Сравнение OKE vs VNOM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VNOM имеет отрицательный P/E (-188.00), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — OKE прибылен с P/E 16.45. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу OKE: 1.65 vs 10.72 у VNOM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) VNOM дешевле: 1.69 против 2.60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA OKE оценён ниже: 11.66 vs 17.98. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VNOM работает в убыток — ROE -1.05%, тогда как OKE показывает рентабельность 15.92%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа VNOM (-2.88%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: OKE — 1.51, VNOM — 0.31. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности OKE ниже 1 (0.71), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | OKE | VNOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 16.45 | -188.00 | |
| P/B | 2.60 | 1.69 | |
| P/S | 1.65 | 10.72 | |
| PEG | 1.72 | 1.81 | |
| EV/EBITDA | 11.66 | 17.98 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.92% | -1.05% | |
| ROA | 5.18% | -0.38% | |
| Валовая маржа | 23.95% | 46.31% | |
| Операц. маржа | 20.26% | 43.05% | |
| Чистая маржа | 10.04% | -2.88% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.51 | 0.31 | |
| Текущая ликв. | 0.71 | 6.17 | |
| Быстрая ликв. | 0.56 | 6.17 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.56% | 3.75% | |
| Коэфф. выплат | 73.99% | -745.65% | |
| EPS | $5.60 | $-0.25 | |
| Балансовая стоим. | $35.59 | $57.17 | |
Технический анализ
По техническому скорингу OKE сильнее: 83/100 против 56/100 у VNOM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у OKE составляет 58.6 (нейтральная зона), у VNOM — 49.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: OKE на 4.7%, VNOM на 1.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: OKE — 15.9 (нет тренда), VNOM — 12.2 (нет тренда). OKE менее волатилен — бета -0.10 против 0.18 у VNOM. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | OKE | VNOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.56 | 49.22 | |
| Stochastic %K | 72.04 | 32.08 | |
| CCI (20) | 90.43 | -25.53 | |
| MFI | 55.91 | 39.63 | |
| Williams %R | -27.96 | -67.92 | |
| MACD гистограмма | 0.50 | -0.10 | |
| Momentum (10) | 6.75 | 0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.87 | 12.15 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.07% | -1.24% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.78% | -0.76% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.66% | +1.18% | |
| Цена vs SMA 200 | +18.69% | +15.89% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.26 | 0.09 | |
| Volume Ratio | 74.52 | 148.00 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.10 | 0.18 | |
| ATR % | 2.62% | 2.64% | |
| Sharpe (1г) | 0.42 | 0.46 | |
| RS Rating | 56.00 | 62.00 | |
| 52w от хая | -3.59 | -6.71 | |
| BB ширина | 12.03 | 8.60 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): OKE — 33,63 млрд $, VNOM — 1,35 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. VNOM убыточен (чистая прибыль -68 млн $), тогда как OKE генерирует прибыль (3,40 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: OKE генерирует 2,45 млрд $, VNOM — -1,37 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | OKE | VNOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 33,63 млрд $ | 1,35 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 3,40 млрд $ | -68 млн $ | |
| EPS (TTM) | $5.43 | $-0.48 | |
| Операц. Cash Flow | 5,60 млрд $ | 1,05 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,45 млрд $ | -1,37 млрд $ |
Дивиденды
OKE и VNOM — дивидендные акции. Доходность: OKE — 4.56%, VNOM — 3.75%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. OKE платит дивиденды 13 лет подряд, VNOM — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | OKE | VNOM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.56% | 3.75% | |
| Годовые дивиденды | $2.14 | $1.20 | |
| Коэфф. выплат | 73.99% | -745.65% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.56% | 1.76% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность OKE приходится на ноябре (+7.14%), а VNOM — на апреле (+6.17%). Слабые месяцы: для OKE — март (-0.96%), для VNOM — март (-5.76%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у OKE: +24.29% против +16.04%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ONEOK, Inc. или Viper Energy, Inc.?
У кого выше рентабельность — OKE или VNOM?
Какие дивиденды у ONEOK, Inc. и Viper Energy, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — ONEOK, Inc. или Viper Energy, Inc.?
Какая акция лучше по технике — OKE или VNOM?
Что лучше купить — OKE или VNOM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией