Сравнение OC vs VMC

Тикер 1

Тикер 2

OC20

21VMC

Owens Corning (OC) и Vulcan Materials Company (VMC) представляют одну индустрию — «Строительные материалы». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации VMC крупнее в 3.6× (34,01 млрд $ vs 9,35 млрд $). Убыточность OC (P/E -17.07) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. VMC показывает P/E 31.08. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. OC работает в убыток — ROE -12.50%, тогда как VMC показывает рентабельность 13.10%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа OC (-5.42%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Дивидендная доходность OC составляет 2.61%, у VMC — 0.76%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. OC набирает 21 из 100 по техническому скорингу, VMC — 15 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Owens Corning

OCNYSE

116,06 $+2,63 $ (+2,32%)

Промышленность · Строительные материалы

Капитализация: 9,35 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.0

Качество

4.4

Рост

2.4

Техника

1.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Vulcan Materials Company

VMCNYSE

262,08 $-1,18 $ (-0,45%)

Материалы · Строительные материалы

Капитализация: 34,01 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

4.1

Качество

6.1

Рост

7.2

Техника

1.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

OCVMC

Фундаментальный анализ

OC имеет отрицательный P/E (-17.07), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — VMC прибылен с P/E 31.08. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) OC оценён ниже: 0.93 против 4.24. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B OC — 2.50, у VMC — 4.11. EV/EBITDA VMC — 14.90, у OC — 18.29. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. OC работает в убыток — ROE -12.50%, тогда как VMC показывает рентабельность 13.10%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа OC (-5.42%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у OC — 1.65, у VMC — 0.60. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

OCVMC

Показатель	OC	VMC
Мультипликаторы оценки
P/E	-17.07	31.08
P/B	2.50	4.11
P/S	0.93	4.24
PEG	0.06	1.62
EV/EBITDA	18.29	14.90
Рентабельность
ROE	-12.50%	13.10%
ROA	-4.07%	6.70%
Валовая маржа	26.98%	27.61%
Операц. маржа	7.07%	20.62%
Чистая маржа	-5.42%	13.88%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.65	0.60
Текущая ликв.	1.24	2.59
Быстрая ликв.	0.74	1.89
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.61%	0.76%
Коэфф. выплат	-44.28%	23.42%
EPS	$-6.65	$8.47
Балансовая стоим.	$45.92	$64.24

Технический анализ

Техническая картина в пользу OC: скоринг 21/100 vs 15/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: OC — 43.8, VMC — 33.4. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: OC на -0.9%, VMC на -5.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: OC — 20.2 (слабый тренд), VMC — 24.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета VMC — 0.94, OC — 1.45. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) OC составляет 4.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

OCVMC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	OC	VMC
Осцилляторы
RSI (14)	43.84	33.37
Stochastic %K	29.00	21.38
CCI (20)	-163.80	-145.15
MFI	36.58	25.54
Williams %R	-71.00	-78.62
MACD гистограмма	-1.57	-3.40
Momentum (10)	-9.60	-32.46
Тренд
ADX	20.23	24.82
Цена vs EMA 9	-1.75%	-3.04%
Цена vs EMA 20	-3.45%	-5.56%
Цена vs SMA 50	-0.89%	-5.88%
Цена vs SMA 200	-8.79%	-9.54%
Объём
CMF	-0.28	-0.25
Volume Ratio	105.59	107.86
Волатильность и статистика
Beta	1.45	0.94
ATR %	4.13%	2.86%
Sharpe (1г)	-0.56	-0.17
RS Rating	19.00	35.00
52w от хая	-28.85	-18.89
BB ширина	15.81	17.02

Финансовая отчётность

По объёму выручки: OC генерирует 10,10 млрд $, VMC — 7,93 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. OC убыточен (чистая прибыль -522 млн $), тогда как VMC генерирует прибыль (1,08 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): OC — 962 млн $, VMC — 1,14 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	OC	VMC
Выручка	10,10 млрд $	7,93 млрд $
Чистая прибыль	-522 млн $	1,08 млрд $
EPS (TTM)	$-6.26	$8.15
Операц. Cash Flow	1,79 млрд $	1,81 млрд $
Free Cash Flow	962 млн $	1,14 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: OC платит 2.61%, VMC — 0.76%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: OC — 13 лет, VMC — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	OC	VMC
Див. доходность	2.61%	0.76%
Годовые дивиденды	$1.58	$1.04
Коэфф. выплат	-44.28%	23.42%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	8.72%	-6.81%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет OC показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.07%), VMC — в ноябре (+3.51%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: OC — февраль (-3.43%), VMC — март (-2.19%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VMC: +12.87% против +12.44%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+4.5

-3.4

-1.7

+2.8

+4.0

+2.0

+4.2

+0.9

-0.5

-3.3

+5.1

-2.2

VMC

+1.2

-0.4

-2.2

+2.5

+2.8

+1.0

+2.5

+0.1

+0.3

+1.5

+3.5

+0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Owens Corning или Vulcan Materials Company?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — OC или VMC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): OC — -12.50%, VMC — 13.10%. Преимущество у VMC.

Какие дивиденды у Owens Corning и Vulcan Materials Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность OC — 2.61%, VMC — 0.76%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Owens Corning или Vulcan Materials Company?

Выручка OC за TTM — 10,10 млрд $, VMC — 7,93 млрд $. OC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — OC или VMC?

Технический скоринг: OC — 21/100, VMC — 15/100. OC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — OC или VMC?

Однозначного ответа нет. Счёт 20:21 в пользу VMC по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией