качество

4.7

Рост

8.3

Техника

7.0

Дивиденды

8.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

The Williams Companies, Inc.

WMBNYSE

77,52 $-0,36 $ (-0,46%)

Энергетика · Нефтегазовая дистрибуция

Капитализация: 94,81 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

3.2

Качество

4.6

Рост

8.1

Техника

10.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

OKEWMB

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу OKE — P/E 16.45 vs 33.55 у WMB. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу OKE: 1.65 vs 7.99 у WMB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) OKE дешевле: 2.60 против 7.33. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA OKE оценён ниже: 11.66 vs 17.57. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. WMB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22.37% против 15.92% у OKE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: WMB — 23.82%, OKE — 10.04%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: OKE — 1.51, WMB — 2.33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности OKE ниже 1 (0.71), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

OKEWMB

Показатель	OKE	WMB
Мультипликаторы оценки
P/E	16.45	33.55
P/B	2.60	7.33
P/S	1.65	7.99
PEG	1.72	1.54
EV/EBITDA	11.66	17.57
Рентабельность
ROE	15.92%	22.37%
ROA	5.18%	4.77%
Валовая маржа	23.95%	62.85%
Операц. маржа	20.26%	38.79%
Чистая маржа	10.04%	23.82%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.51	2.33
Текущая ликв.	0.71	0.83
Быстрая ликв.	0.56	0.76
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.56%	2.60%
Коэфф. выплат	73.99%	87.14%
EPS	$5.60	$2.32
Балансовая стоим.	$35.59	$12.40

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 83/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у OKE составляет 58.6 (нейтральная зона), у WMB — 62.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: OKE на 4.7%, WMB на 5.4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: OKE — 15.9 (нет тренда), WMB — 22.7 (слабый тренд). OKE менее волатилен — бета -0.10 против 0.07 у WMB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

OKEWMB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	OKE	WMB
Осцилляторы
RSI (14)	58.56	61.97
Stochastic %K	72.04	73.51
CCI (20)	90.43	127.64
MFI	55.91	55.92
Williams %R	-27.96	-26.49
MACD гистограмма	0.50	0.44
Momentum (10)	6.75	4.12
Тренд
ADX	15.87	22.67
Цена vs EMA 9	+1.07%	+0.83%
Цена vs EMA 20	+2.78%	+2.80%
Цена vs SMA 50	+4.66%	+5.36%
Цена vs SMA 200	+18.69%	+19.56%
Объём
CMF	0.26	0.17
Volume Ratio	74.52	89.76
Волатильность и статистика
Beta	-0.10	0.07
ATR %	2.62%	2.35%
Sharpe (1г)	0.42	1.16
RS Rating	56.00	74.00
52w от хая	-3.59	-3.19
BB ширина	12.03	12.31

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): OKE — 33,63 млрд $, WMB — 11,95 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: OKE — 3,40 млрд $, WMB — 2,62 млрд $. OKE генерирует больше чистой прибыли. FCF: OKE генерирует 2,45 млрд $, WMB — 1 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	OKE	WMB
Выручка	33,63 млрд $	11,95 млрд $
Чистая прибыль	3,40 млрд $	2,62 млрд $
EPS (TTM)	$5.43	$2.14
Операц. Cash Flow	5,60 млрд $	5,90 млрд $
Free Cash Flow	2,45 млрд $	1 млрд $

Дивиденды

OKE и WMB — дивидендные акции. Доходность: OKE — 4.56%, WMB — 2.60%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. OKE платит дивиденды 13 лет подряд, WMB — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): OKE — 73.99%, WMB — 87.14%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	OKE	WMB
Див. доходность	4.56%	2.60%
Годовые дивиденды	$2.14	$1.05
Коэфф. выплат	73.99%	87.14%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-10.56%	-8.53%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность OKE приходится на ноябре (+7.14%), а WMB — на апреле (+7.35%). Слабые месяцы: для OKE — март (-0.96%), для WMB — декабрь (-2.61%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у OKE: +24.29% против +13.39%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

OKE

+2.7

+1.9

-1.0

+5.4

+4.7

+0.5

-0.0

+1.2

+0.4

+1.8

+7.1

-0.5

WMB

+0.0

-1.7

-1.9

+7.3

+4.0

+0.0

+3.2

+1.6

-0.4

-0.0

+3.8

-2.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ONEOK, Inc. или The Williams Companies, Inc.?

По P/E ONEOK, Inc. оценена ниже: 16.45 против 33.55. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — OKE или WMB?

ROE OKE — 15.92%, WMB — 22.37%. WMB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ONEOK, Inc. и The Williams Companies, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность OKE — 4.56%, WMB — 2.60%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — ONEOK, Inc. или The Williams Companies, Inc.?

По объёму выручки: OKE — 33,63 млрд $, WMB — 11,95 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — OKE или WMB?

Чистая маржа OKE — 10.04%, WMB — 23.82%. WMB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — OKE или WMB?

Технический скоринг: OKE — 83/100, WMB — 80/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — OKE или WMB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик OKE выигрывает 21, WMB — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией